I den virkelige verden er udtrykket sikker havn henviser til et fysisk sted, hvor en person kan flygte fra fare. Inden for finans er en sikker havn et aktiv, der holder eller øger sin værdi midt i usikkerhed. Uanset om et skibs kaptajn søger en havn for at ride en storm af, eller en investor flytter likviditet til sikre havn, er målet det samme:at undgå skade.

Når det kommer til risikostyring af futures-handel, giver safe-haven-kontrakter markedsdeltagere mulighed for at sikre sig mod katastrofer. Givet de passende strategiske overvejelser kan et hvilket som helst antal kontrakter fungere som afdækningsmekanismer. Men hvis du leder efter en ægte finansiel sikker havn, stiger tre kontrakter over resten:guld, den japanske yen FX og schweizerfranc FX.

Top tre fremtidige Safe Havens

Fleksibilitet er en af ​​de vigtigste fordele, som aktive futures-handlere og investorer nyder godt af. Fra landbrugsråvarer til udenlandsk valuta er en bred vifte af aktivklasser let tilgængelige. Blandt disse fortegnelser er adskillige gennemprøvede finansielle sikre tilflugtssteder. Her er tre af de mest fremtrædende.

1. Guld

Hvis du er interesseret i risikostyring for handel med futures, så er Chicago Mercantile Exchanges (CME) udvalg af guldfutures et godt sted at begynde. Faktisk er disse kontrakter ideelle til at finjustere sikringsstrategier af enhver størrelse:

Guld er et værdifuldt aktiv til styring af risiko. Historisk set har det gule metal klaret sig usædvanligt godt i perioder med krig, markedsstridigheder eller valutadevaluering. Derfor går kriseramte handlende og investorer typisk til guld under recessioner, inflationscyklusser eller i tider med ekstrem usikkerhed.

Midt i den globale finanskrise i 2008-2012 nåede guldbarrer alle tiders højder over $1.900,00 i august 2011. Sommertidens rally begrænsede robuste 32 procents fremgang i de første otte måneder af 2011.

Næsten et årti senere toppede guldfutures igen niveauet på 1.900,00 $ midt i COVID-19-pandemien i 2020. Uanset krisens karakter, fortæller historien os, at guld er et bona fide sikkert tilflugtssted.

2. schweizerfranc FX

Baseret på USD/CHF (CHF/USD) store valutapar er schweizerfranc-valuta en fremtrædende risikostyringskontrakt. Ligesom guld holder den schweiziske franc agtelse som en af ​​verdens mest traditionelle sikre havn. Derfor tilbyder CME offentligheden to franc-baserede kontrakter:

På grund af Schweiz' politiske og finansielle stabilitet betragtes den schweiziske franc FX som værende et førende instrument til risikostyring af futureshandel. Det udviser regelmæssigt en positiv korrelation til guld og vinder således værdi under aktiemarkedsnedgange eller USD-inflationscyklusser. I betragtning af Schweiz' status i den globale banksektor og neutrale politiske status anses francs for at være blandt verdens sikreste aktiver.

3. Japansk Yen FX

Ved første øjekast ser den japanske yen ikke ud til at være en levedygtig kandidat til status som sikker havn. Japans enorme statsgældsbelastning, bundrenter og aktiemarkedsvolatilitet får yenen til at fremstå risikabel. Ikke desto mindre anses det for at være et værdifuldt diversificeringsværktøj af investorer over hele verden. På CME kommer japanske yen FX futures i flere former:

I modsætning til guldets håndgribelige værdi eller schweizerfrancens stabilitet er den japanske yen FX en finansielt baseret risikostyringsanordning for futureshandel. En primær årsag til dette er Japans position som verdens største kreditornation, som genererer konsekvent store positive handelsbalancer.

Den japanske yen er også en populær kanal til udførelse af carry trade-strategier. Hvis usikkerheden rammer, vil mange investorer lukke handelspositioner i højrentevalutaer og flytte tilbage til yen. Resultatet er en stigning i yenens efterspørgsel og værdi.

Vil du lære mere om Futures Trading Risk Management?

Som enhver god erhvervsdrivende vil fortælle dig, er det ikke, hvor meget du tjener, det er det, du ikke mister. Teamet hos Daniels Trading abonnerer på dette synspunkt og tager aggressivt og direkte risiko for risiko.

For at lære mere om risikostyring af futureshandel, tjek Daniels Tradings e-bog The Ultimate Guide to Hedging . Uanset om du er en råvareproducent eller en valutahandler, The Ultimate Guide To Hedging er et godt sted at begynde at håndtere risici på dine egne præmisser.