Det parabolske stop og omvendt er et værktøj til teknisk analyse, investeringsskolen, der tror på, at historien gentager sig på aktiemarkedet, og som sådan kan man opnå gevinster ved at forudsige et værdipapirs bane baseret på dets aktiediagram. Den parabolske SAR blev udviklet af den berømte forhandler Welles Wilder i 70'erne. Wilders andre bemærkelsesværdige bidrag til tekniske diagrammer omfatter værktøjer Gennemsnitligt sandt område, relativ styrkeindeks og gennemsnitlig retningsindeks.

Den parabolske SAR er en trend-følgende indikator, der hjælper handlende med at måle retningen for kursbevægelser på et værdipapir. PSAR-indikatoren vises i tekniske diagrammer som en række prikker placeret enten over eller under lysestagebjælker. Når rækken af ​​prikker vises under prislinjen, anses det for at være et bullish signal - hvilket betyder, at optrenden vil fortsætte et stykke tid. Men når de er over prisgrænsen, betyder det, at sælgerne på markedet har kontrol, og at den nedadgående tendens vil holde i nogen tid.

Den parabolske SAR-indikator er en efterslæbende indikator og kan være nyttig til at indstille et efterfølgende stoptab eller beslutte indgangs- eller udgangspunkter baseret på aktivpriser, der har en tendens til at forblive inden for en parabolsk kurve, når der er en stærk tendens på markedet.

Beregning af parabolsk SAR

Den parabolske SAR-indikator bruger den seneste ekstreme pris (EP) sammen med en accelerationsfaktor (AF) for at finde ud af, hvor rækken af ​​prikker vil være placeret. EP er den højeste højeste, som aktivet har nået i en optrend, og den laveste lave for det, den rører ved i en nedtrend – og opdateres hver gang en ny EP nås. AF er indstillet til en standard på 0,02 og øget med 0,02 for hver ny EP, med en maksimal værdi på 0,20.

Sådan beregnes PSAR for en sikkerhed, der er i optrend: 

PSAR =Prior PSAR + Prior AF (Prior EP – Prior PSAR)

Sådan beregnes PSAR for et værdipapir, der er i downtrend: 

PSAR =Prior PSAR – Prior AF (Prior PSAR – Prior EP)

Denne formel hjælper med at bestemme placeringen af ​​en prik under den stigende trendlinje eller over den faldende trendlinje. Man kan også forbinde prikkerne med en linje baseret på præference. Serien af ​​prikker hjælper med at angive det aktuelle kursmomentum for et værdipapir.

Sådan handler du med parabolsk SAR-indikator

Normalt, mens de bruger PSAR, køber handlende et aktiv, hvis prikkerne skifter under lysestagestængerne, hvilket indebærer et opadgående momentum i værdipapirets pris, og sælger eller shortsælger, hvis rækken af ​​prikker vises over lysestagerne - hvilket indikerer en nedadgående momentum.

Følgelig vil der være konstante handelssignaler, da en erhvervsdrivende, der bruger det, altid vil have en position i aktivet. Det kan være nyttigt, hvis sikkerheden svinger frem og tilbage, hvilket gør den erhvervsdrivende til en gevinst på hver handel. Men hvis aktivet kun bevæger sig en lille smule i begge retninger, kan bølgen af ​​handelssignaler føre til en række tabende handler.

Som sådan er det at foretrække at studere kursdiagrammet for handelssessionen for at måle, om der er en stærk opadgående eller nedadgående tendens. En anden teknisk indikator såsom et glidende gennemsnit bør bruges til at sikre den overordnede trendretning. Hvis der er en ægte tendens, kan en erhvervsdrivende bruge handelssignalerne i retning af den overordnede tendens. For eksempel, hvis der ser ud til at være en nedadgående trend, kan en erhvervsdrivende tage korte handelssignaler, når prikkerne skifter til toppen af ​​lysestagerne og afslutte, når prikkerne vender positioner for at blive vist nedenfor.

Konklusion

Det bedste brugsscenarie for PSAR-indikatoren er med aktiver, der viser en stærk tendens, hvilket sker 30% af tiden, ifølge estimater foretaget af Wilder. Dette kan betyde, at PSAR vil være tilbøjelig til piskesave mere end halvdelen af ​​tiden, eller når et aktiv ikke er i trend. En erhvervsdrivende skal være opmærksom på, at parabolsk SAR er den mest nyttige til at bestemme et værdipapirs kursretning og til at placere stop-loss-ordrer baseret på beviserne. Desuden kan den parabolske SAR-indikator give en masse falske signaler, når aktivets pris svinger sidelæns. Derfor er det bedst at bruge det sammen med andre tekniske indikatorer, så dårlige handelssignaler kan filtreres fra.