I denne artikel vil vi prøve at udforske de vigtigste funktioner og fremtrædende forskelle mellem Gold ETF vs SGB og SGB vs Physical Gold
Siden umindelige tider har guld været en meget eftertragtet vare og er det fortsat. Det anses også for lovende i mange kulturer. Bortset fra det, betragtes det ikke kun som en meget sikker og ønsket investeringsmulighed, men mange mennesker bruger den også til at afdække deres portefølje mod markedsvolatilitet og inflation. Faktisk var guld under den igangværende globale pandemi og deraf følgende økonomiske ustabilitet blevet den foretrukne investering, og derved skød priserne op til et rekordhøjt niveau i august sidste år.
Gennem denne artikel vil vi udforske de få almindelige måder at investere i guld på og sammenligne mellem Gold ETF vs SGB og SGB vs Physical Gold.
Mens fysisk guld er en velkendt vare og selvforklarende koncept, før vi sammenligner og kontrasterer, lad os først hurtigt forstå de andre 2 førnævnte muligheder.
Guld-ETF'er (Exchange Traded Funds) er et investeringsværktøj, som er baseret på den indenlandske pris på fysisk guld. 1 enhed af denne ETF svarer til 1 gram 99,5 % rent guld. Disse ETF'er er noteret i både NSE (National Stock Exchange of India Limited) og BSE (Bombay Stock Exchange) og kan købes og sælges til markedspriser, ligesom alle andre almindelige aktier. Hvilket betyder, når du køber guldet, er det i elektronisk form, og når du sælger eller indløser, får du beløbet i henhold til markedsprisen. Intet fysisk guld er involveret i transaktionen. Det er en ret gennemsigtig proces og kræver en dematkonto og oftest en mægler.
Det er velegnet til de mennesker, der ønsker at have guld som en del af deres investering uden besværet med at opbevare guld i dets fysiske form.
SGB (Sovereign Gold Bonds) er en form for værdipapirer leveret og garanteret af Indiens regering og udstedt af Reserve Bank of India. Ligesom ETF'en er de også en erstatning for at eje fysisk guld. Disse obligationer udstedes i pålydende værdier på 1 gram og fremefter, hvor 1 gm er minimum og 4 kg er maksimum tegningsgrænse for individuelle investorer. Disse obligationer frigives normalt i trancher og sælges gennem kontorerne hos de fleste nationaliserede og få førende private banker via offline- og onlinetilstand. Et af de vigtige aspekter i Gold ETF vs SGB er, at Sovereign Gold Bonds udstedes til en fast pris, der beregnes som et gennemsnit af slutkursen på guld på 999 renhed i de sidste 3 hverdage i ugen lige før tegningen. periode. Indløsningskursen beregnes også på samme måde som udstedelseskursen.
Traditionelt er dette den mest udbredte form for guldinvestering i landet. Det er let tilgængeligt for alle og har dybe religiøse og kulturelle konnotationer. Tænk på et bryllup i hele landet, og det ene aspekt, der overskrider alle andre forskelle, er - guldsmykker. Der er ingen mægler- eller formidlingsmyndighed involveret. Der er dog altid udgifter til opbevaring af det fysiske guld (tænk bankskabe). Der kan også være forbundet at lave afgifter, når de er i form af ornamenter. Der er også en høj risiko for tyveri. Priserne er ikke standard i hele landet og varierer også mellem de enkelte virksomheder. En anden risiko er garantien for renhed og at blive snydt.
Nu hvor vi er mere klare over hovedkarakteristikaene ved ETF og SGB som finansielle værktøjer, lad os lave en sammenligning for at undersøge lighederne og de vigtigste forskelle.
Begge er en enkel måde at have guldeksponering i din portefølje uden besværet med at eje og opbevare fysisk guld. Da du kan eje guld i elektronisk form starter med så lidt som 1 gm, er det også velegnet til en bredere vifte af investorer baseret på deres købskapacitet. Desuden behøver investoren ikke at afholde de perifere omkostninger, såsom at opkræve gebyrer osv.
En fordel, som SGB har, er, at den lover et fast afkast på 2,5 % (med forbehold for ændringer i henhold til regeringens meddelelser) på din oprindelige investering i hele den periode, obligationerne holdes.
SGB'er har en lock-in på 5 år, mens ETF-enheder kan indløses efter indehaverens valg. For at kunne investere i en ETF er en dematkonto obligatorisk, hvilket ikke er tilfældet ved at eje obligationer. Men så har ETF ikke en grænse for, hvor mange elektroniske enheder du kan holde, mens SGB har en grænse på 4 kg for enkeltpersoner og 20 kg for virksomheder og truster.
Fysisk guld forbliver et vigtigt kulturelt lovende og socialt statussymbol. Det er usandsynligt, at det bliver erstattet i denne form, når det kommer til ornamenter, smykker og sociale arrangementer. Det har ingen bindingsperiode, hvilket gør det nemt at likvide. Det kan nemt købes, sælges og byttes hos de fleste juvelerer over hele verden.
SGB'er er på den anden side udstedt af RBI på vegne af GOI. Det er regeringen, der bestemmer en fast pris, mens de udsteder obligationerne og samtidig udbetaler (selv om disse priser også er markedsdrevne som i alle de 3 investeringsmuligheder, der diskuteres). Men regeringen giver også 2,5% afkast på den oprindelige investering. Likviditetsmæssigt scorer fysisk guld bestemt over SGB, da obligationerne har 5 års lock-in før de kan handles på børsen. Kursgevinstskatten på obligationers indfrielse efter udløb er nul.
At opsummere; i Indien er guld ikke kun et investeringsværktøj, men også et socialt og følelsesmæssigt vigtigt aktiv. Sådan har det været i århundreder. Mens nogle mennesker måske køber det som et middel til afdækning, kan andre købe det for diversificering og nogle andre stadig for ren og skær dekorativ værdi. At forstå forskellene mellem disse typer vil hjælpe dig med dine investeringsbeslutninger.