Hvem er Tilney Bestinvest?Tilney Bestinvest er en prisvindende online investeringsservice, der tilbyder en række støttetjenester til gør-det-selv-investorer.
Tilney Bestinvest er en del af Tilney Group, som tilbyder en bred vifte af finansiel planlægning, investeringsplanlægning og investeringsrådgivning. Tilney Group blev lanceret i januar 2017 efter integrationen af Tilney Bestinvest &Towry og har over 300 finansielle planlæggere, investeringsforvaltere og rådgivere, der støtter over 100.000 kunder fra et britisk netværk på 300 kontorer.
Investeringer afholdt inden for Bestinvest Aktier og Aktier ISA kan administreres enten af Bestinvest via en af Bestinvest Ready-made porteføljer, eller du kan drive dine penge selv. Sidstnævnte betyder, at du selv vælger de underliggende fonde at investere i, ligesom du ville gøre med andre platforme såsom Hargreaves Lansdown, Fidelity, Charles Stanley eller AJ Bell.
Bestinvest Junior ISA giver forældre eller bedsteforældre mulighed for at begynde at investere for deres børns fremtid i et skattefrit miljø. De sædvanlige årlige bidragsgrænser gælder, som for skatteåret 2020/21 er £9.000. Fordelen ved at investere via en Junior ISA er, at enhver indkomst produceret af investeringerne tilhører barnet og derfor ikke indgår i forælderens skattepligtige indkomst eller kapitalgevinst. Men når barnet fylder 18 år, er pengene lovligt deres at gøre med, som de ønsker, og de kræver ikke samtykke fra deres forælder eller værge for at få adgang til pengene.
Bestinvest SIPP tilbyder differentieret servicegebyrer, som vi ser mere detaljeret på senere, og ingen etableringsgebyrer. Ligesom Bestinvest ISA og Junior ISA'erne kan du vælge at investere i en færdiglavet portefølje, eller du kan vælge at styre investeringsudvalget selv. Bestinvest SIPP accepterer nu overførsler, og de vil betale op til £500 til dine udgangsgebyrer. Bestinvest SIPP vandt Bedste lavpris-SIPP-udbyder ved Financial Times og Investors Chronicle-priserne i 2018.
Udover ovenstående skatteeffektive strukturer tilbyder Bestinvest Bestinvest Investment-kontoen. Det fungerer på samme måde som de førnævnte produkter (med mulighed for at investere i aktie-ETF'er, investeringsforeninger og investeringsforeninger), men uden bidragsbegrænsningerne eller skattefri status. Det betyder, at enhver indkomst eller kapitalgevinst produceret af dine investeringer på Bestinvest-investeringskontoen vil være underlagt indkomstskat og CGT (kapitalgevinstskat).
Som investor har du et par valgmuligheder, du enten investerer via Bestinvest multi-asset porteføljen (eller færdiglavede porteføljer som Bestinvest kalder dem) eller vælger selv dine fonde, eventuelt ved hjælp af Bestinvests onsite research. Lad os først og fremmest se på Bestinvests færdiglavede porteføljeydelse og muligheder
Bestinvest tilbyder følgende syv færdiglavede porteføljer med varierende risikoniveauer og forskellige mål, hvis du ønsker, at de skal køre dine penge for dig.
Portfolioerne er:
Maksimal vækst - har til formål at levere et investeringsafkast af kapitalvækst på lang sigt. Porteføljen er mere risikabel end den eventyrlystne portefølje og har omkring 85 % af sine aktiver investeret i aktier.
Eventyrlig - en portefølje af investeringer med højere risiko for investorer med et længere sigt (over 5 år), er de fleste investeringer holdt i aktier, så der er udsigt til højere volatilitet på kort sigt. Porteføljen er mere risikabel end vækstporteføljen (se nedenfor) med 73 % af aktiverne investeret i aktier, men har potentiale til at give dig højere afkast. Porteføljen anvender en tilgang med moderat til højere risiko.
Vækst - en portefølje fokuseret på investeringsvækst og rettet mod investorer, der er fortrolige med at tage moderate risici, når de investerer, to tredjedele af porteføljen består af aktier.
