Hvis du leder efter overbevisende investeringsmuligheder, så overvej et ofte overset område af markedet:industrielle aktier.
Industriindustrien har ofte skabt overskrifter, fordi dens komponenter er blevet presset af toldsalver mellem USA og Kina. Men på trods af dette er den industrielle sektor i Standard &Poor's 500-aktieindekset, med et afkast på 12,6 %, den tredjebedst ydende sektor på markedet bag teknologi og fast ejendom. Og overskudsvækst kan få industriaktier til at fortsætte med at klare sig bedre end det bredere marked.
"Vi lever i en verden, hvor væksten er aftagende," sagde John Davi, investeringschef hos Astoria Portfolio Advisors, til CNBC tilbage i marts. "S&P 500-indtjening deaccelererer, så hvis du kan få aktier, der har en vækst over gennemsnittet til S&P, så er det virkelig attraktivt." Og selvom konsensusestimater er blevet nedskaleret siden da, viser FactSets indtjeningsindsigt stadig, at industrivirksomheder forventes at vokse overskuddet med 5,2 % i dette kalenderår – bedre end de 3,2 %, der blev forventet for S&P 500.
Sektoren står stadig over for overskriftsrisiko, så du vil kun købe det bedste af det bedste. For at hjælpe med det har vi udpeget 10 af Streets bedst vurderede industrier ved at bruge TipRanks' Stock Screener til kun at scanne efter virksomheder i industrisektoren med en "Stærk Køb"-analytikerkonsensus. Resultatet:Denne gruppe på 10 industriaktier at købe.
RBC Capital-analytiker Deane Dray gentog sin "Outperform"-vurdering (svarende til "Køb") på HON-aktier efter at have deltaget i selskabets analytikermøde i 2019. Dray skriver, at begivenheden understregede "ideen om, at Honeywells transformation til en 'Software-Industrial' i vid udstrækning kunne foregå organisk, snarere end via en eller anden episk opkøb."
"Vi kom væk særligt imponerede over alle kommentarer og udstillinger fra den tilsluttede virksomhed og alt det digitale," skrev Dray til investorerne. "Vi fortsætter med at kunne lide virksomhedens stærke balance og risikofrie pensionsordning på dette tidspunkt i cyklussen. Vi kan også godt lide udsigterne til en eventuel yderligere positiv omvurdering.”
Credit Suisse-analytiker John Walsh hævede sit kursmål på aktien i sidste måned fra $170 pr. aktie til $185, med henvisning til "stærk" organisk salgsvækst på 8% og bred styrke på tværs af flere forretningssegmenter. Se, hvad andre topanalytikere har at sige om HON på TipRanks.
USA-baserede globale rumfarts- og forsvarsvirksomhed Lockheed Martin (LMT, $344,56) nyder betydelig Wall Street-støtte lige nu. Fem af de seks analytikere, der har ringet til LMT i den seneste måned, er kommet ud på "Køb"-siden.
I en nylig rapport fremhæver Cowen &Co.-analytiker Cai Rumohr – som modtager fem stjerner fra TipRanks på grund af sin nøjagtighed – Lockheed for ros og skriver, at "LMT forbliver vores bedste forsvarsvalg med storkapital."
Tilskyndelse til denne bullish analyse var virksomhedens "blowout" finansielle resultater for første kvartal. Lockheed rapporterede et firedobbelt slag:Salg, driftsmargin, pengestrøm og bogføring kom alle forud for estimater. Indtjening på $5,99 pr. aktie overgik nemt Wall Street-forventningerne til $4,32.
Ser fremad, skriver Rumohr, "Øget 2019-guide ser stadig ud til at have opadrettede; og vi ser yderligere gevinster i 2020-21." Faktisk er ordrer modtaget for andet kvartal allerede samlet på 15,4 milliarder dollars - 7% større end forventet salg. “Ydermere har Lockheed flere nye udenlandske potentialer (Marokko F-16, India Blackhawk), der kunne bookes i H2; og den konkurrerer med Raytheon om LTAMDS. Dette er efterfølgeren til Patriot-radaren, og en beslutning om den potentielt multi-milliard-dollar kontrakt forventes i oktober."
