Med traditionelle pensioner, der forsvinder i den private sektor, er betydningen af ​​401(k)-ordninger for amerikanske arbejdere vokset eksponentielt. For de fleste arbejdstagere, bortset fra social sikring, vil det, der er akkumuleret i løbet af en persons karriere i 401(k)-planer (som de ender med at rulle over i IRA'er på et tidspunkt) sandsynligvis repræsentere hovedparten af ​​deres pensionsopsparing.

Selvom opsparing og investering i en 401(k) plan naturligvis er vigtige indledende trin, bør enkeltpersoner også se nærmere på deres plan for at identificere måder at optimere brugen af ​​den på. Her er seks tips, du måske bør overveje.

1. Øg dine bidrag senere i din karriere.

Sidst i deres karriere befinder mange 401(k)-opsparere sig bagud i deres opsparingsmål. Den gode nyhed er, at 401(k)-planer giver mulighed for dramatisk at øge opsparing i sene karrierer. Før du går fuldt ud på dine 401(k)-bidrag, skal du dog sikre dig, at du har nok likvide aktiver til at håndtere en økonomisk nødsituation, hvis en opstår.

Der er tre typer 401(k)-bidrag tilgængelige, men ikke alle virksomhedsordninger gør hver type tilgængelig for medarbejderne.

• Næsten alle ordninger tilbyder bidrag før skat, hvorved du får skattefradraget på forskud på dit bidrag, og dine hævninger beskattes som almindelig indkomst ved pensionering.
• Nogle virksomhedsplaner gør også Roth 401(k)-bidrag tilgængelige. Med Roth-bidrag får du ikke skattefradraget på forhånd, men dine hævninger ved pensionering vil være skattefrie.
• En tredje type, der tilbydes af et mindre antal virksomheder, omfatter en efter skat-komponent, hvor du kan yde yderligere bidrag udover før skat eller Roth-bidrag. Med bidrag efter skat modtages der ikke noget skattefradrag i forvejen eller ved pensionering, men der er andre fordele, som vi kommer ind på om lidt.

Med indhentningsbidrag kan opsparere på 50 år og ældre bidrage med op til 24.500 USD i alt i en hvilken som helst kombination af før skat eller Roth-bidrag i 2018. Hvis du allerede maxer disse bidrag, og stadig har midler at investere, kan du overveje at investere i efter skat 401(k) del af din plan, hvis den tilbydes. Med bidrag efter skat kan du øge dine 401(k)-bidrag ud over grænsen på $24.500.

Hvis du er 50 år eller ældre, summer de kombinerede bidrag fra dig og din arbejdsgiver til før skat, Roth og efter skat 401(k) konti op til $61.000 i 2018. Nogle planer kan endda tillade dig at konvertere din konto efter skat til en Roth 401(k)-konto, hvilket giver dig mulighed for at undgå beskatning af dine udbetalinger ved pensionering, selvom der skal betales skat af eventuelle investeringsgevinster på tidspunktet for konverteringen. Dette er en fantastisk måde at allokere yderligere dollars til en Roth-konto ud over de årlige grænser. Skattelettelser og jobloven reducerede midlertidigt skattesatserne indtil 2026, så det kan være en god idé at betale skat nu af i det mindste nogle af dine investeringer.

2. Prøv at maksimere investeringsydelsen.

Alle ønsker at maksimere deres investeringsydelse, men overvej, at 401(k) investeringsydelse kan betyde mere, end du tror. Ifølge en 2018-analyse fra Prudential kunne en yderligere halv procent (50 basispoint) af investeringsafkast, der starter ved 23 års alderen og varer i en levetid, hjælpe disse aktiver til at holde yderligere syv år i pension. Når man tænker på, at den gennemsnitlige forventede levetid for en 65-årig i dag er 18 år, vil de opnåede syv år repræsentere over en tredjedel af pensioneringen.

Underperformance i din 401(k)-plan vil koste dig, da du måske bliver nødt til at øge dine egenbetalingsbidrag, udskyde pensionering eller lide under en lavere levestandard, når du går på pension. Her er to overvejelser, der kan hjælpe dig med at forbedre din investeringsydelse:

• Succesfuld investering handler ikke altid om at bruge de billigste midler. Gebyrer er selvfølgelig vigtige, men investorer skal analysere omkostningerne i en bredere sammenhæng af samlet værdi. Giver dine investeringer tilstrækkelig diversificering og eksponering for markedsrisiko, som vil hjælpe dig med at maksimere investeringsresultatet på lang sigt?
• De fleste investorer vil sandsynligvis have gavn af en gennemtænkt blanding af aktive og passive investeringer. Indeksfonde kan fange de samme gevinster, som det samlede marked oplever, mens højtydende aktive fonde kan give højere afkast (beta), end markedet genererer. Større arbejdsgivere har købekraften til at hente "den bedste i racen"-investeringsforvaltere, mens de forhandler lave gebyrer for deres 401(k)-deltagere.

