En dag ankom et fremadstormende par til mit kontor med en plan. De ønskede at testamentere hovedparten af ​​pengene i en IRA til deres to børn, og de ønskede også, at børnene skulle modtage disse penge skattefrit.

God idé, så sammen gik vi i gang med at udarbejde en strategi, der ville hjælpe med at få det til at ske.

Sådan gør du:Lidt efter lidt konverterer vi penge fra deres traditionelle IRA til en Roth IRA. Hvert år vil vi foretage konverteringer, men vi gør det, mens vi i et givet år er omhyggelige med ikke at støde parret over deres marginale skatteramme på 24 %, hvilket for 2021 er op til $329.850 i skattepligtig indkomst for et ægtepar, der ansøger i fællesskab.

Ja, de skal betale skat af ethvert beløb, der flyttes fra den traditionelle IRA til Roth, men når midlerne ankommer sikkert i Roth, kan deres opsparing vokse skattefrit. I henhold til SECURE Act kan deres børn udskyde enhver udlodning fra den nedarvede Roth IRA til år 10, hvilket gør det muligt for pengene at fortsætte med at vokse skattefrit hele tiden. Og børnene bliver ikke beskattet af udlodningerne, når de tager dem.

Dette par etablerede sig selv en mission, der omfattede deres børns fremtid, og de er godt på vej til at kunne sige:"Mission fuldført."

Hvorfor er det nu et populært tidspunkt at foretage en Roth-konvertering

Finansielle fagfolk taler meget i disse dage om Roth-konverteringer som den, mine kunder bruger, og med god grund. Disse konverteringer er et fantastisk værktøj til at reducere fremtidig skattepligt, og nu er det et godt tidspunkt at drage fordel af dem. Skattelettelserne for enkeltpersoner, der kom i stand med Tax Cuts and Jobs Act of 2017, udløber ved udgangen af ​​2025.

Det betyder, at skatterne, med undtagelse af nogle kongreshandlinger i sidste øjeblik, vil stige igen i 2026. Du vil stadig være i stand til at foretage en Roth-konvertering, men de skatter, du betaler, når du flytter pengene fra en traditionel IRA, vil sandsynligvis være højere .

Så hvis du er en god kandidat til en konvertering, er tiden moden til at handle, før skattesatsen springer op igen.

Nogle mennesker, der kan være gode kandidater

Men, kan du spørge, hvilken slags person har bedst gavn af en Roth-konvertering? Blandt dem, der bør overveje at konvertere til en Roth, er:

• Enhver, der føler, at når de går på pension, vil de have en indkomst, der placerer dem i en højere skatteramme end deres nuværende. Hvordan kunne det ske? En måde er, at når du når 72 år, kræver IRS, at du begynder at tage en procentdel af dine penge ud af pensionskonti, såsom en traditionel IRA, hvor skatter blev udskudt. Disse hævninger, når de føjes til din sociale sikring, pension og enhver anden indkomst, du måtte have, kan støde dig ind i en højere skatteramme.
• Enhver mellem 60 og 72 år, som er pensioneret og har en begrænset socialsikringsindkomst. Hvorfor cutoff i en alder af 72? Det er den alder, hvor du skal begynde at tage de påkrævede minimumsudlodninger, og IRS-reglerne tillader dig ikke at konvertere RMD'er til en Roth, så ideelt set ønsker du at få arbejdet gjort, før du når den magiske alder.
• Investorer som det par, jeg arbejder med, og som ønsker at efterlade en skattefri arv til deres arvinger.

Andre, der sandsynligvis bør springe denne strategi over

På trods af alt det gode, du kan sige om Roth-konverteringer – og der er bestemt masser af godt at sige – er de ikke for alle.

Jeg delte historien om det par, der ønskede at overlade IRA-penge til deres børn skattefrit, og hvordan en Roth passede perfekt ind i deres planer. Men lad mig fortælle dig en historie om en anden klient, som havde en meget anderledes situation, og for hvem en Roth-konvertering ikke var med i løsningen.

Denne klient havde hørt om Roth-konverteringer og for omkring et år siden spurgte mig om at lave en. Da jeg gennemgik hans selvangivelser, opdagede jeg dog noget interessant. Han er pensioneret på invalidepension, der ikke er skattepligtig. Faktisk kunne han tage penge ud af sin traditionelle IRA hvert år og stadig ikke skylde skat. Da hans vigtigste indtægtskilde er skattefri, var han ikke en god kandidat til en Roth-konvertering.

Enhver, hvis indkomst på samme måde er skattefri, kan sandsynligvis springe tanken om at flytte penge ind i en Roth. Andre, der ikke bør overveje en konvertering, er folk med meget høje indkomster, som er i deres højeste indtjeningsår. Husk, når du konverterer penge til en Roth IRA, øger du din skattepligtige indkomst for det år.

En anden vigtig faktor at være opmærksom på og overveje er, at konvertering af midler fra en traditionel IRA til en Roth IRA kan øge dine fremtidige Medicare del B-præmier. Medicare Part B præmieomkostninger bestemmes af din ændrede justerede bruttoindkomst fra to år før. For 2021 varierer Medicare Part B-præmieomkostningerne fra det laveste på $148,50 til det højeste på $504,90. Enhver Roth-konvertering udført for skatteåret 2021 kan påvirke dine 2023-præmier.

Det, der i sidste ende afgør, om du er en god kandidat til en Roth-konvertering, er dog din specifikke økonomiske situation. For at blive bedre informeret om, hvad en Roth kan betyde for dig, bør du konsultere en CPA eller en certificeret finansiel planlægger.

De burde være i stand til at hjælpe dig med at tage det rigtige træk – og undgå det forkerte.

Ronnie Blair bidrog til denne artikel.