Knust, spredt for tyndt, intet tilbage. Det er ikke sådan, du vil have din frokost beskrevet, men for dem, der er en del af "sandwichgenerationen", er disse beskrivelser alt for nøjagtige.

Sandwichgenerationen defineres som dem, der er fanget midt i mellem både forældre og børn, der er afhængige af dem for økonomisk, fysisk og følelsesmæssig støtte. Under COVID-19-pandemien flytter rekordmange voksne børn hjem, mens ældre forældre måske har brug for mere pleje, hvilket efterlader dem i midten til at træffe svære valg mellem at spare op til deres egen pension, finansiere uddannelse eller leveudgifter til børn og betale for aldrende forældres sundhedsplejebehov.

Hvem er i denne sandwich-generation? Midaldrende amerikaners byrder og ansvar er stigende. Næsten halvdelen (47%) af voksne i 40'erne og 50'erne har en forælder på 65 år eller ældre, og de opdrager enten et lille barn eller støtter økonomisk et voksent barn på 18 år eller ældre, ifølge en landsdækkende Pew Research-undersøgelse. Voksne, der forsørger flere familiemedlemmer, rapporterer, at denne hjælp har en betydelig indvirkning på deres eget økonomiske velbefindende. Blandt dem, der yder økonomisk støtte til en aldrende forælder og forsørger et barn uanset aldre, siger 28 %, at de bor komfortabelt, 30 % siger, at de har nok til at dække deres grundlæggende udgifter med lidt tilovers til ekstraudstyr, 30 % siger, at de er bare i stand til at dække deres basisudgifter, og 11 % siger, at de ikke har nok til selv at dække deres basisudgifter. Og hvis voksne ikke passer deres forældre nu, sagde næsten 7 ud af 10 af de adspurgte personer, at de forventede at gøre det i fremtiden.

Hvis du er i sandwich-generationen og yder økonomisk, følelsesmæssig eller fysisk pleje til en aldrende forælder, er det sandsynligt, at du har tænkt over, hvordan du ønsker at blive plejet i fremtiden. Jeg hører ofte fra mine klienter, at de gerne vil sikre sig, at de ikke er en byrde for deres børn. Men hvis din økonomi bliver belastet af dine egne forældres omsorgsbehov og foræring til dine voksne børn til deres leveomkostninger nu, hvordan skal du så kunne sikre din egen fremtidige økonomiske uafhængighed på samme tid? Hvordan beslutter du, hvis behov kommer først?

Din topprioritet bør være din egen pension

Der er muligheder for ældrepleje og for finansiering af uddannelsesbehov for børn … men der er ikke mange sikkerhedsnet til din egen pension. I dette tilfælde er du ikke egoistisk ved at sætte dine egne behov først – faktisk gør du det muligt for dig at hjælpe dine familiemedlemmer ved selv at være økonomisk stabil.

Tips til at sikre dig, at du er på solidt økonomisk grundlag til din egen pensionsopsparing:

1. Arbejd sammen med din finansielle rådgiver om at udvikle en spilleplan, der kan nå dit pensionsopsparingsmål. Hvis du er i sandwich-generationen, kan du beslutte, at du er villig til at trimme nogle af dine livsstilsforventninger for at hjælpe dine kære, men du skal være ærlig om, hvad dine behov er og planlægge i overensstemmelse hermed.
2. Fuld finansiering af dine muligheder for pensionsordning. Sørg for, at du realiserer fordelene ved skattebegunstigede arbejdsgiver 401(k)-planer (især hvis din arbejdsgiver har en matchende fordel) eller IRA-konti. Overvej at bruge en Roth IRA, hvis du kvalificerer dig under indkomstgrænserne eller finansierer en investeringskonto som dit pensionsredeæg.
3. Overvej, om køb af langtidsplejeforsikring er det rigtige for din situation. Din økonomiske rådgiver vil være i stand til at hjælpe dig med at vurdere, om du ønsker at investere i en politik nu for at hjælpe med at betale for dine fremtidige plejebehov.

