At planlægge pensionering er på nogle måder som at spille Bridge. Du ved ikke, hvilke kort eller hænder dine modstandere har, men du kender styrken af din hånd baseret på statistik og erfaring.
Ligesom kort er der masser af ubekendte pensioneringer at forholde sig til:Du ved ikke, hvad det fremtidige skattemiljø bliver, hvilken inflation eller dit investeringsafkast vil være, eller hvilke uforudsete omkostninger, du vil stå over for ved pensionering. Men du kender din eksisterende hånd (eksisterende ressourcer og aktuelle forbrugsbehov).
Givet dette, er der måder at forbedre dine chancer for at vinde og nå dine livsmål?
Ofte oplever vi, at klienter begynder at tænke på pension for sent i livet. For de fleste mennesker er spørgsmålet:"Har jeg ressourcer nok til at have råd til den livsstil, jeg forestiller mig ved pensionering?" Jo senere i livet folk begynder at planlægge og spare, jo mere kan deres livsstil blive påvirket.
At forstå tidligt i livet de nødvendige ressourcer for at have den livsstil, du håber på, gør det endnu mere sandsynligt, at du vil være i stand til at nå dine mål, givet den tidsramme, der kræves for at opbygge de nødvendige ressourcer. Og ud over at opbygge dine ressourcer, er du nødt til at planlægge på forhånd for, hvor du skal opbevare dem. Det tager også tid. Tænk bare på forskellen mellem at have alle dine pensionsaktiver på skatteudskudte konti (som 401(k)s og traditionelle IRA'er) versus i efterskat-dollars. Planlægning er nødvendig for at sikre, at dine pensionsmidler ikke kun er tilstrækkelige, men også i de mest skatteeffektive spande, når der er behov for udbetalinger.
Alle har hørt om "4%-reglen", når det kommer til at afgøre, om man vil have tilstrækkelige aktiver til at opfylde ens pensionsbehov. Denne tommelfingerregel antyder, at hvis du ikke hæver mere end 4 % om året på din pensionsopsparing, skal dit redeæg holde i mindst 30 år. Før 1990'erne brugte de fleste planlæggere en tommelfingerregel på 5 %. En undersøgelse, der brugte data, der går så langt tilbage som 30'erne, viste imidlertid, at det at begrænse sig til en tilbagetrækningsrate på 4 % resulterede i den 30-årige statistiske komfortzone.
Denne undersøgelse var baseret på flere faktorer, herunder en portefølje med en gennemsnitlig balanceret risiko. Så hvis din situation er anderledes, er 4%-reglen muligvis ikke så skåret og tørret. For eksempel kan en portefølje med højere risiko have brug for en lavere tilbagetrækningsrate for at kompensere for den større volatilitet. Derudover kan brug af et variabelt hævningsbeløb i forhold til en tilbagetrækningssats på et fast beløb forårsage problemer, når det kommer til pengestrømsplanlægning ved pensionering.
Så i stedet for udelukkende at stole på en statisk regel, er det bedst at udvikle en livsplan eller finansiel fremskrivning, der er et levende dokument, en der sammenligner pensionsressourcer med afkast og leveomkostninger og mål, opdateres regelmæssigt og bruger en statistisk solidt grundlag for at bestemme sandsynligheden for at få en vellykket pensionering.
Et lige så vigtigt spørgsmål er sammensætningen af ens pensionsportefølje. Alt for ofte finder vi, at alle eller de fleste af pensionisters aktiver er på konti før skat (kvalificerede planer). Det betyder, at når det bliver tid til at foretage hævninger for at dække deres leveomkostninger, skal de også trække et ekstra beløb for at dække den skatteregning, der følger med. For eksempel, ved at følge 4%-reglen, kan en pensionist med en aktivbase på 3 millioner dollars på før skat-konti hæve maksimalt 120.000 dollars om året. Men hvis du antager en effektiv skattesats på 25 %, ville det kun give 90.000 USD til levebehov.
For at maksimere skatteplanlægningsfleksibiliteten er det bedst at bruge en "bucket"-strategi, når du planlægger at gå på pension. Tænk på at fylde en kortsigtet spand med omkring 20 % af dine pensionsaktiver eller tre til fem års pensionsbehov, som kan udnyttes uden at skabe en væsentlig skattepligtig begivenhed. Denne spand kan rumme kontanter eller kortsigtede faste investeringer, der let kan bruges uden at udløse en stor skatteregning. Denne spand kan også indeholde Roth-kontoaktiver, som normalt kan tappes skattefrit efter 59½ års alderen. Men ideelt set bør Roth-aktiver være de sidste dollars, der bruges til at finansiere levebehov givet deres gunstige skattemæssige behandling.
Den anden spand ville blive fyldt med egenkapital efter skat og langsigtede fastforrentede aktiver. Denne spand kunne generere skattepligtige begivenheder, givet aktivværdistigning. Men den byrde er mere overskuelig, da hovedstolen alle er efter skat-dollar.
Den tredje spand ville være fyldt med alle før skat aktiver, såsom 401(k), traditionelle IRA og andre før skat pensionskonti. Disse konti er alle underlagt regler for årlig påkrævet minimumsfordeling (RMD), startende ved 70½-alderen, og alle udlodninger beskattes efter almindelige indkomstskattesatser.
Forholdet mellem aktiver i anden og tredje spand bestemmes af, om du har sparet nok op til at nå dit livsstilsmål på pension. Hvis du har væsentligt flere ressourcer, end du har brug for for at nå dine pensionsmål, kan formuen før skat være højere. Men ideelt set bør aktiver før skat ikke udgøre mere end 70 % af pensionsaktiver. Det giver dig mere fleksibilitet ved skatteplanlægning.
Den overordnede nøgle er at begynde at planlægge tidligt og overveje ikke kun de samlede aktiver, men også den iboende skattepligt af din pensionsaktivpulje. I pensionsplanlægning kan du ikke kontrollere nogle af de kort, du får uddelt, men du kan bestemt kontrollere, hvordan de spilles.
Denne artikel er kun til informationsformål. Den er ikke tænkt som investeringsrådgivning og tager ikke højde for eller tager højde for individuelle investorforhold. Klik venligst her for vigtige yderligere oplysninger.