Læg ikke alle dine æg i én kurv. Det er ideen bag at diversificere din portefølje og balancere dine investeringer. Når du balancerer din investeringsportefølje, kan du beslutte at sætte f.eks. 60 % i aktier, 30 % i obligationer og 10 % i kontanter. Ideelt set stemmer balanceformlen du følger godt med din risikotolerance.

I sidste ende kan markedsforholdene dog få en velafbalanceret portefølje til at falde ud af balance. Måske giver din Google-aktie et højere afkast, og dine aktieinvesteringer repræsenterer nu 70 % af din portefølje. I dette tilfælde kan rebalancering af din portefølje hjælpe dig med at genoprette din portefølje, så den matcher din oprindelige saldo.

Rebalancering er, når du omallokerer dine investeringer, så de matcher din oprindelige aktivallokering. Rebalancering af din portefølje hjælper dig med at holde fast i din investeringsplan og holde dine investeringer på linje med dine risikotoleranceniveauer – uanset hvad der sker med markedet.

Lad os gennemgå, hvordan rebalancering af din portefølje fungerer, dens fordele og ulemper, og det bedste tidspunkt at gøre det på.

Sådan fungerer rebalancering

Rebalancering er processen med at købe og sælge porteføljeaktiver for at hjælpe dig med at opretholde balancen mellem investeringsrisiko, der passer til dig. Det hjælper dig med at genskabe din porteføljes balance til dens oprindelige plan, når markedsafkast slår din aktivallokering ud af stilstand.

Rebalancering er en relativt simpel proces:Med jævne mellemrum vil du indkassere nogle overskud på overperformerende aktier eller andre aktiver og geninvestere provenuet i underperformerende aktiver.

Lad os sige, at du har en portefølje med en blanding af 60 % aktier og 40 % obligationer. Går du et skridt dybere, er dine 60 % i aktier underopdelt i 50 % large-cap-aktier, 30 % mid-caps og 20 % small-caps. På samme måde er dine obligationer fordelt ligeligt mellem amerikanske statsobligationer og virksomhedsobligationer.

Hvad hvis nogle af de store aktier i din portefølje klarer sig overordentlig godt, hvilket bringer din aktievægtning op på 70 % og din tildeling af store kapitalandele til 40 %? I dette tilfælde kan du rebalancere ved at udbetale aktiver fra store aktier og geninvestere dem i obligationer for at bringe din portefølje tilbage på linje med din ønskede 60/40-balanceposition.

Alternativt kan du dirigere flere penge eller tilføje nye investeringer til obligationer, indtil din portefølje når sin oprindelige allokeringsprocent.

Fordele og ulemper ved rebalancering

Rebalancering af din portefølje kan hjælpe dig med at styre risiko ved at opretholde en sund balance mellem højrisiko- og lavrisikoinvesteringer. Men hvis du er usikker på, om rebalancering er en passende mulighed for dig, så overvej disse fordele og ulemper ved rebalancering:

Fordele

• Realigner din portefølje med din risikotolerance: Rebalancering minimerer påvirkningen af ​​de enkelte aktiver i din portefølje. Når en enkelt investering overstiger dine andre investeringer i værdi, kan din eksponering for risiko være højere, end du ønsker. Rebalancering genopretter dine investeringer til dit oprindelige balanceforhold og hjælper med at opveje din porteføljes risiko for faldende værdi.
• Fjerner følelser fra investeringsbeslutninger: Der er et gammelt ordsprog på Wall Street, at markedet er drevet af to følelser:frygt og grådighed. Succesfuld investering kræver typisk en mere disciplineret tilgang, der fjerner følelser fra ligningen. Dine investeringsbeslutninger er i stedet baseret på den allokeringssaldo, du allerede har besluttet, opfylder dit niveau af risikotolerance.
• Kræver ikke meget tid: Du behøver ikke at rebalancere ofte for at være effektiv. Faktisk foreslår Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) rebalancering en gang om året som en del af en årlig gennemgang. Nogle rådgivere anbefaler rebalancering, når din saldo ændrer sig i en bestemt grad, såsom 5 procentpoint.
• Hjælper dig til at købe lavt og sælge højt: Rebalancering involverer salg af aktiver med betydelig vækst og investering i aktiver, der er positioneret til at vokse.

Idele

• Fungerer muligvis ikke så godt med individuelle aktier og obligationer: Individuelle aktier og obligationer kan potentielt miste deres værdi, så overvej at bruge bredt diversificerede fonde.
• Kunne udløse kapitalgevinstskat: Du vil ikke stå over for uønsket kapitalgevinstskat, når du rebalancerer inde i en IRA, 401(k) eller anden skatteudskudt konto. Andre investeringer, du har i mindre end et år, før du sælger, beskattes normalt med almindelige indkomstskattesatser. Nogle skatteeksperter anbefaler at sælge investeringer, der ikke er lykkedes for at opveje dine gevinster ved at vinde aktiver.
• Potentiel stigning i handelsomkostninger: I tider med ekstrem markedsvolatilitet kan du ende med at rebalancere din portefølje mange gange og betale flere transaktionsgebyrer i processen.

Hvornår skal du genbalancere din portefølje

Det anbefales i vid udstrækning at gennemgå dine aktivallokeringer med kvartalsvise eller årlige intervaller. Ideen er at undgå knæfald på kortsigtede markedsudsving, mens du holder øje med allokeringsskift i din portefølje. Mens du gennemgår din aktivsaldo, kan du også evaluere investeringsafkastet (ROI) på dine aktiver og beslutte, om du vil omdirigere dine investeringer andre steder.

I tider med brede skift i markedet kan det give mening at rebalancere, når din aktivallokering ændrer sig markant i stedet for at holde sig til kalenderen. For eksempel kan du indstille en 5% eller 10% markør og rebalancere, når en del af din portefølje skifter så meget i begge retninger. Selvfølgelig kan du gå glip af markedstoppe med dine investeringer, men du vil også tage overskud og begrænse din risikoeksponering.

Hvis du investerer gennem din virksomheds 401(k) pensionsordning, vil dine investeringer sandsynligvis regelmæssigt og automatisk blive rebalanceret af planadministratorer. På samme måde tilbyder mange digitale forvaltningsmuligheder fra online-mæglerselskaber, såsom E-Trade og Schwab, interval og automatisk porteføljeomlægning for at sikre, at din aktivallokering forbliver på sporet med dine investeringsmål.

Mist ikke din balance

Det er nemt at ende med en ubalanceret portefølje. Da aktier typisk stiger i værdi hurtigere end obligationer, kan aktier ende med at "overtage" din portefølje. Du vil sandsynligvis påtage dig yderligere risici uden at rebalancere, fordi en større del af din portefølje vil være investeringer med højere risiko. Genbalancering genopretter balancen i dine investeringer og diversificerer din portefølje.

Selvfølgelig er dine investeringer kun en komponent af din generelle økonomiske sundhed. Din kredit spiller også en væsentlig rolle, da en god kredithistorik og kreditscore kan føre til rentebesparelser på realkreditlån, billån og andre kreditprodukter. Experian kan hjælpe dig med at se, hvor din kredit står med gratis adgang til din kreditrapport og kreditscore. Du kan se dine seneste kreditoplysninger og gennemgå de faktorer, der påvirker din FICO ^® Score ^☉ .