Der var advarselstegn på, at aktiemarkedet kunne vakle i år … men lad os se det i øjnene, der er altid advarselstegn.
De fleste mennesker forventede volatilitet omkring præsidentvalget. Og vi vidste, at rekordsættende tyreløb ikke kunne vare evigt. Men hvem kunne dog have forudsagt, at en pandemi ville ødelægge alle aspekter af vores liv og kaste både arbejdsmarkedet og aktiemarkedet ud i et frit fald?
Hvis du spekulerer på, hvad der er det næste, er du ikke alene. Men her er nogle trin, du kan tage nu for at sænke dit bekymringsniveau et hak, styrke din økonomiske plan og hjælpe med at beskytte din økonomiske fremtid.
Du kan ikke altid kontrollere eller forhindre, hvad der sker omkring dig, men du har kontrol over, hvordan du reagerer på disse begivenheder. Ofte er de værste fejl, investorer begår, baseret på følelser - uanset om det er grådighed i gode tider eller frygt i skræmmende tider. Tag nogle dybe vejrtrækninger, og prøv at bevare roen, når du tænker på, hvad dine næste skridt skal være.
Prøv at komme forbi den daglige frygt og behandl dette som et wake-up call, hvis du har brug for at justere din økonomiske plan. Måske skulle du f.eks. have en større nødfond, eller din aktivallokering er ude af hånden i forhold til din tidslinje. Eller måske, bare måske, hvis du har planlagt nøje, og du er i bedre form, end du tror.
Folk bliver ofte overraskede, når de indser, hvor forældede deres juridiske dokumenter er - hvis de overhovedet har gidet at oprette dem. De er blevet gift eller skilt, har fået børn, skiftet adresse eller har aktiver, som de ikke har beskyttet på nogen måde. Det er ikke et sjovt job, men hvis du sidder og keder dig derhjemme, er det et godt tidspunkt at tjekke dine papirer. (Og hvis du er i frontlinjen af COVID-19-kampen, er det endnu vigtigere at rette tingene op.)
Sørg for, at dine begunstigede er aktuelle, og at du har en passende mængde livsforsikring. Og hvis du ikke allerede har gjort det, skal du oprette en fuldmagt, der udpeger, hvem der lovligt har lov til at træffe medicinske, økonomiske og andre personlige beslutninger for dig. Vent ikke til du er syg og bange. Du kan muligvis finde en formular online, der passer til dine behov, men på grund af dens betydning og kompleksitet (der er forskellige typer POA'er, og kravene varierer fra stat til stat), vil du måske arbejde med en advokat. Det kan være vanskeligere at få dette gjort nu, mens domstole og juridiske kontorer er lukkede, så vent ikke.
Mange skatteydere - og betalte skatteformidlere - sætter hele deres fokus på indeværende års skattebesparelser og ignorerer, hvad der kunne være i vente hen ad vejen. Stor fejltagelse. De relativt lave skattesatser, vi ser nu, takket være de seneste reformer, er indstillet til at udløbe ved udgangen af 2025. Og forskere forudser, at skatterne vil være væsentligt højere i fremtiden.
For babyboomere og yngre generationer, der har gemt penge væk i årevis på skatteudskudte pensionskonti, kan dette være en katastrofe. Den nationale gæld nærmer sig 25 billioner dollars, og hvem ved, hvor den vil gå herfra, især nu hvor regeringen yder økonomisk lettelse til enkeltpersoner og virksomheder, der er ramt af coronavirus. Finansielle rådgivere har allerede opfordret opsparere til at få mest muligt ud af nutidens lavere skattesatser ved at flytte alle eller nogle af deres penge fra skatteudskudte pensionskonti til en skattefri strategi, såsom at åbne en Roth IRA. Hvis din indkomst reduceres i 2020 på grund af pandemien, og du forventer at lande i et lavere skatteniveau som følge heraf, kan dette være dit bedste år til at lave en konvertering, betale skatten og indstille dig til skattefri udlodninger i pensionering.
Fordi markedsvolatilitet altid er en risiko (noget nogle investorer måske har glemt i løbet af vores lange løb), er det vigtigt at se på, om dine garanterede pensionsindkomststrømme, såsom social sikring eller en arbejdspladspension, vil give nok til at dække dine månedlige udgifter . Hvis der er en mangel, skal du muligvis finde en måde at lukke dette hul på, måske ved at arbejde nogle år længere, justere dit forbrug eller ved at købe en livrente.
Hvis du løser disse indkomstproblemer nu, behøver du sandsynligvis ikke bekymre dig så meget om markedstab i fremtiden.
I løbet af de sidste 12 år, mens markedet har været på rivende side, har det sandsynligvis været let at sige, at du er den slags investor, der er villig til at påtage sig risiko. Men med denne nedtur er det måske tid til at analysere, hvor meget risiko du virkelig er villig til at håndtere følelsesmæssigt, og hvor meget risiko du har råd til.
Der er et godt citat fra Mike Tyson:"Alle har en plan, indtil de får et slag i munden." Han talte selvfølgelig om boksning, men det gælder virkelig for enhver del af livet, uanset om rammen kommer fra et helbredsproblem, at miste dit job eller din virksomhed, eller hvad der sker med dine investeringer. Hypotetisk set er nogle af os helt sikkert blevet slået i munden af coronavirus. Hvis din plan slog dig fejl, fordi du var for aggressiv til din tidslinje, kan en analyse give dig en idé om, hvordan risikoen i din portefølje realistisk stemmer overens med dine mål.
Hvis du føler dig overvældet, så glem ikke, at der er hjælp derude, hvis du har brug for det. Hvis du er en gør-det-selv-er, er der ressourcer (som denne hjemmeside), der er fulde af information og tips. Hvis du allerede arbejder med en finansiel rådgiver - eller du er klar til at &mdash, kan du drage fordel af denne persons viden og erfaring. Uanset hvad, i stedet for at kaste håndklædet i ringen, hvorfor så ikke hjælpe dig selv ved at fokusere på, hvad du kan gøre for at komme dig over dette uventede slag?
Investeringsrådgivningstjenester, der kun tilbydes af behørigt registrerede personer gennem AE Wealth Management, LLC (AEWM). AEWM og Castle Wealth Group er ikke associerede virksomheder. 612165
Investering indebærer risiko, herunder det potentielle tab af hovedstol. Alle henvisninger til beskyttelsesydelser, sikkerhed, sikkerhed og livstidsindkomst refererer generelt til faste forsikringsprodukter, aldrig værdipapirer eller investeringsprodukter. Forsikrings- og annuitetsproduktgarantier understøttes af det udstedende forsikringsselskabs finansielle styrke og erstatningsevne. En Roth-konvertering er en skattepligtig begivenhed og kan have flere skattemæssige konsekvenser. Sørg for at rådføre dig med en kvalificeret skatterådgiver, før du træffer nogen beslutninger vedrørende din IRA. Optrædener på Kiplinger.com blev opnået gennem et betalt PR-program.
Kim Franke-Folstad bidrog til denne artikel.