Som følge heraf mener Rumohr, at det er muligt, at efterslæbet, som LMT sagde kunne være lavere end 2018, ender højere for året. Hvad siger andre finansielle eksperter om denne store rumfarts- og forsvarsmateriel? Find ud af det på TipRanks.
AME-aktierne har opbygget et dampskud, en stigning på 21% år til dato. Og det er en af de bedst vurderede industriaktier på Wall Street lige nu og har fået otte "Køb"-vurderinger i overensstemmelse med hinanden i løbet af de seneste tre måneder.
Ameteks M&A-sans og ledelsesomdømme er med til at gøre det til en af de bedste industrielle virksomheder i sektoren, skriver RBC Capitals Dray. "(Ametek) rangerer blandt de højeste kvalitet Multi-Industry Primes i vores rammeanalyse af tre- og 10-årige driftsresultater ... Vi tror, at AME ville opnå en præmievurdering, selv i fravær af værdiskabende aftaler."
Oppenheimers Christopher Glynn leverer et lignende budskab. Glynn bemærker, at Kevin Coleman, VP for investor relations, "fremhævede AME's rekord med konsekvente aktionærafkast via sin meget succesrige vækstmodel, med fortsat fokus på lederskab i nichemarkeder."
"Vi forventer en positiv investorstemning for Ametek," skriver Glynn og citerer en stærk fri pengestrømsposition, såvel som "stærk efterslæb for at garantere udsigterne, med opmærksomheden fokuseret på solide ordretrends." Se, hvorfor andre topanalytikere også er positive på Ametek.
"Med den amerikanske økonomi i sit niende år med ekspansion, og Fed starter sin stramningscyklus, forventer vi, at industrielle investorer vil bevæge sig op ad kvalitetskurven mod mere defensive navne, der har 'sikker tilflugtssted'-appel og bæredygtige langsigtede megatrendkatalysatorer, ” RBC Capitals Deane Dray skriver om udsigterne for industriaktier.
Det er gode nyheder forXylem (XYL, $75,67), som opererer i mere end 150 lande og er det største rene spil på vandteknologi. Virksomheden sigter mod at skabe smarte teknologiløsninger for at "imødekomme verdens vand-, spildevands- og energibehov", hvilket gør det til en fantastisk sikker havn i mange Wall Street-professionelles øjne.
Selskabet ramte en anstødssten i sin seneste indtjeningsrapport. Overskuddet i første kvartal gik glip af forventningerne, og Xylem reducerede endda sin 2019-guidance. Dray gav ukarakteristiske fejl skylden for det "sjældne udførelsesfejl", inklusive forsinkelser i et stort analyseprojekt. Men ledelsen siger, at disse problemer er blevet løst, og Dray siger, at det er tilbage på fuld damp.
"Vores opfattelse er, at ingen af disse to skuffelser afsporer den langsigtede bull-sag," skrev han i sidste måned og gentog XYL ved "Outperform" med et prismål på $84. De fleste af hans kohorter er enige, hvor syv ud af otte dækkende analytikere har givet aktien en "Køb"-rating i løbet af de seneste tre måneder. For yderligere indsigt i Xylem-aktier, tjek dens analytikerside på TipRanks.
Industriaktie ITT Inc. (ITT, $58,04) oplever et operationelt momentum overalt lige nu. Med 10.000 ansatte på verdensplan producerer virksomheden specialkomponenter til luft-, transport-, energi- og industrimarkederne. Aktierne er steget omkring 20 % år-til-dato, delvist takket være virksomhedens seneste kvartalsrapport, som inkluderede dets syvende kvartal i træk med "solid år-til-år segmentets (driftsindkomst) marginudvidelse."
Oppenheimers Bryan Blair var for nylig vært for CFO Tom Scalera ved firmaets industrielle vækstkonference. Diskussionen styrkede hans tillid til "vores aktiegevinst + eksekveringsafhandling og bæredygtigheden af ITTs (tocifrede) EPS-vækst på mellemlang sigt."
