At købe forsikring er en måde at beskytte sig mod det uventede:for eksempel en bilulykke eller en pludselig og meget dyr sygdom. Forsikringstagere betaler præmier for denne beskyttelse, og til gengæld betaler forsikringsselskaber erstatninger. I mellemtiden giver indtægterne fra strømmen af månedlige kundebetalinger forsikringsselskaberne mulighed for at betale udgifter, tjene penge og geninvestere. Indkomststrømmen har flere bifloder, nogle af dem mere rentable end andre.
Forsikringsbranchen er afhængig af præmieindtægter og to hovedkategorier af udgifter. Når der tages et større beløb i præmier end der udbetales i skader og udgifter, genererer et forsikringsselskab forsikringsindtægter . Forskellige forsikringsklasser - sundhed, liv, bil, boligejere - har en optimal forsikringsindkomst, og det er en forsikringsgivers opgave at vurdere risiko, fastsætte præmier og opnå disse optimale forhold. Procentdelen af penge, der udbetales i erstatninger som en procentdel af præmier, er tabsforholdet, og procentdelen af præmieindtægter, der betales til udgifter, er udgiftsforholdet. Jo lavere disse "kombinerede" nøgletal er, jo større er nettoforsikringsindtægten.
De aktiver, der er rejst af et forsikringsselskab, kan investeres for yderligere indtægter. Virksomheden kan købe værdipapirer såsom amerikanske statsobligationer , eller faste ejendomme som jord og bygninger. For at beskytte branchen mod højrisikoinvesteringer har forsikringsselskaber accepteret at aktiver risikogrænser fastsat af National Association of Insurance Commissioners. Forsikringsselskaber har også forgrenet sig til finansielle tjenesteydelser, såsom livrenter , mæglervirksomheder og gensidige fonde virksomheder. En investeringsportefølje kan arbejde sammen med underwriting for at styrke virksomhedens finansielle position og markedsandel. Et forsikringsselskab kan kompensere for investeringstab ved at hæve præmier eller bruge investeringsoverskud til at udvikle ny forretning ved at sænke præmierne. Nogle stater regulerer investeringsrisici såvel som præmier opkrævet af forsikringsselskaber.
Forsikringsbranchen bruger en række forskellige målinger til at måle dens ydeevne og rentabilitet. Investeringsafkast er afkastet af finansielle aktiver, som følger af kursgevinster ved salg af værdipapirer samt udbytte. Afkast af indtægter er nettoindkomst som en procentdel af alle indtægter, inklusive præmier og investeringsindtægter. Afkast af aktiver er nettoindkomst i procent af alle finansielle instrumenter og ejendom ejet af selskabet. Som med andre etablerede offentlige virksomheder udbetales en del af nettoindtjeningen til aktionærerne i udbytte , som kan stige eller falde hvert kvartal.