Investering i hedgefonde er en måde, hvorpå personer med høj nettoværdi kan vokse deres formue. Disse højrisikoinvesteringsinstrumenter har generelt en mere aggressiv tilgang til investering og kræver en stor kontant investering, hvilket kan føre til betydelige gevinster eller tab. Investorer, der ønsker at udforske hedgefonde, kan samarbejde med en finansiel rådgiver for bedre at forstå deres muligheder. Bare husk på, at du skal opfylde visse krav for at deltage.

På trods af risiciene er hedgefonde en investeringsstrategi, der fortsætter med at tiltrække velhavende investorer. Den samlede kapital i hedgefondsindustrien ramte rekordhøje 4,04 billioner USD i oktober 2021, ifølge dataudbyderen Hedge Fund Research. Her er en oversigt over, hvordan man investerer i en hedgefond.

Hvad er en hedgefond?

Hedgefonde er aktivt forvaltede investeringsinstrumenter. En fondsforvalter indsamler penge fra deltagerne og investerer derefter på deres vegne. Investeringsfonde forvaltes også på denne måde, men hedgefonde er anderledes ved, at de specifikt fokuserer på højrisikoinvesteringer og -strategier og typisk kræver et betydeligt økonomisk engagement fra investorerne.

Målet med en hedgefondsforvalter er at opnå et bedre afkast end gennemsnittet, og de fleste hedgefondsforvaltere tager en betydelig del af handlingen for at gøre det. Administrationsgebyrer koster typisk 1 % til 2 % af administrerede midler. Et resultatgebyr lægges også generelt oven i investeringsgevinsten og kan variere fra 15 % til 20 %. Hedgefondsgebyrer kan føles som meget at sluge, men de kan hjælpe med at motivere fondsforvaltere til at vedtage dristigere investeringsstrategier. Dette kan gøres på en række forskellige måder. Her er nogle investeringsstrategier, der typisk bruges af hedgefonde:

• Lang/kort egenkapital: Der er to sider af denne mønt – køb af aktier, der forventes at stige i værdi (lang) og shorting af aktier, der forventes at miste værdi (short). Aktieshorting involverer lån og salg af aktier, der forventes at miste værdi for i det væsentlige at satse mod denne aktie. Det er risikabelt, fordi fonden vil tabe penge, hvis aktiekurserne uventet stiger. Målet er, at at tage både lange og korte positioner vil give fonden mulighed for at profitere uanset markedsforhold.
• Gældsbaseret investering: Det er muligt for en økonomisk nødlidende virksomhed at have en masse gæld og en stærk forretningsmodel. Nogle hedgefonde vil investere i denne form for gæld og høste derefter høje afkast, hvis virksomheden omstruktureres med succes. Gældsinvestering er i sagens natur risikabelt, fordi der ikke er nogen garanti for, at virksomhedens økonomiske udsigter forbedres.
• Fusionsarbitrage: Denne investeringsstrategi kræver, at fondsforvaltere forsøger at forudsige, hvordan en annonceret fusion eller opkøb vil udvikle sig. Det involverer køb og salg af aktier fra begge virksomheder på samme tid, baseret på forventede fremtidige værdier. Slutspillet er at vinde gevinster, når aftalen er afsluttet, men det er en spekulativ strategi, der kræver en masse gætværk.

Det er vigtigt at bemærke, at hedgefonde er rettet mod personer med høj nettoværdi, der er akkrediterede investorer. Dette forsikrer fondsforvaltere om, at de er økonomisk i stand til at investere. Ifølge Securities and Exchange Commission (SEC) er en akkrediteret investor en person, der kan sætte kryds i mindst én af følgende felter:

• En indkomst, der konsekvent overstiger 200.000 USD (300.000 USD for ægtepar)
• En nettoformue, der overstiger 1 million USD (eksklusive værdien af ​​deres primære bopæl), uanset deres civilstand
• Er en kvalificeret og autoriseret finansiel professionel

Ud over det har de fleste hedgefonde også stejle minimumsinvesteringer. Disse kan variere alt fra $100.000 til snesevis af millioner af dollars.