3. Administrer din investeringsrisiko.

I betragtning af, at vi går ind i det 10. år af et aktiemarked, bør 401(k)-investorer fokusere på porteføljerisiko, især for dem, der nærmer sig pensionering. Det er på dette tidspunkt, hvor det er afgørende at beskytte mod sekvens af afkastrisiko, da et stort markedsfald kan ødelægge dine pensionsordninger. Husk på, at risici, som enkeltpersoner står over for inden for bidragsbaserede ordninger, ændrer sig over tid, og en fleksibel investeringstilgang, der inkorporerer bred eksponering på tværs af en række aktivklasser, kan hjælpe med at styre disse risici bedre. Og du behøver ikke gøre det hele på egen hånd. Måltidsfonde kan tilbydes i din plan, som kan give professionel investeringsstyring, men sørg for at kigge "under motorhjelmen" for at se, hvordan fondene er opbygget. Igen, se efter en passende diversificering og eksponering for markedsrisiko.

4. Udnyt de institutionelle priser.

Du skulle tro, at investering i din pensionsordning på din arbejdsplads, hvis den blev tilbudt, ville være en let sag. Nogle arbejdstagere kan dog beslutte at investere uden for 401(k)-planen, som deres arbejdsgiver tilbyder for investerbare beløb, der overstiger en virksomhedsmatch.

Dette er noget, der generelt bør undgås. Hvorfor? På grund af deres købekraft giver 401(k)'er typisk adgang til midler, der er institutionelt prissat, meget lavere end tilsvarende detailtilbud, der findes på mæglerkonti eller IRA'er. Ifølge Investment Company Institute betalte 401(k)-plandeltagere, der investerede i aktiefonde, et gennemsnitligt omkostningsforhold, der var 64 % lavere end det gennemsnitlige omkostningsforhold for en detailaktiefond.

Nogle små arbejdsgivere kan have meget højere 401(k) udgiftsforhold, så lav dit hjemmearbejde for at sammenligne dine muligheder.

5. Overvej at drage fordel af en pensionsindkomstmulighed, hvis din plan tilbyder det.

Pensionsindkomstmuligheder, såsom garanterede minimumsudbetalingsydelser (GMWB'er) og øjeblikkelige livrenter, giver arbejdere en garanteret livstidsindkomststrøm ved pensionering, hvilket mindsker risikoen for lang levetid. Selvom det er rart at skabe en god bunke 401(k)-formue, skal du huske på, at hovedprioriteten for 401(k)-formue er at generere pensionsindkomst, så længe det er nødvendigt.

Selvom færre end halvdelen af ​​pensionsordningerne tilbyder et produkt med garanteret livstidsindkomst, fandt en undersøgelse fra 2018 foretaget af Prudential og Morning Consult, at et flertal af amerikanske arbejdere, 56 %, ville omdanne en del af deres pensionsordninger til garanterede livstidsindkomstbetalinger, hvis de blev tilbudt mulighed. Ligesom gensidige fonde vil livrenter, der tilbydes gennem en 401(k)-plan, være institutionelt prissat og derfor have meget lavere gebyrer end en livrente købt på detailmarkedet. Med livrenter påtager forsikringsselskabet (og ikke din arbejdsgiver) sig den kontraktlige forpligtelse til at betale dig indkomst for livet.

6. Få adgang til aktivklasser, der er udfordrende at finde i detailverdenen.

Din 401(k) kan tilbyde eksponering mod diversificerede investeringsklasser, som du måske ikke nemt finder andre steder. For eksempel har mange 401(k)-investorer nu adgang til investeringer i privat ejendom. De fleste har adgang til fonde med stabil værdi, som er konservative investeringsinstrumenter, der garanterer ikke kun et afkast af hovedstolen, men også et angivet investeringsafkast i en given periode (f.eks. kvartalsvis). Disse aktivklasser kan give yderligere fordele til din investeringsportefølje, uanset om det er yderligere diversificering, potentiel vækst eller garantier.

Den nederste linje er, at det er op til dig at have en sikker pension. Arbejdsgivere garanterer ikke længere arbejdernes pensionsindkomst, så se nøje på alt, hvad din 401(k) har at tilbyde, og udnyt, hvor du kan.

Investering involverer risiko, og det er muligt at tabe penge, når du investerer. Diversificering sikrer ikke overskud eller beskytter mod tab på faldende markeder. 1007554-00001-00