Balanceret - har til formål at levere et investeringsafkast af indkomst og kapitalvækst på længere sigt. Porteføljen er mere risikabel end indkomstporteføljen, men har potentiale til at give
dig højere afkast. Porteføljen investerer ca. 54 % af sine aktiver i aktier.
Defensiv - en portefølje til den mere forsigtige investor med det formål at give mere vækst, end der ville blive opnået gennem kontante besparelser. Porteføljen investerer kun omkring 18 % af sine aktiver i aktier.
Etisk - sigter mod at levere et investeringsafkast af kapitalvækst på lang sigt.
De etiske kriterier søger at undgå de traditionelle "synd"-sektorer og at investere i positive
bæredygtige virksomheder. Porteføljen anvender en tilgang med lav til moderat risiko og har cirka 44 % af sine aktiver investeret i aktier.
Indkomst - en portefølje fokuseret på indkomstgivende investeringer med indkomst udbetalt fire gange årligt, en betydelig del af porteføljen udgøres af aktier.
Investeringer kan foretages med minimum £50 (£100 for nogle fonde), og alle porteføljer kan bruges til ISA-, Junior ISA- eller SIPP-investeringer.
Andre platforme såsom Hargreaves Lansdown tilbyder sammenlignelige færdige porteføljer, ligesom den nye race af robo-rådgivningsfirmaer. Robo-rådgivere er online formueforvaltere, der tilbyder billige investeringsporteføljer, normalt ved hjælp af ETF (børshandlede fonde). De er stigende i popularitet og griber ind i de store investeringsplatformes dominans på det færdige porteføljemarked. Disse firmaer omfatter firmaer som Wealthify, Moneyfarm, Nutmeg, Wealthsimple og Scalable Capital. Så hvordan sammenligner Bestinvest Ready-made-porteføljernes præstation?
Tabellen nedenfor viser den treårige præstation for den ækvivalente middelrisiko færdiglavede 'Growth'-portefølje af Bestinvest vs Hargreaves Lansdown, samt 'Adventurous'-porteføljen til sammenligning. Jeg har også sammenlignet præstationen med peer group-gennemsnittet. Porteføljen inden for peer-gruppen har typisk omkring 60 % til 85 % investeret i aktier, mens resten er investeret i obligationer og andre lavrisikoaktiver. Alle præstationstal er eksklusive omkostninger.
Bestinvest Growth Portfolios præstation har været ret god. På trods af at Hargreaves Lansdown Multi Manager Balanced Managed-fonden i øjeblikket har omkring 73 % af sine aktiver i aktier, har den stadig klaret sig dårligere end Bestinvest Growth-porteføljen, som kun har 65 % af sine aktiver investeret i aktier. Hvis vi sammenligner det med Bestinvest Adventurous Portfolio (som også har 73 % aktieeksponering ligesom Hargreaves Lansdown-porteføljen), klarer Bestinvest-porteføljen sig langt bedre end Hargreaves Lansdown-porteføljen. Noget af Hargreaves Lansdown-outperformancen er et resultat af fondens beholdning af den nu hedengangne Woodford Equity Income-fond.
| Portefølje | 3 års ydeevne % |
| Tilney Adventurous Portfolio | 20.58 |
| Pergruppegennemsnit | 18.12 |
| Tilney Growth Portfolio | 18.05 |
| Hargreaves Lansdown Multi Manager Balanced Managed | 11.74 |
Hvis du ser på detaljerne om, hvad der er i Hargreaves-porteføljen vs Bestinvest-porteføljen, investerer begge overvejende i aktivt forvaltede fonde (dvs. ikke i passive sporingsfonde eller ETF'er). Diagrammet nedenfor viser ydeevnen for den tilsvarende portefølje fra robo-rådgiveren Moneyfarm (som favoriserer passive trackere og ETF'er), siden den blev lanceret i januar 2016 versus Bestinvest og Hargreaves Lansdown. Tabellen viser også den typiske årlige afgift, når du investerer £50.000 i hver portefølje.
