Mange mennesker i arbejdsstyrken oplever lønnedgang under den nuværende nedtur. Jeg har hørt fra nogle kunder, der ikke forventer et bonustjek i år og muligvis ingen lønstigning eller bonus næste år. Normalt prøver jeg, når det er muligt, at opmuntre dem til at leve af deres løn og beholde bonussen som sovsen i deres plan for at hjælpe med at spare op til deres økonomiske fremtid. Men for folk i salgsstillinger, der genererer størstedelen af deres løn fra provisioner, er det ikke en mulighed.
For dem, der oplever en lønnedgang eller tab af bonus under pandemien, er det økonomiske mål at klare stormen, indtil den er ovre og komme ud så uskadt som muligt. Til det formål er her seks tips til at hjælpe dig med at navigere i dette nye klima for at minimere skader på din langsigtede formue:
Mange af mine kunder afsætter midler til rejser i år, som ikke længere vil blive brugt. De ture, de planlagde, vil blive pakket ind i næste års budget, da de kun har så meget fri. Andre bruger mindre på underholdning, spisning, transport og endda tøj og andre personlige udgifter, såsom klipning. Som et resultat kan den typiske husstand muligvis spare flere tusinde dollars i år, som kan bruges til at betale for væsentlige udgifter.
En af mine kunder, hvis løn midlertidigt blev halveret, lavede et spil for at se, om han kan holde sit forbrug inden for den nye løn, selvom han havde andre midler til at opretholde sin livsstil. Han fortalte mig, at han var i stand til at opnå dette, da han ikke spiste så meget ude med venner eller rejste. Han sagde, at han planlægger at spise ude endnu mere end normalt, når hans løn kommer tilbage … hvilket bringer mig til mit næste tip.
Hold ud med ikke-essentielle udgifter, indtil din indkomst er genoprettet. Jeg har nogle kunder, der planlagde at lave renovering af hjemmet i år, men som nu venter, indtil deres lønninger og bonusser er genoprettet. En anden kunde havde planlagt at få en ny bil, men besluttede, at hun ville vente indtil nu.
Det er der til det formål. Da denne COVID-19-krise ramte, tjekkede jeg med mine kunder for at sikre, at deres nødmidler var intakte, så de kunne undgå at skulle trække penge fra deres investeringsporteføljer, hvis aktiekurserne var midlertidigt nede. I disse usædvanlige tider er det OK at bruge noget af nødfonden, hvis det er nødvendigt. For dem med mæglerkonti, brug disse midler som din anden mulighed.
Hvis din nødfond er ved at være lav, og der ikke er en investeringsportefølje at trække fra, så er det måske på tide at skære nogle af dine 401(k) bidrag. Hvis det er muligt, så lad dem ligge på et niveau, der stadig kvalificerer dig til firmakampen, forudsat at der stadig er en. Mange virksomheder har skåret deres match under denne krise for at have råd til deres ansattes løn.
Det er at foretrække at udskyde opsparing til din fremtid et lille stykke tid for at hjælpe med at opretholde din nuværende økonomiske situation. Det er værre at ende med at skulle have en tidlig fordeling fra din 401(k), da du kan blive underlagt bøder sammen med en skatteregning.
I øjeblikket er realkreditrenterne meget lave. En person eller et par med en betydelig del af egenkapitalen i deres hjem, som har brug for kontanter, vil måske overveje en udbetalingsrefinansiering eller en boligkreditlinje (HELOC). En HELOC tilbyder i øjeblikket attraktive renter og er en god måde at få dig til at vende, indtil du igen kan være cash flow-positiv.
Hvis det er muligt, skal du ikke påtage dig anden ny gæld. Vær på vagt over for at bruge kreditkort til at betale for ikke-nødvendige køb eller samle andre typer gæld med høje renter. Jeg har set folk grave sig dybt ned i kreditkortgæld.
Målet er at komme relativt uskadt igennem denne periode, så du ikke helt afsporer din økonomiske plan. Ved at holde dine udgifter i skak og finde kreative måder at få enderne til at mødes nu, vil du have et stærkere økonomisk grundlag at bygge ud fra senere, når først økonomien og arbejdsmarkedet kommer sig.