Ud over de økonomiske vanskeligheder ved at betale tilbage på forfaldne lån, kan dårlig kredit gøre det vanskeligt for en låntager at udvikle enhver form for positiv kredithistorie. Når de blev anset for at være en kreditrisiko, undgår mange långivere og banker transaktioner med kunder med en historie med dårlig kredit. Sikrede finansielle tjenester såsom checkkonti – nogle gange kaldet second-chance-konti – giver kunder med dårlig kreditadgang til en checkkonto.
Hvor traditionelle checkkonti giver kunder adgang til alle midlerne på deres konto, kræver en sikret checkkonto, at en del af pengene, der bruges til at åbne den, holdes i reserve. I lighed med et depositum, når du lejer en ejendom, opbevarer banken disse midler på en separat opsparingskonto i tilfælde af, at kontohaveren modtager et overtræksgebyr eller en anden straf for en returneret check. Hvis kontohaveren ikke tilbagebetaler gebyret til banken, besidder den en del af sikkerhedsstillelsen, når kontoen lukkes.
Selvom sikkerhedsindskud varierer fra bank til bank og også kan variere afhængigt af kontohaverens kreditrisiko, kræver mange banker, at sikrede checkkontoindehavere bidrager med $200 som et depositum. Disse midler kan ikke direkte tilgås af kontohaveren, før kontoen udløber til en traditionel checkkonto, eller kontoen lukkes. For eksempel, hvis en kunde først placerer $500 på en sikret checkkonto med et $200 depositum, vil hans kontrolsaldo kun afspejle $300. Efter at have demonstreret korrekt kontrolhistorik, refunderes $200 til checkkontoen.
Sikrede checkkonti kommer ofte ikke med overtræksbeskyttelse, som er almindelig blandt traditionelle checkkonti. På grund af dette, hvis en kontohaver skriver en check, der trækker på midler, der ikke er til stede på hans konto, returnerer banken checken til betalingsmodtageren, da sikrede indskud ikke bruges til at dække overtræk. Hvis kontohaveren lukker checkkontoen med en negativ saldo forårsaget af overtræksgebyrer, bruger banken den sikrede saldo til at betale udestående gebyrer og andre bøder.
Kunder, der skal åbne en sikret checkkonto i stedet for en traditionel, bør hurtigt begynde at reparere deres kredit for at modtage fulde kontrolprivilegier og have adgang til alle midlerne på deres konto. Kunder bør tilbagebetale eventuelle udestående saldi og gebyrer på tidligere afholdte checkkonti for at begynde at udligne deres gæld. Når alle checkkonti er blevet lukket tilstrækkeligt ved en nulsaldo, skal kontohaveren anmode banken om at underrette ChexSystems med oplysninger om den udlignede gæld. Kontoindehavere bør anmode om en gratis rapport fra ChexSystems for at bekræfte, at udestående checkkontogæld er blevet fjernet fra deres registrering.