Når du og din studerende har diskuteret omkostningerne ved de gymnasier, de overvejer at deltage i, og hvem der skal betale for deres uddannelse, er det tid til at komme nærmere ind på detaljerne om, hvordan man finansierer det.

Hvis din studerende har brug for flere penge til skolen ud over føderale lån i deres navn, kan du vælge at hjælpe dem. Det er her direkte PLUS-lån – mere almindeligt kendt som forældre-PLUS-lån – og private studielån kommer ind. PLUS-lån udstedes af den føderale regering til forælderen til en kvalificeret studerende, der er indskrevet i skolen. Dette er dog ikke den eneste mulighed for forældre, der ønsker at låne for at betale for deres barns uddannelse. Der er også private uddannelseslån, der er udstedt af private låneinstitutioner, såsom en bank eller Earnest.

At forstå forskellene mellem forældre PLUS-lån og cosigned private lån vil hjælpe dig med at beslutte, hvilken er den bedste mulighed for at finansiere din studerendes universitetsuddannelse.

Sådan fungerer et føderalt forælder PLUS-lån

Før du kan ansøge om et PLUS-lån, skal du indgive FAFSA (Gratis ansøgning om føderal studiestøtte). FAFSA vil ikke kun lade det amerikanske undervisningsministerium og dit barns skole bestemme, hvor meget økonomisk støtte de kan modtage, men også hvilke føderale lånetyper din familie er kvalificeret til. Studerende bør maksimalt udbetale subsidierede føderale lån først, fordi den føderale regering betaler renterne på disse lån, mens de er i skole og under eventuelle afdragsperioder eller udsættelser. Studerende kan også kvalificere sig til usubsidierede føderale lån, men der er et maksimum for, hvor meget du kan låne fra regeringen hvert år – og det tal er ret lavt sammenlignet med undervisningsomkostningerne på mange skoler i disse dage.

Et Forældre PLUS lån har en fast rente, hvilket betyder, at det forbliver konsistent i hele lånets løbetid. Renten for Forældre PLUS lån for skoleåret 2019-2020 er 7,08%. Dette betyder også, at selvom din seneste tilbagebetalingsoversigt vil blive kontrolleret for at afgøre, om du er kvalificeret til lånet, vil du ikke være berettiget til en lavere rente, hvis du har stor kredit.

Det maksimale beløb, du kan låne, er udgifterne til skolens deltagelsesudgifter minus enhver anden økonomisk støtte, som din elev modtager. Husk, at i modsætning til et realkreditlån eller en anden form for forbrugslån, gennemgår Department of Education-processen ikke, om din indkomst sandsynligvis vil gøre lånebetalingerne overskuelige, så sørg for at lave en lille budgettering på egen hånd.

Forældre PLUS-lån kommer også med et opstartsgebyr, som trækkes fra hver udbetaling. Lige nu er gebyret 4,236 % af lånebeløbet.

Selvom du kan anmode om en udsættelse, så du ikke behøver at foretage betalinger før seks måneder efter, at din studerende er færdiguddannet eller forlader skolen, vil der stadig påløbe renter i denne periode.

I modsætning til mange andre studielånsmuligheder vil et forældre PLUS-lån være i forældrenes navn og kan ikke overføres til den studerende – hvilket betyder, at du, forælderen, er juridisk ansvarlig for at tilbagebetale lånet.

Disse lån kommer også med flere muligheder for tilbagebetalingsplaner, så du kan vælge baseret på din nuværende økonomiske situation og fremtidsudsigter. Forældre PLUS-lån er også berettiget til konsolidering, som så giver dig chancen for at bruge en indkomstdrevet betalingsplan, der sætter din månedlige betaling til et tal, der anses for rimeligt baseret på din indkomst. Hvis du har problemer med at foretage betalinger, kan du muligvis også anmode om en udsættelse eller udsættelse, som giver dig mulighed for at sænke eller midlertidigt standse betalinger – selvom der igen ikke opstår renter i det tidsrum.

Alternativer til forældre PLUS lån

Da private lån (og deres renter) er betinget af en stærk kredithistorie, vil din studerende sandsynligvis have brug for en cosigner - det er dig! - for at tage en. Private studielån kan have en fast eller variabel rente, men den specifikke rente vil altid afhænge af ansøgerens og medunderskriverens kredithistorik. Dette betyder, at forældre med en stærk finansiel profil kan være i stand til at kvalificere sig til en rente, der er lavere end et føderalt Forældre PLUS-lån ved at tegne et privatlån. At være medunderskriver betyder også, at du og din elev begge er ansvarlige for tilbagebetalingen.

Lånegebyrer varierer afhængigt af långiver, men Earnests cosigned private lån kommer for eksempel ikke med et udbetalings- eller etableringsgebyr. Det samlede beløb, du er i stand til at låne, vil også afhænge af långiveren og den studerendes og medunderskriverens kreditprofiler.

Private lån kommer ikke med føderale låntilgivelse og tilbagebetalingsmuligheder. Nogle private långivere vil lade dig udsætte betalingerne til efter eksamen; andre kan kræve, at du begynder at betale, mens dit barn stadig går i skole, hvilket kan spare dig penge i det lange løb.

Private lån kan konsolideres eller refinansieres hen ad vejen, hvilket potentielt kan sænke din rente og/eller reducere din månedlige betaling afhængigt af din økonomiske situation på det tidspunkt, du refinansierer.

Federal Plus-lån vs. privatlån

At have en fast rente på dit lån kan være nyttigt – det er bestemt rart ikke at bekymre sig om pludselige rentestigninger og vide præcis, hvad du forventes at betale. Du vil måske også have de føderale tilbagebetalings- og tilgivelsesmuligheder, der følger med forældre PLUS-lån. Men for forældre med en stærk, etableret kredithistorie, kan samunderskrivelse af et privatlån give dig en endnu lavere rente og færre (hvis nogen) gebyrer. Og det er altid en god ting at betale mindre i renter eller gebyrer.

Når du har udfyldt FAFSA og lært, hvilke typer støtte og føderale lån din studerende er kvalificeret til på de forskellige skoler, de overvejer, er næste skridt at undersøge, hvilke yderligere lån du og din studerende kan optage. at du kan finde det lån, der fungerer bedst for din familie.