Det indiske marked er blevet en af de mest lukrative veje til at skabe velstand i løbet af de sidste to årtier. Sensex er vokset med 93,65%, mens Nifty er steget 87,27% i den samme 5-årige periode.
Væksten er blevet suppleret med en svimlende stigning i antallet af indenlandske investorer. Data tyder på, at antallet af indere, der køber aktier, steg med 142 lakhs alene i FY21.
Gensidige fondes popularitet er ikke langt væk, da der var ca. 10,26 crore MF-porteføljer i juni 2021. Men spørgsmålet er stadig, hvad der er bedre:aktier eller investeringsforeninger?
Først og fremmest vil en investeringsforenings afkast være gennemsnittet af alle de aktier, den har. Den bedste eller den dårligste aktie i en investeringsforening vil ikke være repræsentativ for det samlede afkast.
Dette har selvfølgelig fordele. Det afbalancerer den risiko, som enhver aktie i sagens natur besidder. Men bagsiden er, at afkastet måske ikke er på samme niveau som en individuel aktie.
Individuelle lagre har potentiale til at være multi-baggers. De har været kendt for at generere lukrative afkast på lang sigt, der kan slå afkastet genereret af de fleste investeringsforeninger.
Denne logik gælder muligvis ikke for alle aktier. Desuden har de høje afkast, som en aktie kan generere, en relativt højere risiko sammenlignet med investeringsforeninger.
Gensidige fonde diversificerer deres portefølje ved at investere i flere aktier. Dette hjælper investeringsforeninger med at fordele risikoen, som hver aktie i sin portefølje bærer.
En individuel aktie kan logisk nok ikke gøre dette. Desuden er aktier tilbøjelige til højere volatilitet. Negative nyheder eller økonomiske forhold under gennemsnittet kan direkte påvirke aktiens ønskelighed.
Antag, at der findes aktie X, der også er i en investeringsforenings portefølje. Aktie X har handlet omkring 2.000 INR i 3 år. Men pludselig dukker nyheder op om dårlig økonomi, og aktie X mister 99% af sin værdi.
Dette er selvfølgelig dårligt for investeringsforeningen, men det er langt, langt værre for aktien. Fonden kan sælge aktie X og rebalancere sin portefølje, omend med tab.
Men den har stadig mulighed for at inddrive tabene gennem andre aktier i sin portefølje eller ved at investere i nye aktier.
Desuden forvaltes investeringsforeninger professionelt af eksperter kendt som fondsforvaltere. De håndterer udførelsen af handler i en investeringsforenings portefølje.
Selvom en fondsforvalter ikke garanterer absolut sikkerhed, har effektiviteten af deres tilgang været kendt for at være korreleret med risikoniveauet.
Aktier er kendt for at have et lavere minimumsinvesteringsbeløb sammenlignet med investeringsforeninger. I Indien kan du købe aktier for mindre end 10 INR. Sjov fakta, der er aktier i Indien, der koster så meget som 80.000 INR.
De fleste AMC'er og investeringsapps kræver, at du investerer mindst 100 INR i investeringsforeninger. Desuden har investeringsforeninger et udgiftsforhold, der opkræves som en procentdel af den samlede investering, når du sælger en fond.
Overordnet set kan omkostningerne ved at forlade en investeringsforening variere fra 0,30-2,5 %. Hvad angår aktier, skal du betale mæglergebyrer for at udføre handler. Gebyret varierer afhængigt af mægleren.
Du skal huske, at både aktier og investeringsforeninger er markedsrelaterede investeringer. De er kendt for at være påvirket af forskellige faktorer og er tilbøjelige til volatilitet.
Det betyder, at du skal lave grundig research, før du investerer i enten aktier eller investeringsforeninger. Desuden er investering i aktier eller investeringsforeninger del 1 af investeringsrejsen.
Den svære del er at forblive investeret i aktien eller investeringsforeningen gennem volatiliteten. At forblive investeret i ethvert aktiv kræver en vis grad af tillid til investeringen, disciplin og tålmodighed.
At få investeringsrådgivning fra pålidelige eksperter som dem, Cube giver dig adgang til, er en måde at få tillid til dine investeringer på. Især travle fagfolk kan drage fordel af det.
Se denne video for at vide mere om Cubes rådgivere
Kortsigtet kapitalgevinstskat er gældende, når investeringsforeninger eller aktier sælges efter mindre end et år. Langsigtet kapitalgevinstskat er gældende, når investeringsforeninger eller aktier sælges efter 3 år.
Værdipapirtransaktionsafgift (STT) er gældende, når du køber aktier noteret på anerkendte børser. Det er generelt 0,1 pct.
| Investering | Aktier | Aktiefonde | Gældsfonde |
| Kortsigtede kursgevinster | I-T-plade | I-T-plade | I-T-plade |
| STCG Hvis STT er relevant | 15 % | 15 % | NA |
| Langsigtede kursgevinster | 10 % | 10 % | 20 % |
Aktier og investeringsforeninger har potentialet til at overgå traditionelle aktiver som bank-FD'er og RD'er. Gensidige fonde giver investorer mulighed for at få eksponering for flere aktier i én investering.
Diversificeringen hjælper med at reducere den risiko, der normalt er forbundet med aktier. Men afkastet fra en investeringsforening blegner generelt i forhold til individuelle aktiers.
Erfarne investorer, der kender markedets ins og outs, er kendt for at investere i aktier. Men at vælge de bedste aktier er lettere sagt end gjort selv for de mest erfarne investorer.
Det er derfor, travle fagfolk, der ikke har tid til dybdegående forskning, har været kendt for at investere i investeringsforeninger. I begge tilfælde er det bedst at konsultere en pålidelig finansiel rådgiver, før du investerer.
Se denne video for at finde ud af, hvordan du kan få adgang til de bedst håndplukkede investeringsforeninger i Indien