Day traders have considerable flexibility in how they trade. They can develop their own strategies, choose how much to risk on any trade, and even set their own working hours.
However, there are some rules that day traders must follow. Disse regler er designet til at sikre, at daghandlere og mæglerfirmaer er på samme side, beskytter markedet i perioder med volatilitet og forhindrer handlende i at unddrage sig skatteforpligtelser.
In this guide, we’ll examine some of the key day trading rules that every trader should know.
Det er vigtigt at forstå reglerne for dagshandel, fordi der er konsekvenser ved at overtræde eller udløse dem. Depending on which rule is violated, day traders may face restrictions on how they can trade or move money around their brokerage account. Udløsning af visse skatterelaterede regler kan ende med at tvinge en erhvervsdrivende til at betale mere i kapitalgevinstskat i slutningen af året.
Desuden begrænser nogle regler handel på tværs af hele markedet, når de udløses. Handlende skal forstå disse regler, så de kan planlægge omkring dem og ikke ende med at sidde fast i en åben position.
Lad os undersøge nogle af de vigtigste regler, som daghandlere skal kende.
Pattern Day Trader-reglen (PDT) gælder, når du foretager fire eller flere dagshandler i en fem-dages periode på en marginkonto (handlere er begrænset til tre "tur-retur" handler). Antallet af dagshandler skal være mindst 6 % af det samlede antal handler i den fem-dages periode, for at reglen kan gælde.
Når du udløser PDT-reglen, vil du blive markeret som en mønsterdaghandler. From that point on, you must maintain at least $25,000 in cash and securities in your account in order to make day trades. If your balance falls below $25,000, you won’t be able to close a trade until at least the day after it’s opened. Du bliver nødt til at kontakte dit mæglerhus, hvis din handelsstil ændrer sig, og du ønsker at blive ophævet som mønsterdaghandler.
Forordning T er en regel, der bestemmer, at hver gang en investor køber en aktie på en mæglerkonto, skal aktiekøbet betales fuldt ud. Denne regel har betydning for daghandlere, der bruger en kontantkonto, fordi de kan løbe på kant med den, hvis de ikke er forsigtige.
When you sell a stock, the proceeds from the sale typically take two days to settle. I mellemtiden kan du bruge de uafviklede midler fra salget til at købe flere aktier. Du kan dog overtræde regel T, hvis du bruger uafviklede midler til at åbne en position og derefter lukker denne position, før midlerne fra det oprindelige salg er afviklet.
This incurs what is known as a good faith violation. Én overtrædelse af god tro resulterer normalt i en advarsel, men ingen handlinger fra din mæglers side. Efter to eller tre overtrædelser af god tro i en 12-måneders periode, vil du være begrænset til kun at bruge afregnet midler til at handle i en periode på 90 dage.
Uptick-reglen er en SEC-regel, der gælder ved short-salg af en aktie, hvis kurs er faldet 10 % eller mere fra den foregående dags lukning. Det specificerer, at for at en erhvervsdrivende kan shorte en aktie, der er faldet med 10 % eller mere, skal det foregående kryds være positivt. In essence, you cannot short a distressed stock while it is actively falling.
Uptick-reglen er designet til at forhindre shortsælgere i at presse prisen på en aktie ned på en ukontrolleret måde. Det forhindrer ikke de fleste legitime short selling, da der kun kræves et opadgående flueben for at åbne en short position.
Vask-salgsreglen er en IRS-regel designet til at forhindre handlende i at kræve kunstigt oppustede kapitaltab. Det gælder, når du sælger en aktie med tab og derefter køber den samme aktie (eller et væsentligt lignende værdipapir) tilbage inden for 30 dage. Vask-udsalgsreglen gælder også i 30 dage, før du sælger en aktie med tab. Så det samlede vindue, som reglen gælder for, er 61 dage.
Vores team har gennemgået over 300 tjenester. Disse er vores favoritter:
Hvis du udløser vaskesalgsreglen, vil du ikke kunne kræve et kurstab på det oprindelige salg, når du indgiver din skat. Der er ingen skat eller handelsstraffe for at udløse vaskesalgsreglen, og mange daytradere udløser denne regel noget ofte.
Daghandlere og aktive handlende bør også være opmærksomme på, hvordan IRS klassificerer kapitalgevinster. Fortjeneste fra handler, der er åbne i mindre end et år, klassificeres som kortsigtede kursgevinster, mens avancer fra handler, der er åbne i mere end et år, klassificeres som langsigtede kursgevinster. Tab klassificeres også som kortsigtede eller langsigtede.
Kortsigtede kursgevinster beskattes som almindelig indkomst, men for langsigtede kursgevinster gælder særlige skattesatser. For de fleste handlende beskattes langsigtede kapitalgevinster med lavere satser end kortsigtede gevinster.
Selvom det er vigtigt at være opmærksom på daghandelsreglerne ovenfor, bør de ikke påvirke din handel unødigt. Her er nogle personlige handelsregler, du kan følge for at øge dine chancer for succes, mens du handler. Selvom dette ikke er egentlige regler, er de væsentlige bedste praksisser for handlende, der ønsker at opretholde en lang karriere.
Når du handler på dag, er det ekstremt vigtigt at reducere tab før end senere. Det er bedre at bevare kapital til en vellykket handel end at tabe flere penge på en handel, der ikke fungerer. Du kan overveje at angive et stop loss, når du går ind i hver handel for at begrænse det beløb, du kan tabe, hvis en handel går imod dig.
Dagshandel er i sagens natur risikabelt, og der er ingen garanti for, at en enkelt handel vil lykkes - eller at du vil tjene penge samlet set. Handl aldrig med penge, du ikke har råd til at tabe.
En god måde at nærme sig handler på er at overveje det maksimale risikobeløb (som er let at beregne, hvis du bruger et stop loss) og dit profitmål for handlen. Med disse to tal kan du beregne risiko/belønningsforholdet for enhver handel. Generelt leder succesrige daytradere efter handler med et risiko/belønningsforhold på 1:3 eller bedre.
Uanset hvad din dagshandelsstil er, er det afgørende, at du nærmer dig enhver handel med en plan i tankerne. Hver daghandler bør have en strategi, som du følger, når du handler. Dagshandel uden en strategi er mere som gambling end smart handel.
Daghandlere skal være opmærksomme på regler, der styrer specifikke typer af handelsaktiviteter, især da disse regler kan have konsekvenser for, hvordan du kan handle, eller hvor meget du betaler i skat. Ud over de handelsregler, der er fastsat af tilsynsmyndigheder, bør enhver erhvervsdrivende have deres eget sæt bedste praksis til at guide deres handel.