Fordi en IRA er en individuel pensionskonto, bruger mange mennesker dem til langsigtede investeringer i køb-og-hold-stil. Dette giver mening, da IRA'er lader investorer drage fordel af skatteudskudt eller skattefri sammensætning og sandsynligvis ikke vil blive tilgået i nogen tid. Skattefordelene har dog en beslægtet fordel:Når du handler i en IRA, er der typisk ingen direkte skattemæssige konsekvenser, som der ville være på en mæglerkonto. Dette gør det muligt at tage en mere aktiv tilgang til at administrere en IRA-portefølje, end mange investorer er klar over.
En mere aktiv tilgang kan give dig mulighed for at justere aktivallokeringerne oftere, reagere tættere på markedsændringer, købe eller sælge individuelle investeringer mere frit eller forfølge potentielle muligheder, når du får øje på dem.
Selvfølgelig bør du omhyggeligt overveje risici og potentielle ulemper ved en mere aktiv tilgang, især med aktiver, som du kan stole på til pensionering. Afhængigt af dine handelsbeslutninger og hyppighed kan du nemt finde på at påtage dig mere risiko end med en mindre aktiv strategi. Dette er en af grundene til, at mange investorer reserverer deres mere aktive investering til ikke-pensionsporteføljer. Din tidshorisont er også en stor faktor, især hvis den er på den kortere side. Hvis du snart går på pension, har du muligvis ikke tid nok til at komme dig over handelsbeslutninger, der går dig imod.
Selvom IRA'er er underlagt adskillige regler og bestemmelser, der ikke gælder for mæglerkonti – f.eks. bidragsgrænser, berettigelseskrav og obligatoriske hævninger – har de én stor fordel, når det kommer til skat.
Fortjeneste fra kortsigtede handler (investeringer, der holdes mindre end et år) på en mæglerkonto vil typisk blive beskattet i det år, de opstår med samme sats som almindelig indkomst. Det skal du tage højde for, når du beslutter dig for, om og hvornår du vil sælge på en mæglerkonto. De skatter, du skylder på et rentabelt salg, kan forhindre dig i at sælge et værdipapir og købe et andet, som du foretrækker.
På den anden side medfører rentable handler i en IRA ikke kapitalgevinstskat, uanset om det er langsigtet eller kortsigtet. Investeringsindtægter foretaget i en traditionel IRA beskattes som almindelig indkomst, når de trækkes ud (typisk ved pensionering), mens kvalificerede udbetalinger af indtjening foretaget i en Roth IRA er skattefrie.
Fra et porteføljestyringsperspektiv betyder det, at du generelt kan købe og sælge værdipapirer i begge typer IRA uden at bekymre dig om de skattemæssige konsekvenser af transaktionerne. En vigtig undtagelse er offentligt handlede partnerskabsinvesteringer, der holdes i en IRA, hvor en investor kan pådrage sig urelaterede erhvervsskatteindkomstforpligtelser (UBTI). Alligevel er der i en IRA færre hindringer for at sælge investeringer, som du ikke længere ønsker, og købe andre, som du foretrækker, eller for at foretage hyppigere handler. Og selvfølgelig kan enhver gevinst, du potentielt opnår, vokse med skattefri sammensætning. (Husk også, at udbytte og renter optjent i en IRA nyder godt af de samme skattefordele som kapitalgevinster.)
Bemærk, at der er begrænsninger for den slags handler, du kan foretage i en IRA sammenlignet med en mæglerkonto. Vigtigst af alt kan du ikke bruge margen. Det betyder, at du ikke kan shortsælge aktier, og enhver optionsstrategi, der involverer såkaldte "nøgne" korte positioner, er også off limits. Desuden, hvis du lider betydelige tab på handler, kan en IRAs bidragsgrænser forhindre dig i at genopbygge din portefølje med flere kontanter. Og selvfølgelig gælder alle handelsrestriktioner pålagt af gensidige fonde stadig i en IRA.
Selvom begge typer IRA'er giver dig mulighed for at træffe handelsbeslutninger, der har andre skattemæssige konsekvenser, end de ville have på skattepligtige konti, er der vigtige forskelle mellem de to IRA-typer.
Som vi nævnte, i en traditionel IRA, udskydes skat på investeringsindtjening generelt, indtil du hæver pengene i pension, når de beskattes som almindelig indkomst. Dine berettigede bidrag er fradragsberettigede i det år, du indbetaler dem.
Med en Roth IRA yder du bidrag med penge efter skat (dvs. bidrag er ikke fradragsberettigede i skat), men indtjening beskattes slet ikke, så længe du følger hævningsreglerne. Dette er en fordel sammenlignet med andre former for konti, der også er finansieret med dollars efter skat (som en mæglerkonto), og det er derfor, nogle mennesker anser en Roth IRA for at være en særlig attraktiv mulighed.
Andre forskelle mellem de to typer IRA'er omfatter berettigelse og obligatoriske tilbagetrækningskrav, og det er vigtigt at afveje alle disse faktorer.
At tage en mere aktiv tilgang til at administrere en IRA-portefølje og foretage handler på kontoen er ikke for alle. Investorer skal passe på ikke at påtage sig mere risiko, end de har til hensigt, eller mere end det er passende for deres strategi, mål og investeringstidshorisont. Men en IRA fjerner en stor hindring for mere aktiv investering, samtidig med at den tilbyder vækstpotentiale uden træk fra årlige kapitalgevinstskatter.
Invester i fremtiden med pensionskonti fra E*TRADE Securities.
Få mere at vide om vores pensionskonti arrow_forward
Besvar et par spørgsmål for at se, om du er på vej til at nå dine pensionsmål.
Få flere oplysninger arrow_forward
Udnyt professionel pengestyring med Managed Portfolios. Vi hjælper dig med at opbygge en tilpasset portefølje for at hjælpe dig med at nå dine mål og derefter administrere den for at holde dig på sporet.
Få flere oplysninger arrow_forward