COVID-19-epidemien har ændret hele vores liv. Ligesom vi håbede på en opbremsning af sygdommen om sommeren og en tilbagevenden til normalitet, fører stigende tilfælde over hele landet til spørgsmål om, hvordan livet kan blive påvirket resten af ​​året og ind i 2021.  Hvordan kan du forberede din portefølje og din livsstil til de genopståede risici?

1. Accepter, at COVID-19 vil påvirke os længere, end vi troede 

Helt fra begyndelsen blev hjemmeboende ordrer og restriktioner solgt som midlertidige foranstaltninger, men de bliver til længerevarende, livsstilsændrende regler. I starten var det almindeligt at lægge planer tre måneder ude i håb om, at tingene ville blive normal igen. Med din portefølje har du måske tænkt det samme:Dette er en midlertidig induceret markedsbegivenhed; tingene bliver bedre om seks måneder.

Hvad den genopblussende virus viser, er, at indtil der er en vaccine, et terapeutisk middel, eller indtil samfundet finder en bedre måde at klare sig på, vil denne virus sandsynligvis påvirke den økonomiske aktivitet et godt stykke frem til 2021. Det kan også betyde fortsatte volatile markeder over den længere periode. .

Siden 1900 har den gennemsnitlige recession varet omkring 15 måneder. Recessionen i 2020 startede officielt i februar. Investorer skal være forberedte på en langvarig økonomisk påvirkning.

2. Genvurder risiko

Den risiko, du var villig til at tage i begyndelsen af ​​året, er måske ikke den samme risiko, som du er villig til at tage nu. Det er OK, da vi står over for nogle af de største fundamentale trusler mod økonomien i landets historie. Hvor stor risiko er du villig til at tage? Det er noget, du konsekvent bør tage fat på i din portefølje. Er der sektorer du vil undgå eller virksomheder at komme ud af? Hvad med din pensionsordning? Skal du slå socialsikringen til tidligere og lade dine investeringer klare stormen? Bankerne gennemgik for nylig en stresstest for at måle deres evne til at håndtere en længere nedtur. Det er tid til at sætte din egen pensionsordning igennem en lignende stresstest.

3. Stil flere spørgsmål i stedet for at stikke hovedet i sandet

Tider som disse kræver at være mere informeret. I det sidste årti er investorer blevet belønnet for ikke at gøre noget, da S&P 500 steg over 400 % fra markedets lavpunkter i 2008. Det næste årti vil muligvis kræve mere viden at navigere. Nogle af fortidens vindere er måske ikke de samme vindere af fremtidens økonomi.

Det vigtigste er at have øjnene åbne for verden omkring dig. Spørg din rådgiver, hvor stor risiko du er udsat for. Spørg hvorfor, hvis du har internationale eller small cap-beholdninger eller komplekse finansielle instrumenter. Enhver strategi, enhver investering og enhver rådgiver bør hilse spørgsmål velkommen og være villige til at hjælpe med at kommunikere gennem disse udfordrende tider. Nogle gange giver det mening at holde kursen med en langsigtet strategi, men det er vigtigt konsekvent at vurdere dine muligheder og holde dig orienteret om det skiftende landskab.

4. Skattefordel ved lavere skattesatser nu

Den føderale regering brugte et overvældende beløb i løbet af første og andet kvartal af dette år for at støtte økonomien. Dette omfattede trillioner i nødhjælp til både enkeltpersoner og virksomheder. Den føderale gæld er steget (med 26,5 billioner dollars og tæller), og det vil være en udfordring at finde en måde at tilbagebetale denne gæld på i de kommende årtier. En indlysende måde at tilbagebetale den gæld på er gennem højere skatter. Dette kan omfatte højere indkomstskatter og højere kapitalgevinstskatter. Det kan give mening at høste gevinster på nogle af dine ikke-IRA-konti. Nulstilling af dit skattegrundlag giver dig mulighed for at drage fordel af historisk lave skattesatser for kapitalgevinster, og aktivet efter skat kan give fordele i din langsigtede indkomstplan.

Du kan også overveje en Roth-konvertering med aktiver, der er blevet negativt påvirket af volatilitet. Overvej at betale skat på en del af din IRA nu, hvis din konto er lavere, og når positionen genoprettes, vil du nyde de skattefrie fordele ved Roth.

5. Omfavn en anden fase i din pension

Jeg talte med en klient for nylig, der netop er gået på pension, og hun nævnte, hvor meget den sociale afstand og restriktioner har taget glæden ud af, hvad hun havde planlagt. Hun planlagde rejser og ferier og mere tid med venner - og nu var det hele sat i bero.

Hvor skuffende disse justeringer end har været, skal du presse dig selv til at prøve noget nyt og finde nye måder at nyde verden omkring dig på. Prøv at leje en elcykel og tag en tur på strandpromenaden. Organiser en virtuel spilaften via Zoom. Lej en autocamper og tag den roadtrip, du altid har ønsket dig.

Vidste du, at der er over 12 museer i verdensklasse, du kan besøge online?

Og der er 33 nationalparker, du kan spejde ud i virtuelt?

Dette er en unik fase i dit liv. Prøv at finde så meget glæde som muligt under vanviddet.

6. Inddæm støjen 

Så meget som vi har brug for at holde os informeret, uddannet og opdateret i verden, så sørg for at du ikke overdriver det. Det er så nemt at lade verdens problemer overvælde os og tære på vores opmærksomhed og energi. Se på dine investeringer, se nyhederne, men ikke hele dagen hver dag. Beslut dig for bevidste måder at tage vare på din mentale sundhed og begrænse enhver af de engagementer, der overvælder dig.

Når vi går i gang med denne næste fase af COVID-19-epidemien, er det vigtigt at have øjnene åbne for de kommende udfordringer, men at møde det med mod og ynde og få det bedste ud af det.