Der er en ny måde at eje en virksomhed i byen på - Employee Ownership Trust (EOT). Siden introduktionen i 2014 er dette blevet en stadig mere populær metode til successionsplanlægning.

Efter at have solgt en majoritetsandel af min virksomhed, Ovation Finance Ltd , til en EOT har jeg set dens fordele – og udfordringer – på første hånd.

Kort fortalt opretter virksomheden EOT, som køber aktierne. Dette skaber et udskudt vederlag, som tilbagebetales fra virksomhedens fremtidige overskud. Modtagerne af trusten er de ansatte i virksomheden.

Et eventuelt overskud over den årlige betaling af vederlaget – og hele overskuddet, når vederlaget er fuldt tilbagebetalt – tilfalder derfor medarbejderne. Ejeren kommer ud til en markedsværdi, og medarbejderne kommer ind uden at skulle komme med kontanterne.

Kursgevinstskat

Blandt mange fordele ved denne rute vil ejere, der sælger deres aktier til en EOT (i det mindste en kontrollerende interesse), ikke betale kapitalgevinstskat af provenuet. Det er derfor fristende at sprede nyheden til virksomhedsejere med fokus på dette skatteeffektive element af bortskaffelse.

Det er dog en fristelse, der skal modstås.

Livet i en EOT-virksomhed er ikke som livet i en, der er privatejet. Overgangen til en virksomhed, der ejes af en EOT, skal fokusere på virksomhedskulturspørgsmål:samarbejdsbeslutningstagning; medarbejderengagement; udvikling af forretningsformålet.

Medarbejdere og kunder

Drivkraften for at bruge en EOT til successionsplanlægning skal være at bygge en virksomhed, der holder, og ikke kun at spare skat. Dette kan i sig selv stamme fra ønsket om at efterlade en arv og/eller måske ønsket om at passe medarbejdere og kunder.

Men muligvis den stærkeste grund til at fokusere på at skabe en virksomhed med en langsigtet fremtid er det faktum, at det er det fremtidige overskud, der vil blive brugt til at betale ejeren deres værdi af deres aktier!

Interessen for EOT som successionsmetode er massivt stigende. Det er afgørende, at revisorer hjælper med at sprede dette budskab med fokus på at bygge langsigtede virksomheder, og ikke kun fokusere på skattelettelser.