Planlægning af min egen pension har været interessant, da mit daglige job er at undervise finansielle rådgivere om pensionsplanlægning. På dette tidspunkt er planlægningen færdig, og afslutningen på min fuldtidsansættelse er i horisonten.
Her er tre ting, jeg har lært, mens jeg gik gennem min pensionsplanlægningsproces.
Jeg har fundet ud af, at de spørgsmål, vi stiller folk, når vi bygger en pensionsindkomstordning, er virkelig svære at besvare. Hvad vil du lave som pensionist? Hvor vil du bo? Vil arbejde være en del af pensioneringen? Det er alle spørgsmål, som jeg har kæmpet med, og svarene ændrer sig hele tiden. For mig (og nok for de fleste travle arbejdere) er det svært at finde ud af meget af dette, før du faktisk er pensioneret og har tid til at give det nok opmærksomhed.
En beslutning, der skal tages op på forhånd, er at vælge en pensionsdato. Denne har så stor indflydelse på pensionssikkerheden, at den skal overvejes nøje. Samtidig ser du måske frem til pensionisttilværelsen – det ved jeg, at jeg gør. Jeg ser frem til at slutte mig til min ægtefælle, som har været på pension i flere år, prøve nye ting, bidrage til verden på en anden måde og bare have noget ustruktureret tid i løbet af dagen til at trække vejret.
Jeg gjorde, hvad jeg ville opfordre alle til at gøre:Tag dig god tid, tag ikke beslutningen som reaktion på kortsigtede omstændigheder, og find omhyggeligt de økonomiske forhold, før du træffer beslutningen om at gå på pension.
Så hvad gør du, hvis du ikke ved præcist, hvad du vil gøre som pensionist, men du har brug for svar på disse afgørende spørgsmål for at fuldføre planlægningsprocessen? Hvad jeg har lært er, at du ikke behøver det endelige svar for at planlægge - du skal bare starte et sted . Hvis du ikke er sikker, så lav et kvalificeret gæt.
Et godt sted at starte er at antage, at din pensionslivsstil vil koste det samme som dit liv før pensioneringen. En enkel måde at bestemme, hvor meget efter skat du har brug for at leve på, er bare at se på din hjemløn - for de fleste er det, hvad folk lever af. På samme måde skal du vælge en pensionsdato, der giver mening for dig, og begynd derefter at planlægge. Du kan opdage, at tallene ikke virker, og du kan have brug for justeringer af planen, eller du er nødt til at foretage justeringer til skiftende omstændigheder.
Planlægning af pensionsindkomst er sjældent lineær, der vil altid være flere justeringer undervejs.
Når du kommer på pension, er risikoen, der kommer på spidsen, at dine ressourcer ikke holder så længe, som din pension gør. Det betyder, at beslutninger skal træffes med denne bekymring på forkant. En ting, det betyder for de fleste pensionister, er, at selvom de skal investere med sikkerhed i tankerne, skal de stadig tage nogle investeringsrisiko med deres portefølje. (Meget forskning, der ser på, om ressourcer vil vare over en 30-årig pensionsperiode, forudsætter mindst en 50/50 aktie/obligationsallokering.) På samme tid kan du se din portefølje gå op og ned i pension, når du ikke længere har en lønseddel kan være skræmmende.
En måde at klare sig på er at bruge det, der ofte kaldes gulvmetoden - hvor sikre investeringer eller livrenteprodukter bruges til at opbygge et indkomstgulv til at betale basale udgifter, mens andre aktiver investeres mere aggressivt, og porteføljetilbagetrækninger bruges til at dække yderligere udgifter . Det er det, jeg laver. Jeg er tryg ved risiko i en portefølje, men jeg har heller ikke tænkt mig at bekymre mig om at betale regninger i slutningen af måneden.
Den enkle tilgang, jeg har brugt, er at opbygge livsindkomst med pensioner, socialsikring og livrenteprodukter, samtidig med at jeg opretholder en diversificeret portefølje, der primært består af aktier.
Joe Jordan, som taler meget om adfærdsfinansiering, har et vigtigt ordsprog:En pensionsindkomstplan skal appellere til begge sider af hjernen. Hvad han mener er, at det ikke kun er vigtigt, at tallene virker, men planen skal også appellere til den følelsesmæssige side af hjernen. Jeg har taget denne tilgang til mig i min egen planlægning – velvidende at jeg skal have det godt med den tilgang jeg vælger – jeg kalder dette søvn om natten-testen.
Undervurder ikke denne idé, at det ikke kun handler om tal. Respekter, at din følelse af sikkerhed (som relaterer sig til lykke ved pensionering) er lige så vigtig som tallene. Jeg ved også nok om tallene til at vide, at der er en række fornuftige tilgange, der kan fungere. At eje planen betyder også at have en bedre chance for at holde fast i den under pensioneringen.
Hvis der er et samlende tema for alt dette, er det, at planlægning før pensionering er kritisk, men det bør også være personligt. Og det er bestemt en rejse, ikke en destination. Så her går vi. Jeg er klar til fase et af pensioneringen, og jeg ser frem til at melde tilbage, når vi ser, hvordan det går.