Selvom du er ny inden for finansverdenen og aktiemarkedet, kender du måske allerede nogle af de grundlæggende principper for investering. Der er eksempler overalt, og vi oplever dem konstant i vores daglige liv. Har du nogensinde bemærket, at fortovsleverandører sælger tilsyneladende ikke-relaterede produkter - som måske paraplyer og solbriller? Ved første øjekast kan det virke virkelig mærkeligt - hvem køber begge disse produkter på samme dag? Ingen! Og det er pointen. De ved, at når det regner, vil paraplyerne være en hot sælger, og når det ikke er, vil solbrillerne være det. Ved at tilbyde begge varer til forbipasserende, diversificerer de deres beholdning og mindsker risikoen for at miste salg baseret på noget, de ikke kan kontrollere, f.eks. vejret.
Diversificering og aktivallokering er tæt knyttet sammen og begge lige vigtige som en del af din investeringsstrategi. Aktivallokering er praksis med at opdele en investeringsportefølje mellem forskellige aktivkategorier, såsom aktier, obligationer og kontanter.
Aktivallokering er vigtig, fordi den balancerer din portefølje og stålsætter den mod en storm af usikkerhed. Når du allokerer dine aktiver på tværs af forskellige klasser, har du afkast, der bevæger sig op og ned under forskellige markedsforhold i en portefølje, hvilket giver dig mulighed for at beskytte dig selv mod store tab. Historisk set har afkastet for de tre store aktivkategorier ikke bevæget sig op og ned på samme tid.
Økonomiske og markedsmæssige forhold, der får en aktivkategori til at klare sig godt, forårsager ofte, at en anden aktivkategori har gennemsnitlige eller endda dårlige afkast. Hvis en aktivkategoris investeringsafkast falder, vil du være i stand til at modvirke dine tab i den aktivkategori med bedre investeringsafkast i en anden aktivkategori. Hvis alle dine investeringer sad fast i én aktivklassekategori, kunne du miste en betydelig del af din portefølje med kun ét markedsskift.
Aktivallokering kan også betyde forskellen mellem, at du når dine økonomiske mål og ikke helt når målstregen. Og det handler ikke kun om at spille det sikkert:Hvis du ikke inkluderer nok risiko i din portefølje, vil dine investeringer muligvis ikke tjene et stort nok afkast til at nå dine mål. For eksempel, hvis du sparer op til et langsigtet mål, som pensionering eller universitetsundervisning for en elsket, er de fleste finansielle eksperter enige om, at du sandsynligvis skal inkludere mindst nogle aktie- eller aktiefonde i din portefølje. Men! Hvis du inkluderer for meget risiko i din portefølje, er pengene til dit mål muligvis ikke der, når du har brug for dem. En portefølje stærkt vægtet i aktie- eller aktiefonde ville for eksempel ikke fungere til et kortsigtet mål, såsom at spare op til en families sommerferie.
Kontanter. Dette betyder ikke penge under madrassen (selvom det er en god idé at have en lille smule kontanter ved hånden til isbilen og livets små overraskelsesudgifter). Økonomisk set omfatter kontanter checkkonti, opsparingskonti, pengemarkedskonti og indskudsbeviser – tænk på alt, der er meget likvidt, hvilket betyder, at du er i stand til at trække pengene ud på én dag eller mindre.
Den eneste undtagelse i likviditet er cd'er, som normalt har et bødegebyr for tidlig tilbagetrækning.
Ikke alene er disse aktiver tilgængelige, men de er alle FDIC-forsikrede, hvilket betyder, at Federal Deposit Insurance Corporation vil garantere sikkerheden for dine penge op til $250.000 pr. indskyder og konto i en dækket bank.
Obligationer. Obligationer er lån ydet af en investor til en låntager, typisk virksomheder eller statslige enheder, der bruger dem til at rejse kapital. Selvom obligationer anses for at være investeringer med lavere risiko end aktier, betyder det ikke, at de er risikofrie. Den enhed, der udstedte obligationen, kunne undlade at betale en rente eller betale hovedstolen tilbage, det er ikke almindeligt, men det sker. Du kan måle, hvor sandsynligt det er, at en obligationsudsteder vil misligholde sine betalinger ved at se på dens obligationsrating, som fungerer meget som en forbrugerkreditvurdering. Jo højere obligationsvurderingen er, jo større er udsteders økonomiske sundhed og jo større er sandsynligheden for, at de vil være gode til at tilbagebetale obligationen og renterne.
Kommunale obligationer udstedes af lokale myndigheder for at rejse penge. Lad os sige, at en by skal opgradere en park for 10 millioner dollars, og de har ikke budgettet til det. For at skaffe de nødvendige penge kunne den udstede obligationer til at dække omkostningerne. Obligationerne ville udløbe efter en bestemt periode og ville betale en fast rente til investorerne. Byen får sin opgraderede park, og investorerne tjener også lidt til gengæld for at låne dem pengene.
Virksomhedsobligationer udstedes af virksomheder for at rejse penge til kapitaludgifter, såsom en ny fabrik eller en stigning i forskning og udvikling.
Amerikanske statsobligationer, nogle gange kaldet "T-obligationer", er udstedt af den føderale regering og har en løbetid på over 10 år. De anses for stort set risikofrie, da det ville tage en katastrofal begivenhed for den amerikanske regering at undlade at opfylde sine gældsforpligtelser. Den sikkerhed koster. På grund af den lave opfattede risiko ved at investere i amerikanske statsobligationer, er afkastene næsten altid lavere, end investorer kan modtage fra virksomhedsobligationer. Indkomst fra statsobligationer er fritaget for skat på føderalt niveau, men ikke på stats- eller lokalplan.
