Med længere forventet levetid og færre besparelser end den samlede befolkning udgør risikoen for lang levetid eller truslen om at overleve ens aktiver en potentielt større udfordring for latinamerikanske amerikanere.
Selv om længere levetid utvivlsomt er en gave, kan selv et par ekstra års leveomkostninger tage sin vejafgift på ens opsparing, især i betragtning af de højere sundhedsudgifter forbundet med alderdom og inflationens indvirkning på købekraften.
"Bundlinjen er, at trifectaen med at leve længere, generelle sundhedsproblemer og lavere livstidsindtjening - og dermed besparelser - betyder, at latinamerikanere står over for en meget højere risiko for at overleve deres opsparing," siger Stipica Mudrazija, en forskningsmedarbejder ved Urban Institute's Indkomst og ydelser Policy Center og medforfatter af gruppens 2016 Hispanics' Retirement Security undersøgelse. "Det er dels på grund af lang levetid, men måske også fordi deres økonomiske behov kan være større."
Den etniske kløft
Ifølge National Center for Health Statistics lever latinamerikanere i USA omkring tre år længere end deres ikke-spansktalende kaukasiske jævnaldrende og omkring 6 år længere end ikke-spansktalende afroamerikanere. 1
De går også på pension med betydeligt mindre banker i gennemsnit end nogle andre etniske grupper. Ifølge Employee Benefit Research Institute har latinamerikanske husholdninger en gennemsnitlig pensionskontosaldo på omkring $31.000 sammenlignet med $35.000 for sorte husholdninger, $49.000 for husstande, der identificerer sig som "andre" og $80.000 for hvide husholdninger. 2 (Lommeregner: Hvor meget skal jeg spare til pension?) 2
Manglende indtjening og begrænset tilgængelighed af pensionsordninger på arbejdspladsen tidligere i livet tegner sig for en stor del af de økonomiske vanskeligheder, som mange ældre latinamerikanere står over for når de går på pension, især dem, der er født uden for USA. Det og omkostningerne forbundet med at håndtere kroniske helbredstilstande, der uforholdsmæssigt påvirker det spansktalende samfund, såsom hjerte-lungesygdomme, astma og diabetes. 3
Det point er ikke tabt for latinoer. En "State of the American Family"-undersøgelse fra MassMutual fra 2018 viste, at latinamerikanere er mere bekymrede end befolkningen generelt om at overleve deres pensionsopsparing (42 procent sammenlignet med 38 procent).
Den etniske kløft er også tydelig, når det gælder livsforsikring. De seneste data fra markedsundersøgelsesgruppen LIMRA fandt, at latinamerikanere har den laveste andel af livsforsikringsejerskab blandt minoritetsbefolkninger med en husstandsindkomst på $25.000 eller mere. Omtrent 36 procent af latinamerikanere siger, at de ejer livsforsikring, mod 63 procent af asiatiske indianere, 52 procent af sorte amerikanere, 47 procent af kinesiske amerikanere og 44 procent af den samlede amerikanske befolkning. 4 (Relateret :9 spørgsmål at stille om livsforsikring)
Tag sig af deres egne
Alligevel kan dataene tegne et for dystert billede. Faktisk tager de ikke højde for kulturelle normer, der kan styrke den økonomiske sikkerhed for latinamerikanske seniorer.
"Det inkluderer ikke nogle af de sammensætningsmæssige problemer i den måde, hvorpå den latinamerikanske befolkning kan være i stand til at omgå dette spørgsmål [om risiko for lang levetid]," sagde Mudrazija i et interview og bemærkede, at mange er stærkt afhængige af deres nærmeste familie for økonomisk og sundhedspleje support.
Louis Barajas, en finansiel professionel med Wealth Management LAB i Tustin, Californien, og forfatter til The Latino Journey to Financial Greatness, aftalt.
"Alle i latinamerikanske familier tager sig af hinanden," sagde han og bemærkede, at i mange tilfælde bor flere generationer sammen, inklusive børn, forældre og bedsteforældre. "Det minder meget om den asiatiske kultur, hvor de stadig tager sig af deres forældre."
Familiemedlemmer, der bliver højere betalte fagfolk, som læger eller advokater, støtter også ofte deres familie, tilføjede han. De tager sig ikke kun af deres egne børn og forældre, men de tager sig også af deres niecer og nevøer.
