Lad os overveje dette spørgsmål stillet af en læser:"I stedet for at starte en investeringsforening SIP, kan jeg investere små beløb på egen hånd hver måned?" Svaret kan virke trivielt for gamle investorer, men det er værd at afklare af hensyn til nybegyndere.

Hvis du stiller dette spørgsmål til enhver AMC-person eller en gensidig fonds-salgsmand, vil de straks sige, "nej, en SIP er den bedste til at indprente disciplin og investere regelmæssigt". Grunden til at de siger dette burde være indlysende. De ved, at detailinvestorer ikke eller kan investere meget. Så de vil have det næstbedste:forsigtigt tvinge investorer til at oprette en regelmæssig provision og profitstrøm for sig selv.

Misforstå mig ikke. Der er intet galt med en SIP eller en automatiseret måde at købe enheder på hver måned. Pointen, jeg gerne vil fremhæve her, er, at der heller ikke er noget galt med at købe enheder på egen hånd hver måned. Faktisk, i modsætning til hvad "eksperterne" ville sige, har manuel investering adfærdsmæssige fordele i betragtning af, hvordan SIP'er sælges.

Lad os først få nogle barnlige forestillinger af vejen. Manuel investering eller automatiseret investering, der er ingen fordele med hensyn til afkast eller risiko. Uanset hvad, for blind regelmæssig investering afhænger det afkast, vi får, simpelthen af ​​markedsniveauet på kontroltidspunktet. Se:Hvad jeg lærte af en 11-årig SIP i en midcap-fond.

For det andet, når jeg siger, at det ikke er nødvendigt at oprette en SIP, spørger investorer:"Hvornår skal jeg så investere?". Det er lige meget – 1. i måneden eller måneden eller 28. Bare invester, når du kan. Se:Hvad er den bedste dato at starte en investeringsforening SIP? Resultater fra 4000+ 10 års SIP-retur!

De, der har et forbrugsproblem, kunne investere tidligt. Hvis du tror, ​​at en SIP vil løse et forbrugsproblem, så tænk om igen – en SIP kan stoppes med et par klik, og det er ikke SIP, der betyder noget, men det investerede beløb!

Naturligvis vil manuel investering føre til et nyt sæt spørgsmål:skal jeg vente på minidips og derefter investere? Igen er det ligegyldigt, så længe du investerer hver måned. Det er et overgangsritual, en del af en investors naturlige udvikling. Så længe man ikke antager, at én måde at investere på er bedre end en anden, går alt.

Så svaret til "I stedet for en investeringsforening SIP kan jeg investere på min egen hver måned?" er, ja, det kan du. Der er ingen forskel på de to, så længe det gøres regelmæssigt og konsekvent. Automatisk eller manuel, alt hvad du gør er at akkumulere investeringsforeningsenheder.

Investorer, der sætter pris på målbaseret investering og behovet for systematisk risikostyring, har også en tendens til at værdsætte manuel investering eller i det mindste erkende, at det er det samme som en SIP.

Jeg vil anbefale manuel investering til dem, der forstår det grundlæggende i porteføljekonstruktion, da det giver dem en "praktisk" fornemmelse af problemet snarere end en "invester og glem"-tilgang, som AMC-folkene gerne vil have dig til.

Den nye investor har en tendens til at tænke på SIP som en kontrakt som en forsikringspolice og antager ofte, at AMC kan opkræve en bøde for manglende betalinger. Det første skridt til effektiv porteføljestyring, især porteføljeomlægning, er at tænke i investeringsforeningsenheder.

Vi køber andele i bytte for penge og sælger dem tilbage til AMC'en, hvis vi har brug for penge både på nuværende NAV. Så simpelt som det. Invester manuelt eller via SIP, træk manuelt eller via SWP, skift fra en ordning til en anden manuelt eller via STP er det bare et simpelt spørgsmål om enhedsbytte.

AMC-folk er ligeglade med dine behov eller passende aktivallokering til disse behov. De vil kun have 'alt hvad du kan spare' investeret i deres dyreste ordninger automatiseret af SIP.

Hvor svært det end kan være for mange at acceptere, manuel investering med et system på plads er adfærdsmæssigt gavnligt. Du kan investere, når du vil, så meget du vil, eller stoppe med at investere i et par måneder. Genbalancer uden bekymring osv.

Hvis du ikke er i stand til at investere regelmæssigt på egen hånd uden automatisering, er du helt sikkert ude af stand til at styre risici, som ikke kan automatiseres i henhold til dine personlige behov. Der er ingen flugt fra manuel indgriben.