Hvis du har nået den sociale sikringsskats løngrænse for i år, eller forventer at gøre det inden årets udgang, er dit et misundelsesværdigt problem:hvordan du bedst bruger de ekstra dollars, du får tilbage i din lønseddel.
Arbejdstagere med højere indkomst får faktisk en lønforhøjelse hvert år, når de når det maksimale indkomstbeløb, der er underlagt socialsikringsbeskatning, i det mindste indtil det nye skatteår begynder den 1. januar. Ligesom en uventet lønforhøjelse eller bonus kan disse ekstra dollars hjælpe med at styrke din økonomisk stilling med minimal smerte, men kun hvis du sætter pengene på arbejde.
"Jeg arbejder primært med læger, som generelt alle krydser det skattepligtige løngrundlag på et tidspunkt i løbet af året, så meget af det, jeg gør, er at oplyse dem om, hvordan deres lønsedler bliver beskattet, og hvordan de kan drage fordel," sagde Adam Claerbout. en rigdomsrådgiver og præsident for Physician's Wealth Resource i Indianapolis, Indiana. "De fleste mennesker aner det ikke, så min opgave er at sige, 'Hey, du får denne 'bonus' til socialsikring halvvejs gennem året, og det skal vi planlægge."
Den sociale sikringsafgift
De fleste ansatte betaler 6,2 procent af deres løn for at hjælpe med at finansiere Social Security, det føderale forsikringsprogram, der giver fordele til berettigede seniorer, efterladte og handicappede. Deres arbejdsgivere betaler yderligere 6,2 procent for i alt 12,4 procent. De selvstændige betaler de fulde 12,4 procent af sig selv. 1
Social Security-lønskatten, sammen med en separat 1,45 procent (2,9 procent for selvstændige) skat for Medicare, opkræves i henhold til Federal Insurance Contributions Act (FICA). Hvis din indkomst overstiger $200.000 for individuelle filer, eller $250.000 for ægtepar, der ansøger i fællesskab, skal du betale yderligere 0,9 procent skat til Medicare. 2
Mens Medicare-skatten gælder for alle arbejdsindkomster, sætter OASDI-programmet (Old Age, Survivors, and Disability Insurance) en begrænsning på mængden af indtægter, der er underlagt beskatning.
Denne grænse er $142.800 for 2021 og $147.000 for 2022.
Ifølge Society for Human Resource Management vil omkring 177 millioner amerikanske lønmodtagere betale socialsikringsskat i år. 3
En person med løn svarende til eller større end $142.800 vil bidrage med $8.853.60 til OASDI-programmet i 2021, og hans eller hendes arbejdsgiver vil bidrage med det samme beløb. 4 Den selvstændige vil betale det dobbelte beløb.
Når først denne indtjeningsgrænse er ramt, tilbageholdes deres lønsedler for resten af året imidlertid ikke længere for OASDI-skat, en besparelse på omkring 738 USD pr. måned.
Afhængigt af hvor meget du tjener, og hvornår du rammer grænsen, kan de ekstra dollars i din lønseddel udgøre et betragteligt beløb.
"Hvis din indkomst er høj, kan du opfylde socialsikringsløngrænsen i årets første fire eller fem måneder," sagde Denis Curcio, en finansiel professionel hos Carroll Financial Associates i Charlotte, North Carolina, i et interview.
Mange, der opfylder socialsikringens løngrænse, bruger deres "bonus" til at finansiere en ferie eller betale for feriegaver. Hvis dit økonomiske hus allerede er i orden, sagde Curcio, er det ikke nødvendigvis forkert. Men før du smider fundet penge væk, så overvej følgende alternative smarte træk.
Gem til nødstilfælde
"Kig først på din kortsigtede opsparing," sagde Claerbout. "Har du sparet nok til en uventet nødsituation?"
De fleste finansielle fagfolk anbefaler at sætte tre til seks måneders leveomkostninger til side på en rentebærende konto, men du skal muligvis spare op til et års udgifter, hvis dit job er ustabilt, eller din indkomst er usikker. (Månedlig budgetberegner)
"Hvis du ikke imødekommer dine kortsigtede behov, vil du i sidste ende løbe ind i problemer med dine andre økonomiske mål," sagde Claerbout.
Eliminér dårlig gæld
Dernæst skal du prøve at nedbetale højforrentet gæld, sagde han.
Hvis du afbetaler din saldo på et kreditkort, der opkræver 18 procent i rente, det er et øjeblikkeligt investeringsafkast på 18 procent.
Ifølge nonprofitgruppen American Consumer Credit Counseling har næsten halvdelen (49 procent) af de amerikanske forbrugere husstandens kreditkortgæld på mere end $10.000, og 35 procent har husstandens kreditkortgæld, der overstiger $15.000. 5
Kreditkortgæld reducerer ikke kun din disponible indkomst, men de renteomkostninger, du betaler, fortsætter en cyklus af gæld. Ved at foretage de mindste månedlige betalinger på en $3.000 kreditkortsaldo med en 18 procent årlig procentsats, for eksempel, ville det tage dig 132 måneder at betale af og koste yderligere $2.497 i samlede renteudgifter, ifølge Minimum Payment Calculator on CreditCards .com.
Maksimer din 401(k)
Hvis du ikke allerede er ved at udnytte din 401(k) pensionsordning, sagde Claerbout, at det er det næstbedste sted at parkere din socialsikringsbonus.
