Abhishek har investeret i gensidige fonde i mange år nu gennem SIPs såvel som klumpsum. Han er dog ikke sikker på, hvordan han skal måle afkastet af sine investeringer.

Hans nuværende erklæring fortæller ham, at om cirka 8 år er det samlede investerede beløb 2,31 lacs, og den nuværende markedsværdi er 4,10 lacs. Han spekulerer på, om hans afkast er 70 %.

Selvfølgelig er dette hans tilbagevenden, men kun den samlede. Typisk er afkast udtrykt som pr. år eller årligt. Et almindeligt anvendt mål for dette er CAGR eller sammensat årlig vækstrate.

Formlen for CAGR =((aktuel værdi/oprindelig investering)^(1/antal år)) -1.

For Abhishek, ved hjælp af ovenstående formel, er CAGR for hans investering 7,4 % år til år.

Nu er der et problem med CAGR. Den er bedst egnet til at måle punkt til punkt årlige afkast af en enkelt investeringstransaktion. Så hvis Abhishek ønsker at kende afkastet af sin første investering, han lavede, kan han bruge CAGR.

Men når der foretages en række investeringer over tid, herunder transaktioner såsom hævninger, udbytter, bytte osv., er den bedre måde at beregne afkastet på med XIRR.

Hvad er XIRR?

Som nævnt før er XIRR eller Extended Internal Rate of Return en metode til at beregne afkast på investeringer hvor der er adskillige transaktioner, der finder sted på forskellige tidspunkter.

Tag tilfældet med Abhisheks portefølje. Han foretog en indledende engangsinvestering. Han havde også en løbende Systematisk investeringsplan eller SIP, hvor et bestemt beløb blev investeret hver måned.

XIRR er en bedre form for evaluering for denne form for investeringslikviditet.

Hvordan beregner du XIRR?

Det er nemt at beregne XIRR med MS Excel.

Indtast alle dine transaktionsværdier og datoer i to kolonner i en excel-fil. Nederst i denne tabel skal du indtaste den aktuelle dato og den aktuelle værdi af porteføljen. Anvend derefter XIRR-formlen. Dette er en indbygget formel i MS Excel.

I tabellen er alle røde farvenumre investeringsbeløbene. Minustallene indikerer en pengestrøm. Rs. 4,10 lacs er den aktuelle markedsværdi af disse investeringer pr. 15. januar 2017.

Nu vil vi anvende XIRR-formlen. Indtast =XIRR i en af ​​cellerne under tabellen, og et formeltip vises, som lyder sådan her:

=XIRR(værdier, datoer, [gæt])

Så der er 3 input, som du skal bruge til at beregne XIRR – værdier, datoer og et estimeret afkast. Vi har allerede de to første i excel-filen.

For at angive de nødvendige oplysninger i formlen skal du vælge alle de investerede beløb og det aktuelle værdital for værdier og datoer for datoer. Ignorer gættet.

Tryk på Enter, og du får resultatet. XIRR er 11,4 %. Sammenlign dette med CAGR på 7,4%. Abhisheks investeringer klarer sig meget bedre end det, der blev angivet af CAGR.

En endnu enklere måde at kende XIRR på din investeringsforeningsportefølje

Du kan blot uploade din CAMS konsoliderede transaktionsopgørelse til Unovest og øjeblikkeligt kende din foliomæssigt såvel som samlede portefølje XIRR.

Sådan uploader du din investeringsforeningsportefølje på Unovest med 1 klik. Når du har uploadet, skal du bare fortsætte med at se rapporten og kende XIRR.

Sidste tanker

XIRR er dit personlige afkast. Det er dit faktiske afkast af investeringer. De afkast, der vises af faktaark om investeringsforeninger er forskellige og gælder for fonden og ikke dig.

Fra et anvendelsessynspunkt kan enhver investeringsportefølje med flere pengestrømme, der sker over en periode, drage fordel af beregningen af ​​XIRR. Det kunne også være din ULIP-, legat- eller penge-tilbagebetalingspolitik, din aktiemarkedsportefølje, din EPF-, PPF eller NPS-konto. Faktisk kan du sætte dem alle sammen for at kende dit porteføljeafkast.

Så lad os spørge dig, hvad er dit porteføljeafkast?