Barajas sagde, at en af hans latinoklienter brændte hele hendes opsparing - redeæg og det hele - for at hjælpe med at tage sig af hendes to voksne sønner, nu i 40'erne, som stadig bor hjemme. Da hendes penge løber tør i år, sagde han, har hendes sønner indvilget i at begynde at støtte hende økonomisk.
Det er også rigtigt, når det drejer sig om langtidspleje.
"Forældrene falder tilbage på deres børn," sagde Barajas. "Jeg har at gøre med mange engelske [kaukasiske] klienter, som bekymrer sig meget om langtidspleje, men i mange Latino-hjem er planen for langtidspleje, at den ældre datter flytter tilbage til forælderen for at fungere som omsorgsperson. Ofte hjælper resten af søskende den pårørende. Det er meget almindeligt."
Mudrazija bemærkede dog, at dynamikken begynder at skifte. "Kvinders deltagelse i arbejdsstyrken er steget i de seneste årtier, så den traditionelle model, hvor de ældre døtre blev de primære omsorgspersoner, er ikke så almindelig længere," sagde han. "Voksne kvinder arbejder i stigende grad sammen med deres mandlige søskende og er måske simpelthen ikke fysisk i stand til at udfylde den omsorgsrolle, som de traditionelt gjorde."
Men det betyder ikke, at de er holdt op med at yde økonomisk støtte.
Barajas huskede en ældre latinamerikansk enke, som talte med ham om at købe langtidsplejeforsikring. Hendes voksne datter, der bor i Seattle, insisterede på at deltage i mødet via telefonkonference. "Hun talte i telefonen, og da jeg fortalte hendes mor, hvad policen ville koste, sprang datteren ind og sagde, at hun og hendes søster ville betale for det, da de begge boede i forskellige stater og ikke var til stede for at sørge for pleje sig selv,” sagde han.
Barajas tilføjede, at mange latinamerikanere, han arbejder sammen med, især dem i lav- til moderat-indkomstgruppen, har enklere forventninger til pensionering end deres ikke-spansktalende jævnaldrende. Som følge heraf skal de muligvis spares mindre.
"Der er en anden livsstilsforventning til pensionering," sagde han. "Det er ikke som de reklamer, man ser på tv, hvor et ældre hvidt par tager på krydstogt eller tilbringer deres dage på golfbanen. De planlægger ikke nødvendigvis at rejse, når de bliver ældre. De vil bare have nok til at tage børnene med til morgenmad eller få dem til at komme hjem, så de kan lave mad til dem. De økonomiske forventninger er ofte meget lavere.”
Få enderne til at mødes
Der er ingen "sølvkugle" til at løse problemet med risiko for lang levetid for ældre latinamerikanere, sagde Mudrazija.
Automatisk tilmelding til pensionsordninger som 401(k)s, sagde han, har vist sig at øge husstandens velstand og tilskynde til en vane med livslang opsparing på tværs af alle kulturer og racer, men det gavner kun dem, der arbejder for arbejdsgivere, der tilbyder sådanne funktioner som en del af deres fordelspakke.
Andre kan potentielt forsinke krav om social sikring for at maksimere, hvad der kan være deres eneste garanterede indkomstkilde. Det beløb, du opkræver månedligt, stiger lidt for hver måned, du forsinker. Hvis din fulde pensionsalder for eksempel er 66 år, ville du få 108 procent af den månedlige ydelse ved at vente til 67 år. Ved at vente til 70 år (når den månedlige ydelse holder op med at stige, uanset om du forsinker), ville du opkræve 132 pct. af din månedlige ydelse. 5 På samme måde kan seniorer, der har underopsparet og er fysisk i stand, især dem med en lang forventet levetid, blive ansat længere for at lægge flere penge væk og forsinke deres eksisterende opsparing med et par ekstra år.
At sikre, at din indkomststrøm forbliver stabil i dine arbejdsår bør også være en prioritet, og invalideindkomstforsikring, som kan hjælpe med at betale regningerne, hvis du ikke længere kan tjene en lønseddel på grund af skade eller sygdom, kan være en løsning til at imødekomme dette behov . (Lommeregner: Hvor meget invaliditetsforsikring har jeg brug for?)
Med længere forventet levetid og mindre opsparing til pension, står spanske familier over for unikke udfordringer med at sikre deres økonomiske fremtid. Som den største multikulturelle gruppe i USA har de dog også mulighed for at engagere sig i deres egen økonomiske planlægning ved at arbejde tæt sammen med en finansiel professionel, udsætte deres pensionering, kræve social sikring senere og beskytte deres familier gennem passende forsikringsdækning.