Sodavand og chips – 5 USD. Det er den slags vinkende tegn, vi alle har set i tankstationens vindue. Den sukkerholdige, salte, nul ernæringsfristelse viser sig ofte for meget for os - i hvert fald for mig - og vi er pludselig $5 fattigere.
Det er et dagligdags eksempel på, hvad rådgivere kalder "mulighedsomkostninger" - forskellen mellem de brugte penge, og hvad der kunne være sket med de penge.
I stedet for chips og en cola kunne 5 dollars give dig en filmdownload til at se med børnene, eller en anden margarita, hvis pengene omdirigeres til din sommerferiefond. Hver gang du foretager et køb, er der omkostninger forbundet med muligheder, økonomiske og andet.
Gang dette dollarbeløb med tusindvis, og du kan se, hvordan samtalen er en smule mere seriøs. Gang dine indkøb af junkfood med tusindvis, og du vil forkorte din pension betydeligt!
Mulighedsomkostninger er en del af livet, og når vi navigerer os gennem et vanskeligt økonomisk terræn i år, kommer vi til at få et par stødte knæ og finde et par løb i vores økonomiske strømper. Vi skal tage højde for og forudse disse strategiske tab og have det større billede i tankerne.
Mulighedsomkostninger spiller en vigtig rolle i vores økonomiske adfærd. At kende vores økonomiske plan og værdier, der giver den fortøjning, kan hjælpe os med at holde vores alternativomkostninger på det rigtige sted og på et minimum.
En af de sværeste økonomiske kløer at klø i mange amerikanere lige nu er studielån. Her er jeg lige begyndt i 40'erne, og jeg har stadig et studielån på bøgerne. Jeg er finansiel rådgiver, hvordan kan jeg stadig få et studielån?
Let. Det er et spørgsmål om mulighedsomkostninger og strategi. Mit studielånsrente er 3% - langsomt og langsomt voksende. Aktiemarkedets langsigtede gennemsnit er omkring 9 %. Så for hver dollar, jeg lægger i mit studielån i forhold til mine investeringskonti, er der en alternativomkostning på 6 %. Derfor vil jeg prioritere at investere og holde mine studielånsbetalinger på et lovligt minimum.
Mit valg af alternative omkostninger her er drevet af mine værdier. Personligt har jeg studeret markederne og arbejdet med dem nok til at vide, at langsigtet investering er den strategi, jeg vil fokusere på. Jeg er følelsesmæssigt i fred med at have velforvaltet gæld i form af studielån.
Men jeg har venner, der ikke kan tåle at have en dollar i gæld. Det gør dem følelsesmæssigt urolige og distraherer dem fra at fokusere på det store billede. Deres tvang vil være at betale af eller betale ned på gælden, før de er i stand til at fokusere et andet sted økonomisk.
Pund for pund, når de betragter den følelsesmæssige energi som brændt op, rationelt eller på anden måde, giver det mening for dem at følge deres værdier og betale deres gæld.
På en måde vil vi miste mulighedsomkostninger på begge måder, det er bare et spørgsmål om hvornår. Jeg bliver nødt til at betale flere renter på et længere studielån, og min ven vil tabe på at investere. Jeg vil ende med flere dollars over tid, men ikke uden i det mindste nogle omkostninger.
Den personlige begivenhed, jeg står over for lige nu, er bilkøb. Der er flere kreative middelalderlige torturer, jeg ville finde mere behagelige. Fra påtrængende sælgere til skjulte omkostninger, jeg hader processen helt fra begyndelsen, men den er nødvendig.
Min nuværende lejekontrakt er udløbet, og jeg vil ikke gå på arbejde. Det er her mulighedsomkostningerne kommer ind - det er drevet af nødvendighed i dette tilfælde, og jeg vil tage nogle tab for at nå mit mål om at have et køretøj.
Jeg kommer til partiet med $30.000, som jeg har formået at sammensætte til en pålidelig firehjulstrækker for at få mig og min familie rundt, intet prangende. Jeg har et par handlingsmuligheder og mulighedsomkostninger forbundet med hvert valg, jeg træffer.
Jeg køber dette robuste køretøj gratis og overskueligt. Dette frigør mit månedlige cash flow fra at have betalinger eller leasingafdrag. Mine mulighedsomkostninger: $30.000 væk.
Højafkastede pengemarkedskonti betaler omkring 2 %. Mine mulighedsomkostninger: Ikke at have en bil!
Det er ikke breaking news, at renterne er ret fantastiske lige nu. Forhandlere tilbyder alt fra 1,9 % til 0 % på lån. Mine mulighedsomkostninger: Den første udbetaling på 4.000 USD.
Nu er det her, mine personlige præferencer og værdier kommer i spil. Den mest attraktive mulighed, jeg ser, er den tredje, som giver mig $26.000 at investere og tjene penge på. Selvfølgelig vil der være mulighedsomkostninger - jeg betaler mere ved udgangen af det femårige lån, end jeg ville, hvis jeg havde betalt kontant. Jeg vil også have den følelsesmæssige irritation af en lille gæld og en månedlig betaling.
Men jeg tror, det vil være det værd. Jeg kan leve med forvaltet gæld, og jeg har nok tro på min investeringsevne til at få $26.000 til at formere sig på fem år. Karantæne- og virusnyheder har ikke gjort dette marked særlig sikkert, så jeg kunne endda sætte disse penge i kontanter og få dem til at vokse i det mindste lidt. Jeg kunne også halvt og halvt mellem opsparing og investering eller gennemsnitligt dollar-omkostninger på vej tilbage til markedet.
Lige nu er følelserne høje. Ethvert tab føles meget værre, end det er, og selv de bedste gevinster virker ikke af meget. Hvis vi skal tænke og bevæge os strategisk, vil der være mulighedsomkostninger involveret. Men at acceptere denne kendsgerning kan frigøre os til at arbejde intelligent med vores finanser, velvidende at markederne genopretter sig, og volatiliteten forsvinder.
Din risikotolerance er en vigtig samtale med din rådgiver - hvor stor risiko kan du leve med? Din mulighedsomkostningstolerance skal også medregnes:Hvor mange æg kan du tåle at knække for at lave denne soufflé? Dette er et spørgsmål om at vide, hvordan økonomi fungerer, men også om at kende sig selv.
Alle os, især dem i kategorien med høj nettoværdi, bliver nødt til at foretage nogle hårde opkald med nogle meget reelle alternativomkostninger, før dette bjørnemarked er forbi. At kende dine værdier og tolerancer nu er afgørende for din forberedelse.
Mulighedsomkostninger vil være en større del af livet og den økonomiske planlægning i den nærmeste fremtid, og det er noget, vi skal udvikle noget komfort med. At acceptere det kan frigøre vores sind og følelser til den strategi, vi får brug for i de kommende dage.