Aktier kan handles baseret på oplysninger afsløret i virksomhedens regnskaber eller baseret på historiske handelsmønstre, der er afbildet på diagrammer. En tredje mulighed for handel med aktier er at kombinere de to teknikker.
Handel med aktier baseret på fundamentals starter med analysen af de regnskaber, som virksomheder udgiver regelmæssigt. Denne handelsmetode søger at bestemme den relative værdi af virksomheder baseret på en række datapunkter, herunder vækst i indtjening, omsætning og markedsandel. Pris/indtjening-forholdet er et stykke grundlæggende information, der kan bruges til at sammenligne virksomhedens værdier. Dette forhold beregnes ved at dividere en virksomheds aktiekurs med dens indtjening pr. Et selskab med en aktiekurs på 45 USD, der tjener 3 USD pr. aktie, ville have et P/E-forhold på 15. Et andet selskab, der er prissat til 90 USD med en indtjening på 3 USD per aktie, ville have et P/E-forhold på 30. I fundamental handel, aktien med en pris på 45 USD ville blive betragtet som den bedste værdi, da den tjener lige så meget pr. aktie som aktien på 90 USD, men kun er halvdelen af prisen.
Warren Buffett har brugt fundamental analyse til at blive en af de rigeste mennesker i verden.
I stedet for at bruge regnskaber, udføres teknisk handel ved at kortlægge aktiekurs og volumenbevægelser. Køb og salg ved hjælp af tekniske handelsindikatorer bruger historiske data til at afsløre diagrammønstre, der er blevet gentaget over tid. Handlende bruger gentagelsen af disse mønstre til at prøve at forudsige ændringer på kort og mellemlang sigt i aktiekurser . Et eksempel på en teknisk indikator ville være en upside breakout . Dette sker, når en aktie, der har handlet inden for et snævert prisinterval, pludselig bryder over de øverste priser i intervallet. Hvis lignende mønstre er gået forud for en betydelig stigning i aktiekursen på den pågældende aktie, ville en teknisk erhvervsdrivende købe aktier, når udbruddet indtræffer.
Kombinationen af fundamental og teknisk analyse kan bruges til at give separate købssignaler på den samme aktie . For eksempel vil en aktie, der har en lav relativ P/E, der lige er brudt igennem den øvre ende af sit handelsinterval, give to separate købssignaler . Mens flere købssignaler ikke giver nogen garanti for handelssucces, i dette eksempel kan kombinationen af værdi afledt af fundamental analyse og en potentiel bevægelse højere baseret på de tekniske handelsmønstre øge oddsene for at lave en rentabel handel.
Alle tre handelsteknikker kan også bruges til at bestemme, hvornår aktier skal sælges. For eksempel kan en aktie, der har et meget højere P/E-forhold end tilsvarende aktier, betragtes som værende på eller tæt på sin højeste forventede aktiekurs baseret på fundamentale forhold. En aktie, der bryder igennem bunden af et snævert handelsområde, kaldet et downside breakout , kan signalere, at en aktie er på vej lavere baseret på teknisk analyse. Ved at bruge en kombineret tilgang kan en aktie med et højt P/E-forhold, der også har haft et nedadgående udbrud, give to separate salgssignaler.