| Manager | Ydeevne siden januar 2016 | Årligt platformgebyr | Løbende debitering | Total ca. årlige omkostninger |
| Moneyfarm | 46,50 % | 0,63 % | 0,29 % | 0,92 % |
| Bestinvest Aggressive Growth | 43,45 % | 0,40 % | 1,43 % | 1,83 % |
| Bestinvest Growth Portfolio | 35,69 % | 0,40 % | 1,42 % | 1,82 % |
| Hargreaves Lansdown Multi Manager Balanced Managed | 32,88 % | 0,45 % | 1,43 % | 1,88 % |
Det er måske ikke så mærkeligt, at folk som Moneyfarm vinder popularitet med deres kombination af lave gebyrer og stærke investeringsresultater. Læs vores fulde Moneyfarm-anmeldelse for mere information.
Som Bestinvest-kunde behøver du dog ikke bruge Bestinvests færdige porteføljer, i stedet kan du blot bruge dem som en investeringsplatform, hvorigennem du kan investere i fonde efter eget valg. Som en fondsplatform, snarere end investeringsforvalter, er Bestinvest et ret anstændigt forslag. Det har vundet adskillige industripriser for sin onlinetjeneste, herunder at blive kåret som den bedste investeringsplatform 2019 af Investors Chronicle. Så før vi ser på deres ISA- og SIPP-produkter mere detaljeret, hvad kan investorer forvente, hvis de planlægger at køre deres penge selv på Bestinvests platform.
Bestinvest er en omfattende investeringsplatform, hvor investorer kan købe en række forskellige fonde, investeringsforeninger, ETF'er og aktier. Hvis du antager, at du ikke ønsker en af de færdiglavede porteføljer, der er diskuteret ovenfor, kan investorer bruge Bestinvest 'Investment Selector', som giver dem mulighed for at undersøge og sammenligne en række fonde, før de vælger, hvor de vil investere. Dette giver sammen med Bestinvest investeringsvejledninger og research en ret omfattende pakke for de fleste investorer.
Et nøgleelement i Bestinvest-platformen er Bestinvest Investment Selector, som giver investorer mulighed for at undersøge og købe en bred vifte af fonde, investeringsforeninger ETF'er og aktier. Ligesom andre platforme såsom Hargreaves Lansdown, Fidelity eller AJ Bell, kan investeringsvalg ved at bruge søgefaciliteten hurtigt indsnævres for at matche dine kriterier. Der er dog en eller to bemærkelsesværdige forskelle i, hvordan Bestinvests Selector fungerer sammenlignet med andre platforme.
Bestinvest Investment Selector giver dig mulighed for at søge efter specifikke fonde, udbydere eller sektor. Filtre kan også anvendes, der kan fokusere søgningen til specifikke investeringsmuligheder, gebyrer og afkast. Når søgekriterierne er valgt, er investeringsmulighederne listet i en tabel og sorteret alfabetisk efter udbyderen. Denne tabel viser de løbende gebyrer, afkast og Bestinvest-stjernevurderingen for hver afdeling sammen med en 'sammenlign'-mulighed og 'køb'-knap. Fra et usability-perspektiv er muligheden for at forske i midler langt nemmere end på Fidelity. Fra dine søgeresultater kan du hurtigt lave et pop-up-vindue, der sammenligner Bestinvest-stjerneklassificeringen og kommentarer til de fonde, du vælger. Du kan også vælge at sammenligne de aktiver, som fondene investerer i. Skærmen er ikke optaget, og mulighederne for at udforske yderligere vises først, når du begynder at træffe valg. En stor forskel for Bestinvest er dens fondsstjernevurderinger, som har deres fordele og ulemper. Nedenfor er en kort forklaring på, hvad stjernebedømmelserne betyder.
Bestivest-vurderede fonde
Bestinvest brugte tidligere et stjerneklassificeringssystem, som vurderede fondene fra 1 til 5 stjerner. Jeg kommenterede dengang, at det var meget usædvanligt for fondsplatforme at vove meninger, især negative, om et stort antal fonde. Platforme foretrækker normalt at vælge best-buy-lister, for eksempel har Hargreaves Lansdown sin Wealth 50-liste, og Bestinvest har siden ændret sig til denne ratingstil.