Kig derefter på mulighederne for at hjælpe dine forældre

Når du har dækket din egen pensionsplanlægning, skal du næste gang gennemgå mulighederne for ældreplejebehov:

1. Gennemgå alle de aktiver, der er tilgængelige for dine forældres støtte. Overvej, om du kan sælge eller bruge egenkapitalen i dine forældres hjem til at betale for plejebehov. Hvis dine forældre er i stand til at blive i deres hjem, kan et omvendt realkreditlån være en mulighed for at bruge egenkapitalen i et hjem til at skaffe pengestrømme til udgifter.
2. Hvis der ikke er tilstrækkelige aktiver, skal du rådføre dig med en finansiel rådgiver for at afgøre, om din forælder er berettiget til statslige ydelser, såsom Medicaid, eller yderligere ydelser, der kan være tilgængelige for pensionerede fagforeninger, regerings-, jernbane- eller militæransatte.
>
3. Overvej fleksibel omsorg med andre familiemedlemmer. En af mine klienter bytter ud med, at hendes mor og tante, som ikke er i stand til at bo alene længere, bor hos hende fire måneder ad gangen, og så dækker hendes kusine de næste fire måneder for at give en pause til hver pårørende hele året. .

Når det er forskudt, kan du koncentrere dig om børnene

Gennemgå derefter måder, hvorpå du kan yde hjælp til dine børn:

1. Hvis du har mindreårige børn, som du vil være med til at betale for college, så overvej, om en 529-opsparingsplan er en god mulighed. Nogle stater giver skattefordele ved opsparing i 529-planer, og andre familiemedlemmer kan også give penge til gavn for dine børn.
2. Højskolelån er også tilgængelige. De nuværende renter er meget lave, hvilket gør universitetslån attraktive til finansiering af uddannelsesudgifter. Sørg for, at dit voksne barn forstår deres tilbagebetalingsansvar, herunder mulighederne for eftergivelse af lån baseret på erhvervsmæssige valg som offentlig service. Det er forståeligt, at du måske ønsker at få dit barn til at uddanne sig fra universitetet gældfrit, men husk på, at pensionslån ikke er tilgængelige, så finansiering af en universitetsuddannelse er ofte et godt valg til fordel for at finansiere din pension tilstrækkeligt.
3. Hvis du har et voksent barn, der sparer penge op til en stor udgift, såsom et bryllup eller et boligkøb, så overvej, om det er en rimelig mulighed at få dem til at flytte hjem for at give dem et boost til deres opsparingskonto ved at fjerne huslejen betalinger.

Der er en grund til, at sikkerhedsbriefingen om et fly giver instruktioner, der specificerer, at du i tilfælde af en nødsituation først skal tage din egen iltmaske på, før du hjælper andre omkring dig. For sandwichgenerationen skal du vurdere dine egne økonomiske behov, før du kan hjælpe andre familiemedlemmer. Din økonomiske rådgiver kan give dig gode råd om muligheder for at betale for ældrepleje og bistand til dine børn, mens du stadig opnår dine egne pensionsmål, hvilket giver dig den følelsesmæssige og fysiske energi til at fortsætte med at tage sig af dine kære uden at blive knust i midten af sandwichen af ​​konkurrerende behov.

CDFA®-mærket tilhører The Institute for Divorce Financial Analysts, som forbeholder sig eneretten til dets brug og bruges med tilladelse.

Certified Financial Planner Board of Standards Inc. (CFP Board) ejer CFP®-certificeringsmærket, CERTIFIED FINANCIAL PLANNER™-certificeringsmærket og CFP®-certificeringsmærket (med plakatdesign) logoet i USA stater, som den tillader brug af af personer, der med succes opfylder CFP Boards indledende og løbende certificeringskrav.

Mercer Advisors Inc. er moderselskab for Mercer Global Advisors Inc. og er ikke involveret i investeringsservice. Mercer Global Advisors Inc. ("Mercer Advisors") er registreret som investeringsrådgiver hos SEC. Indhold, forskning, værktøjer og aktie- eller optionsymboler er kun til uddannelsesmæssige og illustrative formål og indebærer ikke en anbefaling eller opfordring til at købe eller sælge et bestemt værdipapir eller at engagere sig i en bestemt investeringsstrategi. Tidligere resultater er muligvis ikke vejledende for fremtidige resultater. Alle meningstilkendegivelser afspejler forfatterens vurdering på udgivelsesdatoen og kan ændres. Nogle af forskningen og vurderingerne vist i denne præsentation kommer fra tredjeparter, der ikke er tilknyttet Mercer Advisors. Oplysningerne menes at være nøjagtige, men er ikke garanteret eller garanteret af Mercer Advisors.