Fordele og ulemper ved hedgefonde

Fordele

• Potentiale for høje afkast: En analyse fra American Enterprise Institute viste, at det gennemsnitlige afkast af hedgefonde i løbet af det sidste årti var 5 %. Det lyder måske ikke af meget, men det kan oversættes til en stor fortjeneste, hvis du investerer meget. Det er dog værd at bemærke, at dette gennemsnitlige afkast stadig er mindre end afkast på aktiemarkedsindekser og andre investeringsmetoder med lavere risiko. Selvfølgelig er der hedgefonde, der scorer rigtigt meget - TCI Fund Management indkasserede for eksempel 9,5 milliarder dollars til sine kunder i 2021, ifølge Reuters.
• Diversificering: En forskelligartet investeringsportefølje giver balance og spreder risiko på tværs af forskellige aktivklasser, brancher og geografiske placeringer. Hedgefonde kan hjælpe her. Selvom de måske ikke altid høster store afkast, har de historisk set gjort det godt for at minimere tab under markedsnedgangstider.

Idele

• Begrænset adgang til dine penge: I modsætning til gensidige fonde og børshandlede fonde (ETF'er), har hedgefonde en tendens til at investere i værdipapirer, der ikke er nemme at udbetale. Hvad mere er, kan investorer muligvis kun indløse deres aktier et par gange om året. På denne måde er hedgefonde bedre egnet til investorer, der er trygge ved at opgive adgangen til deres investerede midler i længere tid.
• Muligvis alvorlige tab: Bare fordi investorer kunne høste store afkast betyder ikke, at de vil. Hedgefonde laver hasardspil og læner sig op af højrisikoinvesteringsstrategier i et forsøg på at maksimere din indtjening. Disse hasardspil betaler sig dog ikke altid, så at sætte for mange af dine penge i hedgefonde kan bringe dit redeæg i fare.

Sådan begynder du at investere i hedgefonde

Det første skridt til at investere i hedgefonde er at blive en akkrediteret investor baseret på ovenstående krav. Hvis du er sikker på, at du er kvalificeret, kan en erfaren finansiel rådgiver vejlede dig i at finde en hedgefond at investere i. Vær forberedt på at levere finansielle dokumenter til firmaet, der beviser, at du er en akkrediteret investor. Dette kan omfatte W-2s og 1099s, lønsedler eller et brev fra din arbejdsgiver eller revisor, der bekræfter din indkomst. Du bør også undersøge en hedgefond ordentligt, før du investerer. SEC anbefaler at læse fondens prospekt og andet materiale for at afklare følgende:

• Dens investeringsstrategier
• Gebyrer
• Hvordan fonden værdsætter sine aktiver, som kan forme dens gebyrer
• Dine rettigheder, når det kommer til at indløse aktier
• Hvem fondsforvalteren er, og om du stoler på, at de forvalter dine penge korrekt

Bundlinjen

Hedgefonde er typisk begrænset til enkeltpersoner med høj nettoværdi. De koncentrerer sig om højrisikoinvesteringer med den hensigt at høste højere end gennemsnittet afkast, men investorer er også sårbare over for alvorlige tab. Hedgefonde er også mere løst reguleret sammenlignet med andre investeringsinstrumenter, såsom investeringsforeninger. Dette er alt for at sige, at de ikke er for hverdagsinvestorer.

Du kan stadig vokse din rigdom ved at udforske mere tilgængelige investeringsmuligheder som en 401(k), individuel pensionskonto (IRA), investeringsforeninger, ETF'er og mere. Dit økonomiske velbefindende er også direkte forbundet med dit kreditsundhed – det ene støtter det andet. Experian har dig dækket med gratis kreditovervågning. Det er endnu en ressource til at hjælpe med at holde dit økonomiske liv i den rigtige retning.