Bestinvest siger, at de nu har en mindre, mere koncentreret liste over vurderede fonde, og alle fonde er enten ratede eller ikke vurderede. De vurderede fonde er generelt dem, der blev tildelt mellem tre og fem stjerner under det tidligere ratingsystem.
Bestinvest siger, at de har ændret systemet for at lægge større vægt på de fonde, de har størst overbevisning om. De oplyser, at med færre fonde kan de give en mere dybdegående dækning og give investorerne mere information til at hjælpe dig med deres investeringsbeslutninger.
Jeg har tidligere sat spørgsmålstegn ved brugen af best-buy-lister, og de er blevet forfulgt af mistænkelige mediehistorier, der sætter spørgsmålstegn ved deres gyldighed. Bestinvest er gået et stykke vej for at imødegå disse bekymringer ved at sige 'Når vi sporer midler, sporer vi fondsforvalterens præstation i stedet for at gennemgå en fonds historiske afkast. Vi ser også på menneskerne, processerne og filosofien bag hver fond'.
Bestinvest tilbyder et par andre måder at undersøge fonde på, som du måske vil investere i, eller som du måske vil undgå.
Sektorindsigt - På dette område af hjemmesiden kan investorer finde de seneste nyheder, artikler, investeringsideer og resultatdata fra forskellige sektorer, hvilket giver et godt indblik i investeringsverdenen. Det inkluderer ofte ugentlige opdateringer og markedskommentarer, men alt dette er let tilgængeligt for alle, der besøger webstedet og er ikke eksklusivt for Bestinvest-kunder.
Find hunden - Det mest kendte stykke forskning, som Bestinvest producerer, er dens 'Spot the Dog'-guide, som du kan downloade gratis. Vejledningen bruger statistiske fondsresultatdata til at identificere fonde, der har klaret sig dårligt sammenlignet med deres benchmark. Disse omtales som 'hundefonde' og fremhæves som midler, som investoren skal undgå. Hver gang denne vejledning er opdateret, er den meget synlig i de nationale pressepengesektioner.
De bedste fonde - på dette område af webstedet leverer Bestinvest de bedst præsterende fonde og rangerer dem efter deres resultater over et år. Denne tabel er interaktiv, så listen kan forfines ved hjælp af visse kriterier, såsom gebyrer.
Bestinvest ISA modtog ISA-udbyderen for bedste aktier og aktier ved City of London Wealth Management Awards i 2020. Det er gratis at åbne en konto, og køb eller salg af midler er også gratis med det årlige servicegebyr på 0,40 %, hvilket gør Bestinvest ISA til en konkurrencedygtig pris. mulighed for investorer.
Bestinvest tilbyder muligheden for at konsolidere eksisterende ISA'er under ét tag, hvilket gør det nemmere at administrere dem. Konsolidering af ISA'er kan tage så lidt som en uge ved at bruge elektroniske overførsler, hvilket betyder mindre tid brugt ude af markedet.
Bestinvest ISA-gebyrer er faktisk meget konkurrencedygtige. Da vi udførte vores analyse af hele platformsmarkedet, forudsat at du bare investerer i investeringsforeninger, er det en af de billigste Aktier og Aktier ISA-udbydere for relativt små ISA-porteføljer, under £20.000. Ud over det er der billigere alternativer, som diskuteret i slutningen af denne anmeldelse. Samlet set er Bestinvests gebyrer på niveau med Hargreaves Lansdown. Bestinvests årlige ISA-administrationsgebyr er opdelt som følger og skal betales oven i de underliggende årlige gebyrer for de fonde, du investerer i:
Samlet set gentager Bestinvest-kunder det positive, jeg har nævnt i min anmeldelse
Dens SIPP har vundet Bestinvest de fleste ros, og Bestinvest Self Invested Personal Pension er et multi-prisvindende pensionsprodukt. Det har vundet industripriser ikke kun for den bedste lavpris SIPP i 2018, men har tidligere vundet priser for den bedste SIPP for begyndere. Ud over et anstændigt investeringsvalg tilbyder Bestinvest SIPP også en mulighed for pensionsudtrækning og muligheden for at købe en livrente eller overføre andre pensioner til den.