Aktier. En aktie repræsenterer en ejerandel i en virksomhed. Ordene "aktier" og "aktier" er næsten udskiftelige. "Aktier" er det mere universelle, generiske udtryk. Det bruges til at beskrive en del af ejerskabet af en eller flere virksomheder. I modsætning hertil har "aktier" en mere specifik betydning:ejerskabet af et enkelt selskab. At investere er i bund og grund at eje en del af en virksomhed i form af aktier i virksomhedens aktier. De kan købes individuelt eller som en del af en investeringsforening eller ETF.
En investeringsforening er en pulje af penge fra mange investorer, der er samlet for at investere i en stor gruppe aktiver - som aktier og obligationer og nogle gange endda andre investeringsforeninger. Porteføljebeholdningerne forvaltes af professionelle. De mange individuelle investorer køber aktier, der stiger eller falder i værdi baseret på udviklingen i fondens beholdninger.
Disse investorer ejer ikke aktierne i de virksomheder, som fonden køber, men deler ligeligt i overskuddet eller tabet af fondens samlede beholdninger - det er det, der placerer "gensidige" i "gensidige fonde."
En børshandlet fond eller ETF er en samling af værdipapirer, som du kan købe eller sælge gennem et mæglerfirma på en børs. De minder meget om investeringsforeninger, men med et twist:En ETF købes og sælges som en virksomhedsaktie i løbet af dagen, når børserne er åbne.
Du kan investere i ETF'er gennem Public, enten ved at købe hele aktier eller ved at købe udsnit af ETF'er. Tjek Funds for Everyone-temaet for et udpluk af ETF'er, der er tilgængelige offentligt.
Alternativer. Alternative aktiver er mindre traditionelle og mere uventede investeringsmuligheder. Kryptovaluta, fast ejendom, kunst, udenlandsk valuta, forsikringsprodukter, derivater, venturekapital, private equity og nødlidende værdipapirer er alle gode eksempler.
Asset allokering bliver særlig vigtig, når vi bliver ældre. Den gamle regel plejede at være, at du skulle trække din alder fra 100 for at finde den procentdel af aktier, du er beregnet til at opretholde i din portefølje. Så hvis du er 30, ville du beholde 70 % af din portefølje i aktier; Ligeledes, hvis du er 70, bør du beholde 30 % af din portefølje investeret i aktier.
Sagen er, at amerikanerne lever længere og længere i disse dage, så mange økonomiske planlæggere anbefaler nu, at reglen skal være tættere på 110 eller endda 120 minus din alder. Logikken her er, at hvis du har brug for at få dine penge til at holde længere, har du brug for den ekstra vækst, som aktier kan give.
Tid er ikke den eneste overvejelse, når du beslutter dig for din egen personlige aktivallokering. Risiko spiller også ind. Nogle af os kan lide risiko, og nogle gør ikke, vi har alle vores egen tolerance. For at investere skal du forstå den iboende markedsrisiko – men din tid brugt på markedet gør den største forskel. Ved at tage dig tid til at forstå din risikotolerance, kan du sikre, at dine investeringer er inden for det risikoniveau, du er fortrolig med. Der er en balance:At tage for lidt risiko er lige så slemt som for meget risiko. At investere er at påtage sig risiko, så du har mulighed for det afkast, der kunne følge med. Der har været markedsbegivenheder, der har set folk vinde baseret på den risiko, de er villige til at tage.
Ak, bare fordi du har mestret kunsten at allokere aktiver, betyder det ikke, at du er passende diversificeret. Hvis du for eksempel har besluttet, at du skal have 80 % af dine investeringer i aktier, betyder det ikke, at du skal investere 80 % af dine penge i én aktie.
For at være veldiversificeret bør du have repræsentation i hver investeringskategori. Endnu bedre, nogle eksperter anbefaler at eje så meget som 50 aktier i hver kategori. At købe ind i en ETF eller investeringsforening er en måde at opnå det på. Offentligt tilbyder ETF'er i hvert af dets temaer, og de køber og sælger ligesom aktier.
Du har fundet ud af din ideelle aktivallokering, du har fokus på diversificering, og du er klar til at gå. Hvad nu?
Der er et par muligheder. Den første er en måltidsfond, en slags investeringsforening, der holder aktier og obligationer. De er typisk navngivet med måldatoen i titlen for at gøre det super nemt at vælge. Så hvis du planlægger at gå på pension i 2050, kan du vælge en med navnet XYZ2050.
Det andet er at tage det helt på dig selv med en smart DIY-tilgang. Du skal undersøge ETF'er og investeringsforeninger, der matcher dine målallokeringstyper. Så skal du undersøge, hvilke aktier du har tænkt dig at gå ind i. Efter dit buy-in skal du holde styr på din portefølje
Den anden mulighed er fuldstændig at lade algoritmerne tage over og overgive din kontrol til en roboadvisor. De er den mest praktiske tilgang, fordi de tilbyder investeringsstyring online baseret på matematiske regler.
Uanset hvilken metode du vælger, bliver du nødt til at rebalancere en gang imellem. Efterhånden som dit liv ændrer sig, vil din risikotolerance også ændre sig, og det bør der tages fat på. Det er en god idé at tjekke ind med få måneders mellemrum for at sikre, at det, du har valgt, stadig virker for dig.
Som alt andet inden for finans:Der er ingen ensartet tilgang. Din personlige aktivallokeringsstrategi vil ændre sig baseret på dit ønskede afkast, din risikotolerance, hvor meget tid du har til at styre din portefølje, og hvor meget forståelse du har af forskellige aktiver. Brug af værktøjer som Publics sociale aspekter og l