Du kan købe aktier i et selskab for at forbedre din langsigtede levestandard. Kapitalgevinster sammen med kontant udbytte fra aktier danner dit samlede afkast som en del af denne velstandsskabelsesproces. Kapitalgevinster beskriver en positiv fremgang i aktiekurserne, mens udbytte relaterer sig til investeringsindkomst, mens du har aktier. Erkend, at aktiemarkedstab altid er en mulighed. Udbytte kan dog aldrig være et negativt beløb.
Selskaber udbetaler udbytte for at returnere en del af deres forretningsindtjening til aktionærerne. Som aktionær har din investering status med begrænset ansvar. Det betyder, at du kun kan tåle at miste det beløb, der er investeret i virksomheden. Du er ikke forpligtet til at foretage yderligere indbetalinger til virksomheden af nogen grund. Derfor kan dit samlede kontantudbytte kun ligge mellem nul og uendeligt. Som aktionær vil dit udbytte aldrig være et negativt beløb, og du vil aldrig blive tvunget til at returnere udbytte tilbage til virksomheden.
Udbyttet tages som en procentdel. For at beregne udbytteudbytte vil du dividere et selskabs forventede årlige udbyttebetaling med dets aktuelle aktiekurs. Udbytte er typisk noteret og udbetalt kvartalsvis, så du skal gange det kvartalsvise udbyttebeløb med 4, før du når frem til udbytteafkastet. Derfor har $100 Stock X, der udbetaler $1,25 i kvartalsvis udbytte, eller $5 i årligt udbytte, et udbytte på 5 procent ($5 / $100). Hvis du investerer 1.000 USD i Stock X, kan du forvente at modtage udbytte til en værdi af 50 USD i løbet af det næste år.
For at beregne det samlede afkast, vil du tilføje udbytte til kapitalgevinster. For eksempel kan du købe Stock X til $100 og sælge det for $120 i løbet af de næste 13 måneder. I løbet af den tid ville du indsamle $5 i udbytte. Dit samlede afkast ville så være $25 per aktie, for et samlet afkast på 25 procent af investeringen. Selvom udbytteudbyttet ikke kan være negativt, kan dit samlede afkast falde i minus, når aktiekurserne falder markant. Hvis aktie Y udbetaler et udbytte på 1 procent, vil dit samlede afkast være negativt, når aktie Y's aktiekurs falder med mere end 1 procent.
Selskaber er ikke juridisk forpligtet til at udbetale udbytte. På grund af disse vilkår kan et selskab reducere eller eliminere sine udbytter på grund af økonomisk nød. Lave kontantbeløb, faldende salg og høje gældsniveauer varsler ofte udbyttenedskæringer og konkurs. Du kan bestille en årsrapport fra en corporate investor relations-afdeling for at analysere regnskaber og forudse deres effekt på udbyttepolitikken.
Diversificer din aktieportefølje som en strategi for at sikre udbytteindkomst. For eksempel kan du købe udbyttebetalende olie-, transport- og farmaceutiske aktier. Dine olie- og transportlagre vil klare sig i henhold til energipriserne. I mellemtiden bør lægemiddelvirksomheder generere stabile overskud og udbytter uanset de økonomiske udsigter. Som en mindre investor kan du købe aktiefonde til automatisk diversificering. Andele i investeringsforeninger har krav på snesevis af aktier inden for en stor aktivpulje.