Igen og igen er det blevet bevist, at enkle regler kan hjælpe dig med at opbygge den mest fornuftige af en investeringsportefølje og aflaste dit sind fra den belastning, der opstår som følge af unødvendig kompleksitet. Her er nogle regler, der tilbydes af ingen ringere end John C Bogle, en af ​​de vigtigste personer på verdensplan inden for finanssektoren.

Hvem er John Bogle?

Tilbage i 1975 blev verdens første indeksfond startet med det vejledende princip om "trusteeship". Det søgte at sætte investoren først og vippe skalaerne for investeringsbelønninger mod investoren. Ikke bare det, denne organisation har etableret normerne for at drive en organisation, der er drevet af tillidshverv.

Fondshuset, som det ville være et kendt navn for dig, er kendt som Vanguard. Fra i dag er Vanguard den største ubelastede investeringsforening i verden, der administrerer billioner af dollars for sine andelshavere.

Jeg vil gerne bringe dit fokus på denne mand, der byggede Vanguard, dets grundlægger John C. Bogle.

John Bogle har studeret gensidige fonde til bunds siden 1949, hvor han begyndte på sit seniorspeciale ved Princeton University, før han kom til branchen i 1951. Han blev udnævnt som en af ​​USA's fire finansielle "giganter i det tyvende århundrede" af magasinet Fortune.

Han er en produktiv forfatter og har skrevet sin visdom om at investere i bøger såsom Common Sense on Mutual Funds – New Imperatives for the Intelligent Investor.

Hr. Bogle er en stor tilhænger af indeksering eller køb af indeksfonde. I hans resultater (understøttet af data) vil en bred markedsindeksfond næsten altid slå en aktivt forvaltet fond. Dette vil primært være en funktion af de omkostninger, der indlæses på aktivt forvaltede fonde. Han skitserer sin tilgang meget logisk i sin bog Common Sense on Mutual Funds.

Men for dem, der stadig ville gå den anden vej og vælge aktivt forvaltede fonde, har han delt 8 regler for at opbygge en investeringsforeningsportefølje. Disse regler er baseret på de samme strategier, som hjælper indeksfonde med at få succes.

Mens reglerne er blevet forklaret meget detaljeret i hans bog Common Sense on Mutual Funds, bringer jeg i dette indlæg essensen af ​​disse 8 regler til dig.

Selvom konteksten for disse regler er i USA, tror jeg, de vil gælde for enhver fornuftig investor, der bygger en portefølje for at opfylde langsigtede finansielle mål.

Alle de 8 regler er listet nedenfor. For at læse en detaljeret forklaring og også den indiske gensidige fond kontekst, kan du eventuelt downloade den fulde guide.

Her går vi.

John Bogles 8 regler for at opbygge en investeringsforeningsportefølje

Regel 1:Vælg lavprismidler

Når det kommer til omkostninger, betragtes hr. Bogle som en "udkantsfanatiker". Han siger blot "omkostninger betyder noget". Så meget, at han ud af disse 8 regler har lavet denne Regel nr. 1 .

Regel 2:Overvej nøje de ekstra omkostninger ved rådgivning

Hvad hr. Bogle påpeger, at du nøje skal overveje omkostningerne ved den rådgivning, du tager. Det er trods alt en omkostning, der også kan påvirke dit afkast.

Regel 3:Overvurder ikke tidligere fondsresultater

"...det første element, der fanger øjnene af de fleste investorer, uanset om de er erfarne eller nybegyndere:fondenes tidligere track record." Hr. Bogle slår det fast med denne ene udtalelse.

Tidligere resultater fanger virkelig hver enkelt investor, inklusive dig og mig. Denne berømte linje fra en annonce for en bilfirma opsummerer det hele “kitna degi “.

Regel 4:Brug tidligere præstationer til at bestemme konsekvens og risiko

Nu er ikke alt så slemt med tidligere præstationer. "Den intelligente investor" kan bruge tidligere resultater til at bestemme konsistens i præstationer og til at kende risikoen, som fonden tog for at opnå denne præstation.

Hr. Bogle siger "se efter konsekvens - det er en dyd ved en gensidig fond."

Regel 5:Pas på stjerner

Her henviser hr. Bogle til "stjernefondsforvalterne".

Problemet, som hr. Bogle påpegede, med Star Managers er todelt. For det første kan ingen på forhånd sige, hvem stjernen bliver. For det andet bliver Star Managers aldrig i den samme organisation, undtagen nogle få.

Regel 6:Pas på aktivstørrelsen

Hr. Bogle har 2 meget enkle ting at sige om dette. "Undgå store fondsorganisationer, der:

• har ingen historie med at lukke fonde - det vil sige at afslutte udbuddet af deres aktier - til nye investorer, eller
• ser villige til at lade deres midler vokse, uanset deres investeringsmål, til tilsyneladende uendelig størrelse, ud over deres magt til at differentiere deres investeringsresultater fra mængden."

Desværre er sådanne tilfælde i Indien sjældne, hvor fonde har lukket nye abonnementer eller returneret investorpenge.

Regel 7:Ejer ikke for mange penge

"Jeg tror virkelig, at det generelt er unødvendigt at gå meget ud over fire eller fem aktiefonde", lyder det vise råd fra hr. Bogle. Jeg er sikker på, at du også har hørt det før.

Regel 8:Køb din fondsportefølje – og behold den

Lad os forstå én ting – gensidige fonde er ikke aktier .

Hr. Bogles råd er:"Når du har identificeret dine langsigtede mål, defineret din risikotolerance og omhyggeligt udvalgte … fonde, der opfylder dine mål, så hold kursen. Hold godt fast.”

Så disse er de 8 enkle regler, som John Bogle har opstillet for at opbygge en vindende investeringsfondsportefølje.

Du bør ikke gå glip af at læse de detaljerede noter om disse 8 punkter, specielt med henvisning til den indiske kontekst, i e-bogen "John Bogle om, hvordan man opbygger en vindende investeringsfondsportefølje. ”

Sådan kan du gøre det.