Limit order vs stop order, hvilken skal du vælge? Du ved sikkert efterhånden, at der er mange forskellige typer ordrer, du kan bruge til dagshandel, der spænder fra stopordrer til limiterede ordrer.
I dag vil jeg lede dig gennem et par af dem, så du kan begrænse dine tab og låse dit overskud.
"Køb mig for enhver pris! Nu!"
"Sælg mig for enhver pris! Nu!"
Lad os forstå markedsordrer for at hjælpe os videre med limitordre vs stopordre. Hvis du afgiver en markedsordre, beder du din mægler om atmed det samme køb eller sælg aktien for dig hos hvor som helst pris.
Ja, hos hvor som helst pris. Prisen kan være til din fordel, og det er den måske ikke. Jeg håber, dette rejser et rødt flag for dig, for hvis du afgiver en markedsordre, har du ingen kontrol over opfyldningsprisen.
En limitordre giver dig derimod kontrollen tilbage. Du skal angive den maksimale eller minimumspris, du er villig til at acceptere.
Hovedårsagen til, at jeg ikke kan lide markedsordrer, er, at du bliver fyldt på den dårlige side af bid-ask-spændet. En markedsordre køber i bund og grund ved den stillede (høje side) og sælger til den laveste side.
Som du ved, kan markedet hurtigt vende, og det samme gør bud-ask-spændet. Det, der ender med at ske, er, at du får udfyldt din ordre til en frygtelig pris.
For eksempel, hvis bud-spørg-spændet er $11,95-$11,97, bør markedsordrer købes med det samme til $11,97 for dig, ikke? Forkert.
Da din markedsordre ankom til børsen, var aktien steget på nyheder til $12,10-$12,15. Desværre for dig, bliver din købsordre udfyldt til $12,15 - en 15 cents glidning. Og det er slemt, virkelig slemt.
For at sætte dette i perspektiv, er at afgive en markedsordre som at skrive en blankocheck – farligt. Markedsordrer bliver typisk fyldt tæt på buddet eller prisen, men når de ikke gør det, vil du få en ubehagelig overraskelse.
Lad os nu nedbryde stopordren i grænserækkefølge vs stopordre. Også kaldet en "stop-loss ordre", stopordrer bruges til at købe eller sælge, når prisen bevæger sig forbi et bestemt punkt. På dette tidspunkt bliver stopordren en markedsordre og udføres.
Stopordrer er af to typer:køb stopordrer og sælge stopordrer . Vi ser typisk handlende bruge stop-loss-ordrer, når de ikke er i stand til at overvåge deres handler nøje. Måske skal de på ferie eller arbejde en 9-5 og kan ikke tjekke deres diagrammer.
En stopordre for køb udføres til en stoppris, der er over den aktuelle markedspris. I modsætning hertil udføres en salgsstopordre til en stoppris under den aktuelle markedspris.
Lad os overveje en erhvervsdrivende, der købte FB for $155, og det handler nu til $185. For at beskytte en del af deres gevinster på $15), placerer den handlende en salgsordre for at stoppe ved $170. Hvis aktien af en eller anden grund falder i pris (dvs. dårlige nyheder), udløses salgsordren til $170.
Husk, at ordren muligvis ikke udfyldes til $170, da det nu er en markedsordre. Desuden kan prisen handlen udfører være dårligere eller bedre end stopprisen.
Et andet punkt, der er værd at nævne, er en stop-loss-ordre, der øger din risiko for at forlade en position tidligt. Du kan komme i en situation, hvor en aktie dykker i pris, for så at stige igen.
I scenariet ovenfor, hvad nu hvis FB gik i vejret og derefter steg til $200. Desværre ville du blive stoppet ved $160 og ville gå glip af eventuelle yderligere gevinster.
"Køb mig kun til denne pris! Ikke højere!”
“Sælg mig kun til denne pris! Ikke lavere!”
En limit-ordre, i modsætning til en markedsordre, begrænser den pris, du er villig til at betale for aktien. Det er en instruktion, du giver din mægler om at købe eller sælge en specifik aktie til eller bedre end en fastsat pris angivet af dig.
Du har kontrol over dine handler, og det er det, du i sidste ende ønsker. Men der er en chance for, at din grænseordre ikke fyldes, hvis prisen bevæger sig for hurtigt, efter du har sendt dine instruktioner.
For eksempel vil jeg købe 100 aktier i TVIX til $34,75 og yderligere 100 aktier til $34,74, så jeg afgiver en limiteret ordre for at købe til disse to priser. Fordi det er en limiteret ordre, er der ingen garanti for, at jeg bliver udfyldt til de priser. Hvis prisen stiger, fyldes min ordre ikke, før prisen falder igen.
Brug grænseordrer, når det er muligt, når du skal vælge mellem en grænseordre og stopordre.
"Køb mig nu, men op til denne pris! Ikke højere!”
“Sælg mig nu, men ned til denne pris! Ikke lavere!”
Efter min mening er den vigtigste type ordre for daytradere en omsættelig limitordre . Det smukke ved en omsættelig grænseordre er, at du indstiller det interval, du er villig til at købe eller sælge til.
Når den er sendt, vil en omsættelig limitordre straks give dig så mange aktier som muligt inden for det prisinterval, du har angivet. Jeg bruger omsættelige grænseordrer ved dagshandel, og jeg køber generelt til "spørg +5 cents", og jeg sælger til "bud-5 cents".
Lad os bruge TVIX til at illustrere. I dette scenarie er udbudsprisen $34,77, og du beder din mægler om at købe 100 aktier til "spørgepris + 5 cents". Du bør blive udfyldt, hvis der tilbydes mange aktier på spørgeren.
Men hvis udbudsprisen bevæger sig hurtigt op, før du bliver fyldt, har du allerede autoriseret din mægler til at købe TVIX til en højere pris på $34,82 (spørg på $34,77 + 5 cents). Det betyder, at din mægler vil prøve at købe 100 aktier i TVIX til dig til en pris af højst 34,82 USD.
Et lignende eksempel gælder også, hvis du ønsker at short sælge på buddet. Endnu en gang angiver du det interval, du er villig til at sælge til:"buddet - 5 cents". Du er med andre ord ikke villig til at sælge til en pris, der er lavere end buddet minus 5 øre.
Det behøver ikke at være kompliceret at lære, hvordan man dagligt handler for en levevej. Det inkluderer også implementering af en limitordre vs stopordre. I nogle tilfælde kan det virke overvældende, især med alle de forskellige typer indikatorer og ordretyper.
Og det er her, Bullish Bears kan hjælpe dig. Vi hjælper dig med at udrede informationsnettet og pege dig i den rigtige retning. Kom og vær med på vores dagshandelsrejse, vi vil ikke skuffe.