Din investeringsportefølje skal afspejle dine langsigtede mål, pensionstidslinje og risikotolerance. Når de tages sammen, kan disse faktorer hjælpe dig med at finde en aktivallokering, der føles rigtig for dig. Det vil sandsynligvis omfatte en blanding af investeringer med højere risiko og sikrere, mere stabile værdipapirer. Dette giver balance og kan holde din portefølje på en jævn køl, mens du bevæger dig gennem dine arbejdsår og videre.
Men over tid kan en portefølje, der startede som balanceret, blive skæv som værdien af dine investeringer og din tolerance over for risikoændringer. Rebalancering af din portefølje bringer tingene tilbage på linje. Der er to primære måder at gøre dette på:at sælge fra højtydende investeringer og omdirigere afkastet eller pumpe yderligere midler ind i aktivklasser, der har brug for et løft. Den bedste strategi for dig vil afhænge af din økonomiske situation, men at forstå, hvordan rebalancering fungerer, er det første skridt.
Din investeringsportefølje vil sandsynligvis bære hovedparten af dit redeæg. Det kan omfatte aktiver som:
Aktiver kan spredes på tværs af forskellige investeringsinstrumenter, såsom en 401(k), individuel pensionskonto (IRA) eller almindelig mæglerkonto. De samles alle for at skabe din investeringsportefølje.
Det er ofte nødvendigt at inkorporere investeringer med højere risiko for at opnå bedre afkast, vokse din formue over tid og holde trit med inflationen. For at udligne denne risiko kan du blande sikrere investeringer for at styrke din portefølje. Obligationer, højtforrentede opsparingskonti og indskudsbeviser (CD'er) passer alle ind i denne kategori. Afkast er typisk lavere med disse investeringer, men de kan give pålidelig indkomst og en vis tiltrængt stabilitet.
At finde den rigtige balance er nøglen til at nå dine langsigtede økonomiske mål. At spille det for sikkert kan hæmme væksten og forhindre dig i at generere den slags afkast, du har brug for. På den anden side kan en for stor investering i højrisikoaktiver føre til store tab, hvis de ikke lykkes. En tommelfingerregel er at holde sig til en 60/40 portefølje - 60 % aktier, 40 % obligationer. Ifølge investeringsanalyseselskabet Morningstar havde denne type portefølje et gennemsnitligt årligt afkast på omkring 10 % mellem 2010 og 2020.
Du kan føle dig tryg ved at påtage dig større risiko, hvis du er ung og har mere tid til at komme tilbage fra markedsvolatilitet. En erfaren finansiel fagmand kan vejlede dig i at finde den rigtige aktivallokering, men det er ikke en sæt-det-og-glem-det-ting. Efterhånden som værdien af dine investeringer skifter og ændrer sig med regelmæssige markedsresultater, kan din portefølje blive smidt ud. Periodisk rebalancering giver dig mulighed for at nulstille dine aktiver, så de afspejler dit ønskede risikoniveau og dine mål.
Der er et par måder at bringe din portefølje tilbage i balance. Nedenfor er de mest almindelige fremgangsmåder:
Lad os sige, at din ønskede aktivallokering er 70 % aktier og 30 % obligationer. Over tid vil du måske bemærke, at din portefølje er faldet til en 75/25-deling. Du kan bruge en af ovenstående strategier til at genoprette din ønskede balance, potentielt ved at sælge ud af aktier og købe obligationer.
Dette gælder også for investorer, der har fulgt dollaromkostningsgennemsnittet, som har du med jævne mellemrum at bidrage med et fast beløb på en investeringskonto. Når markedet klarer sig godt, vil dette købe dig færre aktier. Under markedsdips vil du erhverve dig mere. Efter et stykke tid kan din portefølje blive ubalanceret.
Bare vær opmærksom på potentielle omkostninger. Salg af investeringer fra en skattepligtig konto kan sætte dig på krogen for kapitalgevinstskat. Du kan dog omgå det ved at rebalancere strengt inden for skattebegunstigede konti.
Det er klogt at gense din aktivallokering årligt. Brug denne tid til at se, om din investeringsportefølje stadig stemmer overens med din risikotolerance og understøtter dine langsigtede økonomiske mål. Hvis du er tæt på at gå på pension, kan en finansiel rådgiver anbefale at justere din tildeling.
Pensionister har generelt mindre tid til at komme sig efter anfald af markedsvolatilitet. Som sådan kan de vælge en mere konservativ tildeling. Dette betyder ikke, at man helt fjerner risikoen – det kan stadig være nødvendigt at påtage sig en vis grad af risiko for at holde trit med inflationen. I virkeligheden kan du gense din aktivallokering, når din risikotolerance ændres.
Måltidsfonde (også kaldet livscyklusfonde) justerer gradvist deres allokering for dig. Som årene går, og du kommer tættere på pensionen, vil det automatisk skifte mod en mere konservativ blanding af investeringer. Bare vær sikker på, at du forstår en livscyklusfonds gebyrer og investeringstilgang for at sikre, at den passer sammen med din overordnede investeringsplan.
Rebalancering af din portefølje er par for kurset, når du investerer for din fremtid. Slutspillet er at sikre, at dine investeringer fortsætter med at understøtte dine langsigtede mål. Det er en del af dit økonomiske overblik. At opretholde sund kredit undervejs er lige så vigtigt. Experian gør denne del let og tilbyder gratis adgang til din kreditrapport og kreditvurdering, når du har brug for det.