Livrenter er designet til at opbygge formue og indkomst til din pension gennem skatteudsættelse. Renter optjent i en udskudt livrente (den mest populære type) beskattes ikke, før de trækkes. Udskydelse af skatter accelererer opsparingsvækst, fordi renten øges hurtigere, uden at hævninger er nødvendige for at betale skat.
Compounding opstår, når der betales renter af tidligere optjente renter. De fleste investeringer, der forrentes, såsom pengemarkedskonti, opsparingskonti, indskudsbeviser og de fleste obligationer, skaber skattepligtig indkomst. Da du betaler føderal (og ofte statslig) indkomstskat af det hvert år, vil du have færre efter skat renter at sammensætte, og din opsparing vil ikke vokse så hurtigt.
Med en skatteudskudt investering, alle af dine renter sammensættes, indtil de trækkes tilbage.
Livrenter har nogle unikke skattefordele. I nogle tilfælde kan de endda bruges til at betale for langtidspleje uden de sædvanlige afgifter på udlodninger! Men der er nogle potentielle skattemæssige faldgruber.
Livrenter kan købes med før-skat-midler eller efter-skat-midler. Før skat-konti, såsom IRA'er og 401(k) og 403(b)-ordninger, er kendt som kvalificerede pensionsordninger. Hvis du bruger en livrente til at finansiere en af disse typer konti, kaldes det således en "kvalificeret" livrente.
Derimod købes "ikke-kvalificerede" livrenter med almindelige efterskatpenge. Ved at flytte nogle af dine penge til en ikke-kvalificeret udskudt livrente, kan du skære ned i din skat.
Renter optjent i både kvalificerede og ikke-kvalificerede livrenter indberettes ikke på din selvangivelse, før du trækker den. Kvalificerede livrenter på pensionskonti er dog underlagt de krævede regler for minimumsfordeling (RMD). Du skal tage udbetalinger hvert år, efter du fylder 72 år.
Ikke-kvalificerede livrenter er ikke underlagt RMD-reglerne, så renter kan fortsætte med at stige uden skat, indtil du trækker noget af eller det hele ud. Dette giver dig stor fleksibilitet. Lad os sige, at du ikke har brug for mere indkomst, når du er 72. Med en ikke-kvalificeret livrente kan du vente, indtil du har brug for indkomsten og drage fordel af flere år med skatteudskudt vækst.
Indkomst hævet fra alle typer udskudte livrenter beskattes som "almindelig indkomst", ikke langsigtet kapitalgevinstindkomst. Denne skattemæssige behandling gælder for fastforrentede, fast indekserede, variable og indkomstrenter.
Her er nogle vigtige skatterynker vedrørende livrenter.
Din oprindelige investering - den eller de købspræmier, du har betalt - i en ikke-kvalificeret livrente, beskattes ikke, når den trækkes tilbage. Kun interessen del af betalingen er skattepligtig.
Med en udskudt livrente siger IRS' regler, at du skal trække alle de skattepligtige renter først før du trækker en eventuel skattefri hovedstol. Du kan undgå denne betydelige ulempe ved at konvertere en eksisterende fastforrentet, fast indekseret eller variabel udskudt livrente til en indkomstlivrente. Eller du kan købe en indkomstrente i første omgang.
En indkomstlivrente giver en strøm af garanterede betalinger, der starter enten med det samme med en øjeblikkelig livrente eller i fremtiden med en udskudt indkomstlivrente. Som nævnt ovenfor inkluderer hver betaling både skattepligtige renter og skattefri tilbagebetaling af din præmie.
ekskluderingsforholdet afhænger af, hvor længe du har haft livrenten, hvor mange renter du har tjent, og hvor længe betalingerne vil vare, men for eksempel kan 75 % af hver betaling være skattefri tilbagebetaling af hovedstol og 25 % skattepligtig.
Hvis du hæver penge fra din livrente før 59½ års alderen, skylder du typisk Onkel Sam en bøde på 10 % af den renteindtægt, du har hævet, samt almindelig indkomstskat af beløbet. Hvis du er permanent deaktiveret på tidspunktet for tilbagetrækningen, vil IRS give afkald på denne straf.
Livrenterenter, der bruges til at betale langtidsforsikringspræmier, kan normalt hæves skattefrit. Dette kan være en stor fordel.
Hvis du er gift, kan din ægtefælle overtage ejerskabet af din kvalificerede eller ikke-kvalificerede livrente ved din død uden nogen form for skat.
Børn, der er begunstigede, skal kun kræve den ubeskattede del af livrenten på deres selvangivelse. Under visse omstændigheder kan livrenten fordeles og beskattes over en årrække. Hvis du nævner en velgørende organisation som din begunstigede, kan du helt eller delvist udligne indkomstskattepligten.
Du kan overføre din IRA, 401(k) eller 403(b) eller pensionsordning engangsudbetaling til enhver form for kvalificeret livrente uden skat.
Bidrag til en kvalificeret livrente er fradragsberettiget inden for IRS grænser for pensionsordninger. Med andre ord gælder de samme fradragsgrænser for kvalificerede livrenter, som de ville gøre for enhver anden IRA, 401(k) eller 403(b) eller anden kvalificeret plan. (Se IRS-webstedet for fradragsgrænser for IRA'er.) Præmiebetalinger til ikke-kvalificerede livrenter er det ikke.
Ukvalificerede livrenter kan skattefrit ombyttes til en anden ukvalificeret livrente - en såkaldt 1035-ombytning. Du kan bytte en livrente, der måske ikke har de funktioner, du kan lide, med en anden livrente, der har bedre funktioner, eller du kan betale en højere sats.
Fordi midler i en kvalificeret livrente før skat er aldrig blevet beskattet, i alt beløbet for de årlige betalinger er skattepligtigt. Disse beløb tæller med i dine påkrævede minimumsfordelinger (RMD'er).
A kvalificeret livrentekontrakt, eller QLAC, er en kvalificeret livrente, der opfylder IRS-kravene. Det giver dig mulighed for at udskyde op til 25 % af RMD'er til 85 år og dermed reducere dine skatter, indtil betalingerne begynder. QLAC-indkomst er 100 % skattepligtig, men det er penge, du i sidste ende alligevel skal hæve fra din IRA.
I løbet af din levetid kan du allokere 25 % af det samlede antal af alle dine IRA'er eller $135.000, alt efter hvad der er mindre, til en QLAC.
En gratis prissammenligningstjeneste med rentesatser fra snesevis af forsikringsselskaber er tilgængelig på www.annuityadvantage.com eller ved at ringe til 800-239-0356.