Ved du, hvad det betyder, når en aktie har usædvanlig optionsaktivitet? Åben rente viser mængden af åbne optionskontrakter. Når du ser en normalt stor mængde åben interesse med særlige strejkepriser, kan det betyde, at et potentielt stort træk er ved at ske i aktien, fordi det er her, hvor store pengehandlere kan sidde.
Du synes måske, at aktiemarkedet er et højt sted, og jeg må være enig. Med al bevægelsen, aktiviteten og snakken er det nemt at fare vild i støjen.
Men hvad nu hvis jeg fortalte dig, at under al denne larm, lå sporene for din succes. Hvad hvis disse spor var hvisken, der bare ventede på, at du skulle høre dem?
Svarene er der, hvis du bare tager dig tid til at lytte. Du kan lære, hvordan du kan drage fordel af usædvanlig aktivitet, hvis du tager dig tid til at lytte til hvisken.
Optioner handles regelmæssigt på optionsmarkeder - ingen overraskelse der. Men når aktiviteten på en option begynder at se usædvanlig høj ud, er det et tegn.
Usædvanlig valgmulighedsaktivitet (eller "UOA") kan være en "giveaway", så at sige, at der kan være et væsentligt skridt i den underliggende aktie inden længe.
Faktisk skal du sørge for at tage vores optionshandelskursus. På den måde lærer du det grundlæggende om muligheder og kan drage fordel af UOA.
Lad mig spørge dig dette:Hvad hvis jeg fortalte dig, at du kunne komme ind i handelssindene på en lovlig måde at kopiere handelen med de største spillere på Wall Street?
Nå, du kan, hvis du følger usædvanlige muligheder aktivitet. Nu skal du ikke blive forvirret, hvis du ikke har hørt dette udtryk før. Vi bruger dette udtryk til at beskrive aktieoptioner, der oplever større volumen end gennemsnittet.
I vores bøger er en usædvanlig aktivitetsordre for optioner en, der skiller sig ud og er relativt stor. DLPH ligner bestemt usædvanlig aktivitet med optioner i betragtning af, at den handlede 11 gange det daglige gennemsnit.
For at sætte dette i perspektiv, lad os se på et eksempel på SPY-optionskontrakter. Samme dag handlede folk over 2,2 mio. SPDR S&P 500 (SPY) optioner.
Det virker som meget, ikke? Det er ikke fordi det daglige gennemsnit af handlede SPY-kontrakter er 3,8 mio.
Takeaway er:Det er ikke størrelsen, der betyder noget, det er den relative størrelse. Med andre ord er 6.000 kontrakter handlet i DLPH usædvanligt; 2,2 millioner kontrakter handlet i SPY er ikke.
Som du kan se fra den gigantiske blågrønne volumenbjælke i diagrammet, var der en sædvanlig mængde af optioner, der blev handlet på opkaldene den 17. marts.
Faktisk var dette væsentligt højere end den lyserøde teoretiske linje på grafen ville forudsige. Sidebemærkning, sørg for at indstille dine handelsregler, før du foretager en handel.
Da handlen fandt sted, handlede 17.5-opkaldene for $1,00. Det er her, tingene bliver interessante, spredningen på handlen var $0,85 gange $1,05.
Hvilket betyder, at den erhvervsdrivende købte tæt på udbudsprisen. Dette er vigtigt, fordi det betyder, at den erhvervsdrivende var aggressiv.
Desuden havde disse kontrakter en åben interesse på omkring 300 kontrakter. For dem af jer, der ikke er bekendt med åben interesse, er det kun det samlede antal optionskontrakter, der i øjeblikket er derude.
Disse kontrakter er blevet handlet, men bare ikke likvideret endnu ved en modregningshandel eller en øvelse eller overdragelse.
I dette eksempel var de 6.500 handlede opkald en åbningsposition. På dette tidspunkt ved vi, at forhandleren brugte over 650.000 USD på denne ene handel, og opkaldene blev købt for at dække indtjeningsdatoen.
Det er ikke en mor og pop-handel her; noget er tydeligvis galt. Men det er vigtigt at huske på, at usædvanlig aktivitet med optioner ofte skyldes, at en stor sikring finder sted, snarere end at nogen udtrykker et retningsbestemt synspunkt.
Lad os se på et andet eksempel. Lige før lukketid fredag den 11. januar 2019 købte en forhandler 4.674 Pacific Gas &Electric (PCG) 12 puts for 1,00 USD pr. kontrakt.
På tidspunktet for handelsudførelsen handlede aktien til $17,50. Nu skulle man tro, at dette var et hensynsløst væddemål, især i betragtning af hvor langt ude af pengene disse puts var.
Men hvis du fulgte nyhederne, var dette væddemål ikke så skørt, som det ser ud til...
For dem af jer, der kender til, var dette tidspunktet for naturbranden, der forårsagede 86 dødsfald og ødelagde omkring 14.000 hjem sammen med mere end 500 virksomheder og 4.300 andre bygninger. Desuden menes det, at branden begyndte, da en PG&E-strømledning kom i kontakt med nærliggende træer.
Rygterne florerede om, at Pacific Gas &Electric ikke ville overleve ansvarsafgifterne på $30B fra de dødelige skovbrande i Californien. I dette tilfælde var rygterne sande, og i en offentlig ansøgning citerede de $7 milliarder i krav fra branden.
Ikke overraskende skulle PG&E, Californiens største forsyningsselskab, indgive en konkursbegæring.
Forudsigeligt faldt aktierne i PG&E (PCG) med 48 %, da markedet åbnede den mandag. Når du regner, steg de puts købt i fredags med mere end 366 %. Hvis de tog overskud, tjente de cirka 1,5 mio. USD i overskud.
Ikke for lurvet til en dags arbejde, hvis du spørger mig.
Jeg tror, at spørgsmålet, du altid skal stille dig selv, er:Hvorfor ville nogen lægge så stor en sum penge på bordet i en optionshandel? En så stor faktisk, at den skulle placeres hos en gulvmægler.
Måske nogen ved noget; måske er de forbundet. Hvilket lader os undre os over, hvordan kan vi finde signalet i støjen? Vi kan bruge en usædvanlig aktivitetsscanner. En af vores foretrukne og bedste værdi scannere til dette er quant data options scanneren. Tjek det ud. Hvis du ikke vil betale for en data ... foreslår jeg at følge nogen på fintwit.
Jeg ville være utilfreds med ikke at nævne, at med en hvilken som helst indikator eller scanner, er det ikke 100 % nøjagtigt, 100 % af tiden. Du skal ikke kun anvende nogle få filtre; du skal bruge noget hjernekraft.
Spørg dig selv konstant hvorfor, hvorfor ville der være en usædvanlig valgaktivitet? Læs ikke bare nyhederne, læs ind mellem linjerne.
For at filtrere støjen fra og høre hvisken, vil jeg gerne sikre:
Du vil gerne vide, hvad de smarte penge gør, og du vil vide det, hvis du lytter til hvisken. Selvom ovenstående kriterier ikke er en 100 % garanti, kan de hjælpe dig med at reducere støjen, så du kan finde de skjulte perler på markedet. En ting at huske er hele dagen, og swing-handlere opdager, at usædvanlige muligheder er en varm ting at handle. Uanset valgmulighederne, så sørg for, at du forstår lysestagediagrammet inde og ude, for bare fordi det er en masse penge, der bliver fejet ind i en aktie, betyder det ikke, at personen i den anden ende ved, hvad de laver.