Bidrag til din 401(k) pensionsordning laves på før skat, hvilket hjælper dig med at sænke din skattepligtige indkomst i det år, du bidrager. Indtjening på pensionskontoen vokser også udskudt skat, hvilket giver mulighed for øget vækst, en nøglekraft bag formueakkumulering.
En 25-årig med en startløn på $40.000 og intet opsparet i hans eller hendes 401(k), ville akkumulere næsten $1,6 millioner i en alder af 65, hvis han eller hun bidrog med 10 procent af hans eller hendes løn til en pensionsordning hvert år, i høj grad på grund af magien ved sammensat vækst ifølge AARP 401(k)-beregneren. Fremskrivningen forudsætter et årligt afkast på 7 procent, en årlig stigning på 3 procent og et arbejdsgivermatch på 50 procent på bidrag op til 6 procent af hans eller hendes løn.
De fleste højindkomstarbejdere burde være i stand til at bidrage med maksimalt 19.500 $ til deres 401(k) plan hvert år (grænsen for 2021), sagde Claerbout, men hvis de ikke er det, bør de i det mindste bidrage nok til at kræve arbejdsgivermatchen . "Du skal bidrage mindst nok til at få de gratis penge, din arbejdsgiver giver dig," sagde han.
Beskyt din familie
Hvis din nødfond er på lager, din gæld er under kontrol, og din pensionsopsparing er på rette spor, sagde Claerbout, at han derefter anbefaler at anvende ekstra indkomst for at sikre digr livsforsikring og invaliditetsindkomst dækning er tilstrækkelig til at beskytte din familie.
"Du skal sikre, at du har den rigtige mængde af invalideforsikring og livsforsikring," sagde han. "Dette er økonomiske prioriteter, der gælder for alle, ikke kun dem, der får en socialsikringsbonus."
Hvor meget livsforsikringsdækning du har brug for, afhænger af en række faktorer, herunder din alder, indkomst, gæld (realkreditlån, studielån), aktiver (pensionsopsparing, personlige investeringer) og forventede fremtidige udgifter (højskoleundervisning). Børnepasningsomkostninger, og om din ægtefælle tjener en indkomst eller er i stand til at genoptage sin karriere i tilfælde af din bortgang, bør også overvejes. (Lommeregner: Hvor meget livsforsikring har jeg brug for?)
Invaliditetsindkomstforsikring er på den anden side designet til at erstatte en del af din indkomst, herunder bonusser og provisioner, hvis du bliver skadet eller for syg til at arbejde i en længere periode. Mange arbejdsgivere tilbyder en sådan forsikring, men det er måske ikke nok til at dække dine grundlæggende leveomkostninger, hvis det er nødvendigt.
I sidste ende, sagde Claerbout, er målet at give tilstrækkelig økonomisk beskyttelse til at hjælpe din familie med at dække dens nuværende og fremtidige udgifter, hvis din lønseddel pludselig stoppede.
For at bestemme en passende mængde dækning hjælper det at tale med en finansiel professionel. Hvis din dækning mangler, sagde Claerbout, så overvej at bruge ekstra indkomst til at købe mere.
Find din sundhedsopsparingskonto
Endelig sagde Curcio, de, der overfører ekstra indkomst til en sundhedsopsparingskonto (HSA), hvis de er tilgængelige gennem deres arbejdsgiver, ikke kun får en tredobbelt skattefordel, men også en mulighed for at styrke deres pensionsredeæg.
HSA'er er medicinske opsparingskonti, der typisk er parret med høj-fradragsberettigede sygeforsikringsordninger. Bidrag er fradragsberettigede i skat, og hævninger, der bruges til at betale for kvalificerede lægeudgifter, herunder syn og tandlæge, er skattefrie.
Kontoejere kan generelt investere deres HSA-bidrag i en række værdipapirer, herunder aktier, obligationer og investeringsforeninger, for at generere potentielle afkast. Enhver gevinst optjent på deres konto ved årets udgang kan fortsætte med at vokse udskudt skat. Og de ubrugte penge på kontoen fortabes ikke årligt, som det ville være på en fleksibel forbrugskonto.
HSA'er kan bruges til at betale for lægeudgifter i dag og ved pensionering, herunder Medicare-præmier og visse omkostninger til langtidspleje.
Med de estimerede udgifter til sundhedspleje i pensionering til 300.000 USD for et par, der går på pension i år med Medicare-dækning, kan alle ekstra HSA-penge, du akkumulerer, være nyttige. 6 Dette tal inkluderer ikke eventuelle udgifter til langtidspleje.
"Hvis du er sund og har ressourcerne, anbefaler vi, at du betaler ud af lommen for daglige sundhedsudgifter i dag og overlader dine HSA-bidrag til at akkumulere skatteudskudt indtjening til brug ved pensionering," sagde Curcio. "Nogen i midten af 40'erne eller begyndelsen af 50'erne kan lægge en ekstra $3.500 om året ($7.000 for en familie) i deres HSA, og det kan generere mellem $50.000 og $75.000 gennem sammensat vækst til brug i pensionering."
I sidste ende, uanset hvad du beslutter dig for at gøre med pengene, handler det om selvdisciplin. Hvis du når den sociale sikringsskats løngrænse inden årets udgang og får en federe lønseddel i et par måneder, så lad være med at smide det væk.
"De fleste mennesker bruger bare deres sociale sikringsbonus, især hvis den starter mod slutningen af året, lige omkring ferien," sagde Curcio. "Det går lige ud af døren for at købe gaver."
Den bedre plan er at bruge den ekstra indkomst til at betale ned gæld, beskytte din familie eller øge din opsparing.