Forståelse af Bullish Options Trading Strategier: Det er en almindeligt forstået myte, at handel med option er et "Hit or Miss"-spil. Enten gør du det stort eller mister det hele. Men denne myte er ved at blive sat spørgsmålstegn ved. Og det er en generel tendens til at købe mere end at sælge.

Når tyren løber sker, har folk en tendens til at udtrykke deres synspunkter ved at købe optioner uden at forstå de tekniske aspekter forbundet med det. Selvom markedet går op, har de en tendens til ikke at tjene noget og mister al den præmie, de betalte for at købe optionen.

I dag vil vi gennem denne opskrivning forsøge at diskutere Option Trading Strategies for Bullish Market, hvorved risikoen er begrænset og stadig har potentialet til at opnå anstændige afkast. Uden at spilde nogen tid vil vi prøve at forstå Bullish Options Trading-strategier:

Indholdsfortegnelse

Bull Call Spread – Bullish Options Trading Strategies

Lad os prøve at forstå præmissen for Bull Call Spread. Bull Call Spread er en to-benet strategi, det vil sige, at der er to valgmuligheder, der kører samtidigt. I denne strategi er der en antagelse om styrke i markedet, og det næste niveau af modstand vil sandsynligvis blive testet af markedet.

Implementering af Bull Call Spread

For at implementere denne strategi skal den erhvervsdrivende købe en ATM-option og sælge en OTM-option. Det vil sige:

• Køb en med muligheden for pengeopkald
• Sælg/skriv en opkaldsmulighed uden penge

Følgende er antagelserne under denne strategi:

• Alle markeringer tilhører den samme underliggende
• Begge muligheder har samme udløbsdato
• Begge ben har det samme antal kontrakter

Eksempel på Bull Call Spread-strategien

Antag, at spotprisen på Nifty er 9310. Følgende er de handlede optioner:

• En købsoption ved pengekøb =9300, Premium betalt =75 enheder
• En købsoption uden penge solgt =9400. Modtaget præmie =20 enheder
• Nettooverførslen af ​​Option Premium-enheder =20-75 =-55 enheder.

Generelt, ved påbegyndelsen af ​​denne handel, viser P/L altid negativ, da man skal købe In The Money-optionen og sælge en Out Of Money-option. Lad os nu forstå, hvordan denne strategi fungerer på forskellige udløbsniveauer:

Case1:Hvis markedet udløber ved 9200

Her er nettoudbetalingen ved brug af denne strategi -55 enheder (-75+20)

Tilfælde 2:Hvis markedet udløber kl. 9300

Nettoudbetalingen ved brug af denne strategi er -55 enheder (-75+20)

Tilfælde 3:Hvis markedet udløber ved 9400,

Nettoudbetalingen ved brug af denne strategi er 45 enheder (25+20)

Case 4:Hvis markedet udløber ved 9500, så:

Nettoudbetalingen ved brug af denne strategi er 45 enheder (125-80)

Hvad forstår vi ud fra beregningen ovenfor?

Fra ovenstående eksempel kan vi bemærke, at uanset svagheden på markedet, er det maksimale tab, som man gør ved denne strategi, på 55 enheder.

Selv hvis markedet udløber meget stærkt for denne særlige strategi, er den maksimale profit, man kan opnå fra denne strategi, 45 enheder.

Breakeven-punktet for Bull Call Spread-strategien

Breakeven Point (BEP) for denne strategi er det punkt, hvor spotprisen er lig med summeringen af ​​At the money strike price og det maksimale tab (Netto debet) i denne strategi.

BEP =Strikepris for ATM + Maksimalt tab =9300 + 55 =9355.

Det vil sige, når spotprisen når 9355, når denne strategi sit breakeven-punkt.

LÆS OGSÅ

Bull Put Spread – Bullish Options Trading Strategies

Bull Put Spread-strategien kører også på samme antagelse som Bull Call Spread. Der er to ben i denne strategi, og der er en forventning om Styrke i markedet. Men i modsætning til Bull call-strategien har vi i Bull Put-strategien to ben af ​​put-optioner, der kører samtidigt.

Nu må du undre dig over, om man udtrykker en bullish holdning ved at bruge salgsmuligheden. Logikken her er at lomme præmien ved at skrive en i pengesalgsoptionerne og købe en option uden penge.

Implementering af Bull Put Spread

For at implementere denne strategi skal den erhvervsdrivende købe en ATM-option og sælge en OTM-option. Det vil sige:

• Køb en uden penge Put-option og
• Sælg/skriv One In the money call option

Følgende er antagelserne under Bull Put-spredningsstrategien:

• Alle markeringer tilhører den samme underliggende
• Begge muligheder har samme udløbsdato
• Begge ben har det samme antal kontrakter

Eksempel på Bull Put Spread-strategien

Antag, at spotprisen på Nifty er 9290. Følgende er de handlede optioner:

• En Out the Money Put-option købt =9200 PE, betalt præmie =45
• En "In of Money"-option er solgt =9300 PE. Modtaget præmie =125 enheder
• Nettomodtagelsen af ​​Option Premium-enheder =125-45 =80 enheder.

Generelt ved påbegyndelsen af ​​denne handel er P/L altid positiv, da man skal købe OTM-optionen og sælge ITM-optionen. Lad os nu forstå, hvordan denne strategi fungerer på forskellige udløbsniveauer:

Case 1:Hvis markedet udløber ved 9100,

Nettogevinsten ved brug af denne strategi =– 20 enheder (55-75)

Case 2:Hvis markedet udløber ved 9200,

Nettoudbetalingen ved brug af denne strategi =– 20 enheder (-45+25)

Case 3:Hvis markedet udløber ved 9300,

Nettogevinsten ved brug af denne strategi =80 enheder (-45+125)

Case 4:Hvis markedet udløber ved 9400,

Nettogevinsten ved brug af denne strategi =80 enheder (-45+125)

Hvad forstår vi ud fra beregningen ovenfor?

Fra ovenstående eksempel kan vi bemærke, at uanset svagheden i nogen grad på markedet, er det maksimale tab, som man laver i denne strategi, 20 enheder. Og selvom markedet udløber meget stærkt, er den maksimale fortjeneste, man kan opnå i denne strategi, 80 enheder

Nupunktpunktet for Bull Put-strategien

Breakeven Point (BEP) for denne strategi er det punkt, hvor spotprisen er lig med forskellen på At the money strike price og den maksimale profit (nettokredit) i denne strategi.

BEP =Strikepris for ATM + Maksimalt tab =9300 – 80 =9220.

Det vil sige, når spotprisen når 9220, når denne strategi sit breakeven-punkt.

Hurtig læsning

Afsluttende tanker

I denne artikel undersøgte vi Bullish Options Trading Strategies. Fra den detaljerede diskussion ovenfor kan det ses, at handel med optioner ikke behøver at være et spil "Hit or Miss". Der kan formuleres forskellige handelsstrategier, hvorved man kan opnå bæredygtige afkast og ikke udsættes for meget høje risici.

Det var alt for dette indlæg. Vi håber, du har lært noget nyt fra vores artikel om Bullish Options Trading Strategies. Fortæl os dine synspunkter i kommentarfeltet nedenfor. God investering og handel!