Pensionister kan ikke længere stole på forældede regler for at skabe tilstrækkelige pensionsindtægter. Ifølge American Academy of Actuaries vil et par, der begge når 65 år, have en 50% chance for at have en ægtefælle, der lever op i 90'erne. Det betyder, at pensionister lever længere, og at finde en bæredygtig kilde til pensionsindkomst er nu mere afgørende end nogensinde.
En tilføjelse til den udfordring er, at finansielle rådgivere kan manipulere pensionister til at træffe dårlige beslutninger, som i løbet af få år kan udtømme det, der tog årtier at bygge.
Her er de fejl, du bør undgå med din pensionsindkomstordning for enhver pris:
En af de mest skødesløse fejl, pensionister begår, er at undlade at læse og undersøge finansielle produkter grundigt for at sikre, at de ikke vil miste betydelige beløb i skjulte gebyrer. Der er nogle skruppelløse finansielle rådgivere derude, som lokker intetanende kunder ind med løfter om højere eller garanteret afkast - eller bonusser - som typisk tager år at opnå (en detalje de måske "glemmer" at fremhæve), og til gengæld ruller pensionister deres penge. til dyre investeringer. (Lær mere ved at læse Hvad du skal vide, før du køber en annuitetsindkomstrytter.)
For eksempel kan nogle finansielle rådgivere godt lide at foreslå variable livrenter for IRA rollover-dollars eller pensionsfonde (som de sandsynligvis vil foreslå, at du udtager i et engangsbeløb, før du investerer). Disse forsikringsprodukter lader investoren indbetale til gensidige fondsunderkonti, hvilket lader afkastet vokse udskudt i skat indtil tilbagetrækning. Ofte lægger disse rådgivere ikke vægt på de høje gebyrer, der er forbundet med variable livrenter, som normalt er 2 % til 3 % eller mere af dine aktiver for at dække omkostningerne ved investeringsforvaltning. Derudover kan disse rådgivere sælge pensionister på produkter med unødvendige garantier, såsom livrenteindkomstryttere, som de måske ikke har brug for.
Hvad mere er, kan finansielle rådgivere foreslå at indløse en livrente og købe ind i en anden. Selvom disse omsætninger kan give rådgivere 5 % eller mere i provision (med faste indekserede annuiteter kan det være så højt som 9 %), kan det betyde bødeomkostninger for investoren. Disse bødeomkostninger kommer fra overgivelsesgebyrer forbundet med at udbetale en livrente inden for kontraktperioden - så lavt som tre år, men så højt som 15 år. Disse bøder og gebyrer kan i væsentlig grad udhule en pensionists pensionsopsparing.
Mange mennesker er bekendt med "4%-reglen" - de formodede "sikre" tilbagetrækningsrentepensionister blev bedt om at bruge, så de aldrig ville løbe tør for penge. Problemet med reglen er, at den blev udviklet i midten af 1990'erne, hvor obligationsrenter og aktiemarkedsafkast var historisk højere. Siden da har obligationsrenterne været meget lavere, og der har været nogle store udsving i markedet siden århundredeskiftet.
Afhængigt af en pensionists rækkefølge af afkastrisiko - et udtryk, der bruges til at analysere investeringsafkast, når det parres med risiko og periodiske tilbagetrækninger - kan en pensionist ende med mere end 57 % tilbøjelige til at løbe tør for penge ved at bruge 4 %-reglen, ifølge American Institute for økonomisk forskning. De første fem år af pensionering er de mest risikable, hvilket betyder, at dårlige investeringsafkast kan bringe din pensionsordning i fare.
4%-reglen kunne fungere, hvis en pensionist var velhavende eller ung nok til at modstå udsvingene i markedet. Men for den gennemsnitlige pensionist (som nu også lever længere, historisk set, end tidligere pensionister), er tiden måske ikke på din side.
I stedet vil brug af en justeret procentdel på 3 % eller mindre forbedre din succesrate. Du kan selvfølgelig også altid spare mere. Det hjælper også at holde bedre styr på dine udgifter - versus en "sæt-det-og-glem-det"-mentalitet.
Hvor meget er "for meget risiko"? Finansielle rådgivere bruger typisk Monte Carlo-simulering - en sandsynlighed for forskellige resultater for at forstå, hvordan risiko vil påvirke bundlinjen i enhver portefølje. Problemet er, at rådgivere kan manipulere antallet af scenarier for at fremskrive mere gunstige resultater. En god Monte Carlo-analyse bør simulere mindst 10.000 scenarier for at være nøjagtig. Men mange finansielle rådgivere viser måske kun 1.000 eller endda mindre!
