Banker rapporterer ikke indbetalinger på en bankkonto til Internal Revenue Service undtagen under unormale omstændigheder, og rapporteringen afhænger ikke af det samlede beløb på kontoen. IRS ønsker primært at opdage mistænkelige transaktioner, hvor deponerede midler er blevet erhvervet på ulovlig vis. Af denne grund sætter IRS grænser for de typer transaktioner, som bankerne skal rapportere, og kræver, at bankerne rapporterer alle kontante indskud på $10.000 eller mere.
Kongressen vedtog Bank Secrecy Act af 1970 for at lokalisere tilfælde af hvidvaskning af penge og skatteunddragelse. IRS-reglerne om bankrapporteringskrav hjælper primært retshåndhævelsen med at lokalisere og retsforfølge enkeltpersoner i branchen med at sælge ulovlige stoffer. I kølvandet på terrorangrebene den 11. september på World Trade Center hjælper bankrapporteringslove under Bank Secrecy Act også med at lukke kilder til terrorfinansiering i USA.
IRS er ikke det eneste agentur, som banker kan rapportere usædvanlig aktivitet til:I nogle tilfælde er de også forpligtet til at rapportere mistænkelige transaktioner til finansministeriets finanskriminalitetsnetværk, kendt som FinCEN.
IRS kræver, at banker rapporterer, ved hjælp af formular 8300, ethvert kontant bankindskud på $10.000 eller mere i værdi. IRS definerer kontanter som valuta eller mønter, der er lovligt betalingsmiddel i USA eller et andet land. Banker rapporterer ikke personlige checks indsat på en konto uanset beløbet, fordi sådanne penge kan spores på grund af, at midlerne trækkes på en anden kundes konto. Hvis en bankkontoejer indsætter en kassecheck, bankcheck, postanvisning eller rejsecheck på deres konto på 10.000 USD eller mere, og banken mener, at pengene vil blive brugt til kriminel aktivitet, skal banken indberette denne transaktion ved hjælp af formular 8300.
Indberetningskravene er heller ikke kun relateret til banker. Andre virksomheder, der modtager kontante betalinger over 10.000 USD, er generelt også forpligtet til at indberette dem til IRS.
Nogle hvidvaskere, terrorister eller skatteunddragere vil foretage mindre indskud for at undgå indberetningskrav. Hvis en kunde indsætter mere end 10.000 USD på sin konto i separate transaktioner over en 24-timers periode, skal banken tælle alle indbetalingerne som én transaktion for rapporteringskrav. Hvis en bank har mistanke om, at en indskyder med jævne mellemrum placerer penge på en konto for at undgå indberetning, skal institutionen også indberette disse transaktioner til IRS.
Banker sender formular 8300 inden for 15 dage efter, at en transaktion, der skal rapporteres, har fundet sted. Denne formular kræver, at banken angiver sine forretningsoplysninger og indskyderens personlige oplysninger. Derudover skal banken beskrive transaktionsbeløbet, og hvordan banken har modtaget midlerne.
Amerikanske skatteydere med penge på udenlandske bankkonti er nogle gange forpligtet til at indberette disse midler til IRS og til FinCEN. Generelt er ugifte personer med mere end $50.000 på udenlandske konti ved udgangen af et skatteår, eller $75.000 på et hvilket som helst tidspunkt i året, forpligtet til at indberette det til IRS. Enhver amerikansk statsborger eller bosiddende med mere end $10.000 på udenlandske konti på et hvilket som helst tidspunkt af året skal generelt rapportere det til FinCEN, selvom de nøjagtige detaljer varierer baseret på aktivernes nøjagtige karakter og andre faktorer.
Hvis du af en eller anden grund er under undersøgelse af IRS, såsom for at have misrepræsenteret din indkomst på en selvangivelse, har de bemyndigelse til at anmode om dokumenter fra banker og andre institutioner. Du kan også blive bedt om at dele bankoplysninger under en IRS-revision.
Hvis du undlader at betale de skat, du skylder, kan IRS også beslaglægge midler fra dine bankkonti for at dække det skyldige beløb.