Ligesom sit ISA-produkt er Bestinvest SIPP-gebyrerne meget konkurrencedygtige for mindre porteføljestørrelser. Faktisk, hvis du har en pension på £50.000 eller derunder og planlægger at investere i investeringsforeninger, så er Bestinvest et af de billigste SIPP-produkter på hele markedet. De normale Bestinvest årlige SIPP-administrationsgebyrer er som følger (husk, at disse betales i tillæg til de underliggende fondsgebyrer):
Her er, hvad Bestinvest-kunder har sagt om deres SIPP-produkt:
Selvom det ikke er den største investeringsplatform i Storbritannien, har Hargreaves Lansdown den titel, men dets kombination af konkurrencedygtig opkrævning, brede investeringsudvalg og online anvendelighed har cementeret Bestinvest som en betydelig spiller. Det er fortsat en god investeringsplatform, især for begyndere eller dem med mindre porteføljer (dvs. ISA-portefølje under £20.000 eller en pensionspot under £50.000). Dets vurderede midler vil vise sig nyttige for dem, der ønsker vejledningen, men lignende forskning kan tilgås af dem, der bruger andre platforme. Samlet set føles Bestinvests forskning mere som en markedsføringsøvelse snarere end at være åbenlyst nyttig eller banebrydende. Hvis du ønsker forskning i bedre kvalitet, så giv Hargreaves Lansdown et kig. På bagsiden har Bestinvests færdige porteføljer klaret sig godt i forhold til sine peers (som vist ovenfor). Men hvis du vil have en anden til at køre dine penge for dig, er der bedre alternativer (se næste afsnit nedenfor). På plussiden kan du vælge at få en Bestinvest-rådgiver til at se på dine penge, hvis det hele bliver for meget for dig, men det vil være mod en merpris. Hvis du leder efter en brugervenlig investeringsplatform, især hvis du ønsker en SIPP, hvorigennem du kan købe en række fonde, så er Bestinvest et godt og populært valg.
Fra et ISA-afgiftsperspektiv er Hargreaves Lansdown og Bestinvest på niveau. Med hensyn til SIPP-afgifter er Charles Stanley Direct stort set den samme omkostningsmæssigt som Bestinvest. Så det kommer så ned til, hvilken platform der er nemmest at bruge og har den bedste funktionalitet. Hargreaves Lansdowns popularitet er et vidnesbyrd om dets styrke på disse områder, selvom det ikke er den billigste investeringsplatform for alle.
Mens Bestinvest er omkostningseffektivt ved lavere porteføljestørrelser, bliver det hurtigt ukonkurrencedygtigt, når du bevæger dig op i porteføljeskalaen. Faktisk med hensyn til omkostningerne Hvis du planlægger at bidrage med betydelige beløb til din portefølje (så øge den over tid) og ikke ønsker at skulle skifte platform på et senere tidspunkt, er Charles Stanley Direct et godt alternativ til ISA'er med Interactive Investor er også et godt alternativ for sofistikerede investorer med større SIPP'er (værd 50.000 £ og derover) takket være deres abonnementsmodel.
Hvis du blot ønsker at investere i en færdiglavet portefølje så er der bedre alternativer end at bruge Bestinvests porteføljer. Mens Hargreaves Lansdown Multi Manager-fonde har underperformeret, er der masser af andre billigere alternativer fra robo-rådgiververdenen såsom Wealthify, Nutmeg (især hvis du vil have pension), Wealthsimple eller Moneyfarm. Eller hvis du bare vil have en indekssporingsfond, kan du overveje en af Vanguard Lifestrategy-fondene købt via Vanguard Investor-platformen.
Charles Stanley Direct Review 2022 – det bedste hjem til din portefølje?
PensionBee Review – er det den bedste måde at finde og konsolidere dine pensioner?
Moneybox Review – Er det den bedste investeringsapp?
Muskat Pension anmeldelse – Er det den bedste pensionsmulighed?
Plum Review - Er 'AI' den bedste måde at spare og investere på?