Hvad betyder muligheder for tidsforfald også kendt som theta? Det måler hastigheden af ​​faldet i en optionskontrakt med tidens gang. Optionskontrakter er forfaldne aktiver, der har en udløbsdato. Tiden tærer på en optionskontrakt hver dag, der går. Det er et meget diskuteret faktum, at størstedelen af ​​optionskontrakter udløber værdiløse. Nedenfor vil vi tale om, hvordan forfald spiller en rolle i at bringe værdien af ​​en optionskontrakt ned.

Hvad er Time Decay Options AKA Theta?

• Theta, eller time decay optioner, måler risikoen, som tiden har på en optionskontrakt. Tidsværdi er vigtig, fordi muligheder udløber. Optioner mister deres værdi, når udløbsdatoen nærmer sig. For at sige det enkelt, måler theta, hvor meget værdi en option taber hver dag, når den nærmer sig udløbsdatoen. Dette er grunden til, at en option nogle gange kan kaldes et spildaktiv. For hver dag, der går, forsvinder værdien.

I denne artikel skal vi se på muligheder for tidsforfald og deres betydning. Investopedia definerer tidsforfald som forholdet mellem ændringen i en options pris og faldet i tid til udløb. Da optioner spilder aktiver, falder deres værdi over tid.

Aktieoptionskontrakter giver køber ret, men ikke pligt til at købe eller sælge til en bestemt pris. Et bullish spil er et opkald. Et bearish spil er et put.

Formålet med en optionskontrakt er at forudsige, hvilken vej aktien vil bevæge sig. Du kan købe en option til en lavere værdi end aktien og sælge til en højere værdi for en fortjeneste. Handel med optioner er en fantastisk måde at tjene til livets ophold på.

En masse optioner købere, især nye, køber opkald og puts. Opkald og puts har begrænset risiko og ubegrænset profitpotentiale. Men ved at gøre dette går du glip af mange af fordelene ved handel med optioner.

Udløb

Du kan sætte tidsforfald på din side med muligheder. Theta påvirker værdien af ​​optionskontrakten. Når udløbsdatoen for en option nærmer sig, er det lettere at forudsige kontraktens værdi. Optionskontraktsælgere opkræver tidsværdipræmier. Disse betales af optionskøberen.

Sælgere af tidsforfaldsmuligheder kan drage fordel af tiden, der går, selvom kontrakten ikke flytter sig. Dette skyldes, at tidsforfald vil påvirke profitten, når en option er inde eller ude af pengene.

Grækerne

Optioner har noget kendt som grækerne. Vi taler ikke om et broderskab, selvom jeg gætter på, at du kunne betragte dem som et broderskab for optioner. Grækerne er statistiske værdier, der måler risiko. Der er 4 grækere kendt som Delta, Vega, Gamma og Theta.

Fordi vi taler om muligheder for tidsforfald, vil vi fokusere på Theta. At vide, hvordan man sælger optioner er en fantastisk måde at bruge theta til din fordel.

Hvor hurtigt falder indstillinger?

• Hvor hurtigt falder mulighederne? Hver mulighed har en forskellig hastighed af henfald på grund af thetaen. Deltaget i en optionskontrakt måler hastigheden. Optioner er forfaldne aktiver, så hver dag der går, jo mere falder optionen.

Fjenden kendt som Fader Tid:Indstillinger for tidsforfald

Fader Tiden kommer for os alle. Selv muligheder for tidsforfald kan ikke løbe fra ham. Når du er længe på en mulighed, vil tidsforfaldet være negativt. Det er, når du har brug for implicit volatilitet og aktiekursen til at ændre sig.

Hvis de ikke gør det, mister du de penge, du har brugt på optionen. Dette er kendt som muligheden, der udløber værdiløs. Ud af pengemulighederne er optionerne typisk, der udløber værdiløse.

Når en option er ude af pengene for et opkald, er strejkeprisen højere end aktiekursen. Når en put-option er ude af pengene, er dens strejkekurs lavere end aktiekursen (tjek vores side med swing-handelsstrategier).

Du ser på kurven for indstillingstidsfald. Indre værdi + ydre værdi =optionens pris. Bryd ud muligheden tid henfaldsberegner! Tidsforfald falder med dagene, der påvirker resultatet af optionsprisen.

Hvordan forhindrer du tidsforfald i indstillinger?

• Hvordan forhindrer du tidsforfald i muligheder? Tidsforfald virker ikke til din fordel ved at være optionkøber, fordi de er forfaldne aktiver. At blive en optionssælger sætter handelsoddsene i din favør, fordi tiden er på din side som optionssælger.

Køb eller sælg?

Når du køber en mulighed for tidsforfald, er du på krogen for Theta-tidsforfald. Der er strategier for tidsforfald, du kan bruge. Alle optionskontrakter begynder lige.

Jo højere thetaen er, jo hurtigere taber dine muligheder værdi. Men det er ok at give dig selv tid på din mulighed for tidsforfald. Hvis du køber en option med en udløbsdato, der er et stykke væk, kan du sælge den meget hurtigere med fortjeneste. Vi vil lære dig processen med at swing trading optioner på vores gratis kurser.

Theta er lav, når en optionskontrakt med en lang udløbsdato ikke kommer til at bevæge sig hurtigt. Thetaen bevæger sig hurtigere, jo tættere på udløb en mulighed kommer.

Hvis du nu solgte (hvilket betyder, at du er kort) en mulighed er et fald i tid en god ting. Muligheden er mindre værdifuld, så det er billigere for dig at købe tilbage til en lavere pris (lukning af positionen).

Som tidligere nævnt drager sælgeren fordel af muligheder for tidsforfald. Hvis du shorter en aktie, låner du aktier af din mægler for at "købe tilbage", når du dækker positionen. Du kan købe en put og tidsforfald kan være en negativ faktor. Eller du kan sælge en put og lade tidens forfald arbejde for dig.

Læs om vores handelstjeneste for at lære mere om os.

Vær ikke bange for muligheder for tidsforfald

Valgmuligheder for tidspunkter kan virke skræmmende. Der er en masse information at tage til, og det kan være overvældende. Sørg for, at du øver dig i papirhandelsmuligheder. Der er mange strategier, du kan følge. Det gode er, at der er mange bevægelige dele med muligheder. Jo mere du studerer, jo mere forberedt vil du være, når du begynder at handle med optioner.