Efter konferencen gentog Blair sin "Outperform"-vurdering med et prismål på $70. Han citerer "positiv vækst ... en krigskiste af selvhjælpsmuligheder på tværs af platforme og betydeligt tørt pulver (til yderligere opkøb)." Se, hvordan aktiens "Stærke køb"-konsensus er fordelt på TipRanks her.
Diversificeret produktionsvirksomhed Ingersroll-Rand (IR, $120,76) producerer alt fra luftmotorer til løftemaskiner i sine 51 fabrikker verden over. Og Wall Street er overbevist om, at industriaktien kan forbedre sig i forhold til sine 32 % år-til-dato gevinster.
Senest gentog den femstjernede Cowen &Co.-analytiker Gautam Khanna sin "Outperform"-vurdering på aktien med et kursmål på $131. Analytikeren gik væk fra et nyligt møde med ledelsen, som gav et optimistisk billede af efterspørgselsmiljøet og Ingersolls positionering - med sin bullish tese bekræftet.
IR fusionerer sin industrielle forretning med Gardner Denver og deler denne fusionerede forretning på 15 milliarder dollars fra sin klimaforretning. "Vi fortsætter med at favorisere IR i betragtning af dets (summen af delene) upside, og det var tydeligt, at ledelsen er godt på vej i sin planlægning for at begrænse de dis-synergier, der vil følge af den industrielle adskillelse," skriver Khanna som svar.
BMO Capital-analytiker Joel Tiss, som også vurderer IR til "Outperform", hævede sit kursmål fra $112 til $140 i maj. Han skriver:"Ingersoll Rand-aktier fortsætter med at klare sig bedre end de fleste andre industrivirksomheder, da investorerne tydeligt ser de værdiskabende strategier, som ledelsen har implementeret i nogen tid, og er begejstrede for Ingersolls annoncerede transaktion for at adskille sine klimarelaterede forretninger." Se, hvad andre topanalytikere har at sige om IR på TipRanks.
Wall Street ser ROP som den bedste i klassen blandt lignende industriaktier, og indtil videre i 2019 har den fået sit ry. Virksomheden leverede et indtjeningsbeat af høj kvalitet i første kvartal, og aktierne er steget frem med 30 %.
"De sædvanlige feel-goods af solid organisk vækst, høje trin og sund FCF-konvertering blev alle fremvist," skrev RBC Capitals Dray i maj efter selskabets indtjeningsrapport i april. Han fremhævede det nylige opkøb af softwarefirmaet Foundry for visuelle effekter for særlig ros og skrev:"Den nylige Foundry-aftale - den første af den nye administrerende direktør ved roret - ser Oscar-værdig ud."
Balancen er allerede genindlæst for flere M&A også. Roper signalerede, at det straks kan sprøjte over 1,5 milliarder dollars ud, hvis den rigtige mulighed byder sig. "Vi mener, at markedet er fyldt med potentiel software og netværksbaserede mål, og ledelsen vil forblive disciplineret i at finde niche, undervurderede ædelstene for at levere aktionærafkast," skriver Dray.
Analytikerens Street-high-prismål på $377 placerer Roper til en præmie på 35% til sine jævnaldrende baseret på 2020-estimater. Hvad siger andre finansielle eksperter om denne Florida-baserede industrigigant? Find ud af det på TipRanks.
Small-cap Kornit Digital (KRNT, $26,31) er ved at skabe et navn for sig selv ved at producere højhastighedsprintere og pigmenteret blæk til tekstiler såsom tøj, gardiner og sengebetræk. Denne "Stærke Køb"-aktie har haft et eksplosivt år-til-dato-rally på 41 %, hvilket forlænger et tre-årigt rally på 167 %.
Hvad ligger bag succesen? Kornits omsætning steg med 65 % mellem 2015 og 2018, og det fortsatte sin ekspansion med 22,6 % år-til-år salgsvækst i sit seneste kvartal, takket være dets hidtil stærkeste kvartalsvise indtægter fra systemsalg. Virksomheden er fortsat på vej til at nå sit mål om en kørselshastighed på 500 millioner USD (run rate er en årlig beregning af en kortere periode, f.eks. kvartalsvis eller månedlig) inden 2023.
