Studiegæld har altid været udfordrende at betale ned. Faktisk var hver femte voksne låntager, der finansierede deres egen uddannelse, bagud med deres betalinger i 2018. Kombiner dette med et af de mest udfordrende økonomiske miljøer, vi har set i årtier - stigende arbejdsløshed, begrænsede muligheder for karrierefremgang og en volatil aktie marked — og afbetaling af studielån føles mere udfordrende eller endda umuligt for nogle.
I min praksis er mange af vores kunder inden for områder som uddannelse, der kræver avancerede grader og ofte er belemret med gæld som følge heraf. Vi sigter mod at hjælpe dem med at komme med omfattende økonomiske planer, der hjælper dem med at betale gæld ned, mens de stadig sparer og planlægger for fremtiden. Men i krisetider som denne, er det især vigtigt, at låntagere forstår deres muligheder for øjeblikkelig hjælp og lindring – uden at miste det store billede af syne.
Coronavirus Aid, Relief, and Economic Security Act (CARES) har tilbudt en vis lettelse for låntagere af studielån med offentlige lån. Men nuancerne kan være forvirrende, hvilket efterlader mange, der undrer sig over, hvor meget af deres gæld der kan lempes, og hvordan. Og mange af vores kunder står også tilbage med spørgsmål om, hvad ændringerne betyder for dem, og hvordan man bedst kommer videre med at finde en vej til en tilfredsstillende finansiel fremtid på trods af disse vejspærringer.
Den gode nyhed:Hvis du har offentlige studielån, giver CARES-loven en vis lettelse. Alle Federal Direct Loan-låntagere bliver automatisk tilmeldt administrativ overbærenhed og har nul procent i rente fra den 13. marts til den 30. september 2020. Eventuelle forfaldne saldi vil blive aktuelle.
Alle låntagere, der var tilmeldt et indkomstdrevet tilbagebetalingsprogram før den 13. marts og opfyldte andre kvalifikationer for Public Service Loan Forgiveness (PSLF), vil modtage kredit hver måned, som om de havde foretaget en kvalificerende betaling til PSLF.
CARES Act giver også lindring for alle Federal Family Education (FFEL) lån, der holdes af den føderale regering og forældre PLUS-lån. Det dækker ikke private studielån, FFEL-lån, der ejes af banker eller Perkins-lån.
Med en ny playbook på plads har mine kunder undret sig over, hvordan de bedst beslutter sig for, om de skal udnytte disse nye regler til helt at stoppe med at betale deres lån for den sjette måneds periode, eller om de skal drage fordel af rekordlave renter og refinansiere. Her er de mest populære spørgsmål, vi får fra låntagere af studielån nu, og hvordan vi råder dem til at navigere i disse nye ændringer.
Hvis jeg kan få midlertidig fritagelse for betalinger – skal jeg?
Hvis en kunde allerede var tilmeldt Public Service Loan Forgiveness i henhold til en indkomstdrevet tilbagebetalingsordning (IDR) før den 13. marts, vil de stadig optjene tilgivelse for hver måned af COVID-19-tilgivelsen, selvom de teknisk set ikke foretager betalinger , der stadig tæller som betaling til eftergivelse af lån.
Men hvis en klient kunne kvalificere sig til PSLF, bør de overveje at tilmelde sig PSLF og foretage deres IDR-betalinger tidligere, og give afkald på COVID-overbærenheden, så de kan begynde at optjene kvalificerende betalinger, mens deres PSLF-ansøgning behandles.
Tilmelding til PSLF tager tid, og slutningen på tålmodighed er lige om hjørnet den 1. oktober.
Enhver, der stadig har midlerne til at fortsætte betalingerne, bør overveje at fortsætte betalingerne, så længe de ikke kvalificerer sig til programmer til eftergivelse af lån - da de vil betale deres lån ned hurtigere, alt imens de påløber nul procent i rente på lånene. Kunder bør rådføre sig med deres skatterådgivere og juridiske rådgivere, før de handler på en betalingsmulighed.
Skal jeg stadig fortsætte med at foretage disse betalinger for at få kreditter?
Kort svar:Nej. Vi starter altid med at spørge kunderne:Har du råd til at foretage betalinger lige nu? I nogle tilfælde vil en klient eller deres ægtefælle for nylig have mistet et job på grund af COVID-19, og en månedlig betaling af studielån på $100 oven i andre udgifter er ikke mulig. I disse tilfælde vil vi ofte se efter, om PSLF er en mulighed, og i så fald at få dem tilmeldt ASAP.
Renterne er rekordlave. Skal jeg overveje at refinansiere mine lån til en lavere rente?
Lige nu er renten den laveste, vi kan se i vores levetid. Så låntagere, der ikke kvalificerer sig til PSLF eller andre tilgivelsesprogrammer - eller som ikke har til hensigt at bruge deres karriere i en nonprofitorganisation - ville være smarte at udnytte muligheden for at refinansiere og udnytte de nuværende lave renter.
Hvad skal jeg gøre, hvis jeg ikke er kvalificeret til tilgivelse, men har problemer med at foretage mine betalinger på grund af en afskedigelse, lønnedgang eller en anden COVID-19-relateret omstændighed?
CARES-loven sætter i det væsentlige udbetalinger af studielån på "pause" for offentlige låntagere - hvilket giver dem mulighed for flere måneder at komme på fode uden at straffe dem for manglende betalinger. Det burde give en vis lindring til låntagere, der er økonomisk påvirket af COVID-19.
Men da CARES-loven kun dækker dem med offentlige studielån, kan dem med private studielån stadig stille spørgsmål - især da private långiveres nødhjælpstilbud generelt ikke har været så omfattende. Hvis du har private lån, kan din låneudbyder stadig tilbyde lindring eller refinansieringsmuligheder, så det er værd at undersøge dine muligheder og overveje, hvad der giver mest mening for din unikke situation.
Gæld forvaltes effektivt, når den forvaltes holistisk. Det er især vigtigt at huske i krisetider. Uanset om du navigerer på kort sigt eller bygger på lang sigt, er dine studielån en stor del af din samlede portefølje, ligesom din pensionsordning og dine investeringer er det.
Lånebetalinger kan have en ringvirkning på hele din økonomiske plan, hvilket påvirker alt fra dine livsforsikringsbetalinger til banksaldi. Nøglen er at styre dem, i erkendelse af, at der er tilgængelige strategier til at betale ned selv overvældende mængder af studiegæld. Ved at forstå mulighederne derude for at hjælpe - og hvordan du kan drage fordel af dem - vil du være godt positioneret til at få styr på din gæld, så du kan nå dine økonomiske mål.