Pensionister udsætter ofte sig selv for meget risiko, og det kan bringe deres portefølje i fare for ikke at holde de 30 år eller flere år, de sandsynligvis har brug for. Nogle gange er det overeksponering for en mere risikofyldt aktieprocent. I andre scenarier bliver det investeret for meget i obligationer, der ikke giver andre investeringer den rette tid til at sætte pris på.
For eksempel kørte jeg to separate Monte Carlo-simuleringer med 1.000 scenarier hver. Porteføljen med 40 % aktier og 60 % obligationer havde en succesrate på 49 %, når der blev hævet 4 % om året, med 490 simuleringer, der varede i 30 år, og 510 løb tør for penge. Porteføljen med 60 % aktier og 40 % obligationer havde en succesrate på 53 %, med 528 simuleringer, der varede 30 år, og 472 løb tør for penge.
Obligationsrenter og timing er ofte det hovedproblem, pensionister støder på, som beskrevet i A Blueprint for Retirement Spending af American Institute for Economic Research, som bekræftede en Morningstar-undersøgelse, Low Bond Yields and Safe Portfolio Retirement Rates.
For at mindske den potentielle risiko i dine investeringer, overvej at bruge faste eller fast-indekserede livrenter for at beskytte en del af din hovedstol. De rigtige typer livrenter er en alternativ løsning til andre sikre investeringer - herunder cd'er, pengemarkeder, opsparingskonti og skatkammerbeviser. Sørg for at holde dig fra variable livrenter, da de straks vil udsætte din hovedstol for risiko. (Få mere at vide ved at læse Er livrenter en løsning for babyboomer på pension?)
Pensionister bør være opmærksomme på, hvordan skatter kan påvirke og drastisk reducere deres pensionsopsparing. For eksempel kan et pensioneret par, der modtager social sikring og en lille pension, være i en lav nok indkomstskat til, at de potentielt kunne trække en del af deres IRA-indtjening eller trykke på deres skattepligtige konti og muligvis ikke have nogen (eller meget minimal) samlet beskatning. Det meste af dette skyldes, hvordan socialsikringsindkomst beskattes.
I 2019, hvis du er single og din samlede indkomst var $25.000-$34.000, betaler du skat af op til 50 % af din sociale sikringsydelse. Hvis din samlede indkomst var mere end 34.000 USD, skal du betale skat af op til 85 % af din socialsikringsydelse.
Hvis du er gift i fællesskab, og din samlede indkomst var $32.000-$44.000, betaler du skat af op til 50% af dine sociale ydelser. Hvis din samlede indkomst var mere end 44.000 USD, skal du betale skat af op til 85 % af dine sociale ydelser.
Nu er det måske tid til at handle, hvis du har ledt efter en chance for at konvertere din fuldt beskattede traditionelle IRA til en potentielt skattefri Roth! Skatter er til salg, og konsekvenserne kan være minimale i forhold til år siden, men sandsynligvis mere gunstige end i fremtiden, især hvis skattesatserne stiger. Husk, at Roth-konverteringer ikke længere kan genkendes - eller fortrydes - så sørg for, at det er det rigtige træk. (Få mere at vide ved at læse Hvad er indkomstskatteklassen for 2019 vs. 2018?)
Den største fejl, pensionister kan begå, når det kommer til deres IRA'er, er at udbetale dem fuldstændigt. Ud fra rådgivning fra deres finansielle rådgivere kan pensionister vælge dette, men det kan ikke anbefales. Dette kan ikke kun generere alvorlige sanktioner - såsom en tidlig distributionsbod på 10%, hvis du er under 59½ år - men du skal også betale indkomstskat, og afhængigt af din skatteramme kan det være en stor sum. I stedet er der med omhyggelig forberedelse en proces til at rulle midlerne skattefrit.
Den "en gang om året" (eller en gang hver 365. dag) rollover, som pensionister kan bruge, betyder, at de kan tage midlerne i besiddelse af deres personlige konto og sørge for, at de bliver genindsat i en IRA inden for 60 dage. Hvis du ikke fuldfører flytningen inden for 60 dage, vil du blive underlagt de samme bøder, som hvis den blev udbetalt (f.eks. 10 % bøde og indkomstskat).
I stedet for at risikere et problem med en 60-dages rollover, skal du bruge en direkte overførsel, hvor midlerne sendes direkte til den nye depotbank (også kendt som en "direkte overførsel fra trustee til trustee"). Det er vigtigt at bemærke, at du kan bruge den direkte trustee-til-trustee-overførsel et ubegrænset antal gange i forhold til 60-dages rollover.
Pensionering kan fyldes med forskellige fælder og landminer, men du behøver ikke ende i en katastrofal situation, så længe du er klar over, hvad der er forude.