Kornit's blev sat i søgelyset i 2016, da det begyndte at sælge Avalanche 1000-printere til Amazon, og det buzz voksede, da Amazon fik en option på at investere i virksomheden i 2017. Den femårige option har en potentiel værdi på 38 millioner dollars. Kornit afslørede også for nylig ambitiøse planer om at sprøjte 17,4 millioner dollars på en ny fabrik i 2020.
Wall Street mener, at der stadig er mere opad forude. For eksempel gentog Needhams James Ricchiuti sin "Køb"-vurdering, mens han hævede sit KRNT-kursmål fra $30 til $32 efter resultaterne for første kvartal. Han øgede også sine estimater for andet kvartals indtægter fra $46 millioner til $46,3 millioner. Se, hvorfor andre topanalytikere også er positive på Kornit.
Selskabet rapporterede et skuffende foreløbigt resultat for første kvartal i maj, der inkluderede et nedskæring i selskabets fulde guidance. Selvom TPIC allerede advarede om potentielle problemer tilbage i marts, blev investorerne stadig overrumplet og sendte aktierne 16 % lavere på en enkelt dag. Iøjnefaldende var strejker på en ny fabrik i Matamaros, Mexico, der resulterede i en anslået skadeserstatning på 25 millioner dollars. Virksomheden forventer også, at kun 60 % af knivsættene fra Matamoros vil blive leveret i år.
TPIC planlægger stadig at nå sine langsigtede mål, men Matamoros forventes at vende tilbage til fuld kapacitet næste år. Virksomheden forventer at fordoble omsætningen til mere end $2 milliarder i 2021 og erobre 20% til 25% af det globale vindmarked.
JMP Securities' Joseph Osha opgraderede TPIC fra "Market Perform" (svarende til "Hold") til "Outperform" den 1. marts. Han sænkede sit kursmål fra $41 til $35 i maj, men han gentog stadig sin "Køb"-rating. "TPIC's konkurrencemæssige positionering og solide udførelse forbliver ubestridte, men vi mener, at risikoforventningerne muligvis skal justeres lidt, efterhånden som virksomheden klarer sig gennem sine arbejdsmæssige udfordringer," forklarede analytikeren.
For yderligere indsigt i TPIC-aktier, tjek dens analytikerside på TipRanks her.
Sidst men ikke mindst er Alabama-baserede small-cap industriaktier Construction Partners (VEJ, $13,19). Som tickeren antyder, er ROAD specialiseret i at bygge veje og klargøre grunde til nybyggeri. Heldigvis for byggepartnere skaber gunstig medvind i industrien – herunder forringet amerikansk transportinfrastruktur og øgede offentlige og private udgifter – stærke vækstmuligheder.
Raymond James-analytiker Joshua Wilson fremhævede ROAD som sin foretrukne aktie inden for byggematerialer tilbage i slutningen af marts. Analytikeren hævede sit kursmål marginalt fra $14 til $15 (14% opsidepotentiale) og hævede operationelle estimater. Han nævnte to opkøb:en terminal for flydende asfalt og en asfaltproduktions- og brolægningsvirksomhed, begge i Florida, for 19 millioner dollars.
M&A-muligheder er fortsat en kilde til mulig opside, skriver Wilson. Og en ny gasafgift i Alabama "forventes at generere cirka 320 millioner dollars i yderligere årlig finansiering til investeringer i Alabamas veje og broer, når den er fuldt implementeret," sagde Construction Partners i en meddelelse fra marts. Det kan resultere i yderligere muligheder for virksomheden.
Aktierne er allerede steget 50% år-til-dato, delvist takket være dens seneste indtjening, der inkluderede et 38,3% hop i omsætning fra år til år, til $164,3 millioner. To andre dækningsanalytikere hævede deres kursmål på ROAD efter meddelelsen. Se, hvordan dette prismål opdeles på TipRanks her.
Harriet Lefton er indholdschef hos TipRanks, et omfattende investeringsværktøj, der sporer mere end 5.000 Wall Street-analytikere såvel som hedgefonde og insidere. Du kan finde mere af deres aktieindsigt her.