Det er ingen hemmelighed, at diversificering er nøglen til succes for investering, og som mennesker elsker vi vores muligheder! Mange investorer antager, at diversificering betyder at investere i forskellige typer værdipapirer som obligationer, aktier og optioner. Men topinvestorerne tager terminen i deres mest eksklusive form og investerer i virkelig diversificerede aktiver. Dette bringer os til alternative investeringer.
Uden for aktier og obligationer er der en verden af investeringer, som vi kan vælge imellem. Alternative investeringer er de investeringer, der adskiller sig fra de traditionelle investeringsformer med hensyn til likviditet, hvordan de er reguleret og måden, de forvaltes på. At have en blandet kurv af investeringer er meget fordelagtigt for en investor, især under en nedtur. Folk, der har oplevet en recession eller inflation, vil fortælle dig, at investering i kun én type aktiv vil resultere i store tab.
Et par eksempler på alternative investeringer omfatter venturekapital, ejendomsinvesteringer og endda guld-effekter. Disse aktiver er normalt mere illikvide end traditionelle investeringer og har ringe eller ingen korrelation med aktier og obligationer. Alternative investeringer er dog mindre regulerede end traditionelle aktier, som er under kontrol af organisationer som FINRA, SEC i USA eller SEBI i Indien. På den anden side, selvom de ikke er kontrollerede investeringer, er resultaterne af alternative investeringer svære at måle. Dette skyldes, at der i modsætning til aktier er begrænset tilgængelig information om alternative investeringer, hvilket gør dem svære at vurdere.
Alternative investeringer er en tankegang til investering snarere end en specifik investering. Der er forskellige alternative investeringer derude, og investorer kan vælge dem, der passer bedst til deres ledelsesstil. Nogle få investeringer omfatter:
Det er fantastisk at investere i aktiemarkedet, men ikke alle virksomheder er noteret på børsen. Der er flere private virksomheder end offentlige virksomheder, og virksomhederne tager ofte en investor til at hjælpe med at finansiere deres vækst. Private equity er det brede begreb til at beskrive spektret af investorer på det private marked. De midler, som private equity-selskaberne indsamler, vil blive investeret i private virksomheder, hvoraf mange omfatter lovende startups. Den rejste kapital anvendes til organisk og uorganisk vækst i virksomheden. Det investerede beløb returneres derefter til investorerne under en exit-begivenhed, såsom det private firma, der udsteder en børsnotering for at blive børsnoteret eller et opkøb eller fusion.
For at vurdere resultaterne af denne alternative investering bruger mange investorer den interne rente (IRR), men dette tager ikke hensyn til de midlertidige eller negative pengestrømme. I de senere år har denne formel udviklet sig til den modificerede IRR, som er en mere holistisk tilgang til at analysere resultaterne af en private equity-investering.
Samlerobjekter er det brede udtryk, der bruges til at beskrive genstande som biler, antikviteter, malerier og forskellige vintagegenstande. Det er med andre ord varer, der har en lav egenværdi. Mange mennesker sætter en høj værdi på disse genstande, men i modsætning til aktier og obligationer, der kan generere overskud og indkomst, er værdien af samleobjekterne baseret på spekulationer fra købere og sælgere. En investering i samleobjekter kan hjælpe med at diversificere din portefølje, men du skal have en god forståelse af de genstande, du samler på, for at reducere risici.
En af de bedste måder at investere i samleobjekter på er at have en personlig interesse i det, du samler på. Dette vil hjælpe dig med at udvikle en interesse for markedet og få ekspertise om de genstande, du investerer i. Genstande indsamlet på denne måde vil give samleren personlig tilfredsstillelse af de genstande, de ejer, uanset om de får det forventede afkast eller ej.
Det er vigtigt for investorer at huske, at samleobjekter har en lang opbevaringsperiode. Mens aktier og aktier kan sælges på et indfald, afhængigt af markedsforhold, skal samleobjekter på den anden side 'indeholdes' af ejeren i en længere periode. Dette skyldes, at samleobjekter har tendens til at få værdi over tid, og at sælge dem for hurtigt kan kun resultere i høje transaktionsomkostninger.
Mens samleobjekter kan hjælpe med at diversificere din portefølje, kræver en investor omfattende viden på markedet for at træffe de rigtige beslutninger. Men investering i samleobjekter er fantastisk, fordi det ikke kun er en alternativ investering, men det er også en hobby for mange!
En hedgefond er ikke en enkelt investering, men snarere en samlet investering, der styres af en investeringsrådgiver. En hedgefond rejser penge fra investorer og bruger pengene til at opkøbe hele virksomheder, enten gennem en overtagelse eller ved at investere i virksomheden for at forbedre driften. Der er også hedgefonde, der specialiserer sig i fast ejendom eller andre aktiver såsom patenter og varemærker.
Investering i hedgefonde kan hjælpe en investor med at diversificere deres porteføljer, fordi hedgefondsforvaltere brugte en række forskellige strategier, når de investerede. Dette inkluderer arbitrage, nødlidende aktiver og makrotrends. De har også en gearet tilgang til investeringer, som bruger lånte penge til investeringer.
Hedgefonde adskiller sig fra private equity-investeringer, fordi de investerer i offentlige virksomheder, hvilket giver mere likviditet og gør det nemmere for investorer at udtage deres penge, hvis det er nødvendigt. En rapport fra World Economic Forum fastslår, at investeringer i hedgefonde i USA udgør 40 % af de samlede alternative investeringer.
Diversificering er mantraet, når det kommer til at tjene høje afkast på dine investeringer. Mens aktiemarkedet giver investorer mulighed for at vurdere deres aktiers ydeevne og giver likviditet, er det ikke altid den sikreste investering, da markederne konstant er volatile. Dette har ført til en stigning i populariteten af alternative investeringer i de sidste par år.
Historisk set er alternative investeringer dog mere populære blandt personer med høj nettoværdi, da de kræver en stor initial investering og ikke kan konverteres til kontanter hurtigt. Ikke desto mindre har alternative investeringer adskillige fordele, såsom porteføljediversitet og aktiv forvaltning af midler.
Alternative investeringer er nu en mulighed for alle klasser af investorer og ikke kun de velhavende. Men disse investeringer kræver en masse forskning og undersøgelse, og at investere i dem uden en grundig vurdering kan være utroligt risikabelt.