For en individuel investor kan det være en udfordring at finde den rigtige finansielle professionel.

Til at begynde med er der den forvirrende række af titler, herunder mægler, rådgiver, planlægger, manager og endda coach.

Og så er der alle de bogstaver (RIA, CFP, CFA og så videre) og tal (Serie 6, 7, 65 og 66), der repræsenterer certificeringer og licenser.

På det tidspunkt, hvor de når til kompensationsmetoden (kun vederlag, gebyrbaseret eller kommission) og diskussionen om tillidsvæsen vs. egnethed, har størstedelen af ​​de mennesker, jeg møder, ingen idé om, hvad det hele betyder. Det er ikke underligt, at så mange simpelthen vælger den mærkevaremæglervirksomhed, de ser på tv, i stedet for den lille uafhængige rådgiver, som måske er det bedre valg.

Men når du går med Wall Street i stedet for Main Street, mister du et par ting:

Desværre er vi lidt fastlåst i denne David vs. Goliath-tilstand i finansindustrien, hvor den gennemsnitlige person på gaden ikke engang ved, at der er forskellige niveauer af rådgivning og opmærksomhed.

Meget af det er markedsføring. Alle disse radio- og tv-reklamer, golfturneringssponsorater og stadionnavnerettigheder opbygger et brand og får ordet på en måde, som en uafhængig rådgiver ikke har råd til.

Men når det kommer til at passe på din portefølje og din plan, er større ikke altid bedre.

Lav dine lektier. Forskning online. Spørg venner og kolleger, om de har en rådgiver, de kan lide. Deltag i seminarer. Tøv ikke med at spørge folk om kompensation. Og interview flere rådgivere, indtil du finder en, der passer godt til dig.

Kim Franke-Folstad bidrog til denne artikel.