En ægtefælles død er især ødelæggende, hvis tabet også fører til økonomisk usikkerhed.
Og alligevel møder jeg ofte par, der har brugt lidt tid på at tænke på, hvad der kunne ske, hvis den ene dør år før den anden.
I disse dage har vi en tendens til at understrege, hvor længe folk lever, og vigtigheden af at have nok opsparet til at dække, hvad der kunne være 30 eller flere års pension for to personer. Men det er også afgørende at overveje indkomst- og skattemæssige konsekvenser, hvis den ene ægtefælle efterlades alene.
En indkomstordning kan ændre sig drastisk, afhængigt af om begge ægtefæller var inkluderet i nogen pensionsordning. Og den efterlevende ægtefælle vil kun modtage én betaling fra Social Security - den største af de to.
Men det, der virkelig fanger folk ude af vagt, er, at indkomstskattetabellen, som den efterlevende ægtefælle bruger, også vil ændre sig:Hun vil gå fra at anmelde gift i fællesskab til en singlestatus, og hendes standardfradrag og fritagelser vil blive reduceret med det halve. Det betyder, at mere af hendes indkomst vil være skattepligtig og til højere satser. (Og ja, selvom begge ægtefæller kunne leve længere, er det typisk hustruen, der er efterladt, fordi kvinder over hele verden har en længere forventet levetid end mænd.)
Og her er en fornærmelse fra det 21. århundrede at føje til denne skade:Alle de penge, der er hobet op på et pars skatteudskudte opsparingskonti (401(k), 403(b), traditionel IRA osv.) vil være 100 % skattepligtige, når den er trukket tilbage. Så den efterlevende ægtefælle vil sandsynligvis føje endnu mere til hendes skattebyrde.
Lad os se på et ekstremt forenklet eksempel med et hypotetisk par fra fremtiden:George og Jane.
George og Jane har tilsammen $30.000 fra Social Security, og de trækker yderligere $30.000 fra en IRA. Fordi de er gift i fællesskab, er kun 23% af deres sociale sikring underlagt indkomstskat, så George og Jane har $60.000 i indkomst, men kun $36.850 er underlagt føderale skatter. Deres standardfradrag og personlige fritagelser sletter omkring $23.200, hvilket betyder, at de har en skattepligtig indkomst på $13.650. De er i skatteklassen på 10 %, og de betaler 1.365 USD i føderal skat.
Lad os nu sige, at stakkels George dør uventet, og Jane bliver efterladt alene.
Nogle udgifter kan ændre sig, men ikke nogle af de store ting - ejendomsskatter, bolig- og bilforsikringer og forsyningsselskaber. Jane kan faktisk bruge mere på mad (fordi hun spiser middag ude med venner) og rejser (for hyppige besøg hos datteren Judy).
Jane vil få den højeste af parrets to sociale sikringsbetalinger, men det er kun $20.000 om året. Så for at bevare den samme livsstil, som hun havde, da George levede, vil hun tage mere ud af sin IRA—$40.000. Men her er overraskelsen:Nu vil 85% af hendes sociale sikring være underlagt indkomstskat, fordi det beløb, hun skal betale, er baseret på en anden tabel beregnet til enlige filer. Jane vil have $57.000 i skattepligtig indkomst, men kun én fritagelse og halvdelen af standardfradraget. Hendes skattepligtige indkomst vil være 45.100 USD – hvilket placerer hende i en skatteramme på 25 % – og hun betaler 7.046 USD i føderal skat, en stigning på 416 %!
Medmindre hun får travlt, altså.
Jane kan stadig indgive en fælles ansøgning om ægteskab i Georges dødsår, hvilket giver hende mulighed for at foretage en masse ændringer – inklusive at bruge Georges livsforsikring til at betale skatterne, når hun konverterer den gamle traditionelle IRA til en ny Roth IRA. Fremover vil der ikke være skat på de udlodninger, hun tager (efter at have haft kontoen i fem år, inden for de første fem år efter konvertering, kan hun blive beskattet af gevinsterne) - og ingen påkrævede udlodninger, når hun fylder 70½. Jane ville have meget mere kontrol over sine skattesatser i modsætning til at sidde fast.
Alt det kræver er noget planlægning. Og i denne strategi gjorde Georges skattefrie dødsfald det muligt for Jane at konvertere til en Roth IRA.
Ligesom at være for rig eller for tynd, er det svært at efterlade nogen for mange skattefrie penge. I dette tilfælde sparede Jane $7.046 i føderale skatter i en følelsesladet tid, hvor hun virkelig ikke havde brug for den ekstra bekymring. Og hun vil fortsætte med at spare på sin skat hvert år.
Ofte når folk nærmer sig pensionering, indser de, at de ikke længere har brug for livsforsikring af de traditionelle årsager - for at betale gæld eller for at erstatte tabt indkomst, når den primære lønmodtager dør. Men før du begynder at annullere policer – eller tage kontanter ud af dem – så tal med din finansielle rådgiver om, hvordan du kan bruge din forsikring i en strategi til at mindske skatten.
Der er kun tre aktiver, der i øjeblikket er skattefrie – Roth IRA'er, renter på kommunale obligationer og livsforsikringsprovenuet.
Disse aktiver kan komme i spil, når du mindst venter det – og når du har mest brug for hjælp. Når du er alene og sørger, skal du ikke bekymre dig om at miste din livsstil til uventede skatter.
Freelanceskribent Kim Franke-Folstad bidrog til denne artikel.