Her er, hvordan investorer hurtigt kan få øje på undervurderede aktier ved hjælp af Morningstars kvantitative aktievurderinger. Et kig på funktionerne i værktøjet. Ifølge Morningstar er disse vurderinger baseret på en maskinlæringsbaseret fremadrettet statistisk model med fire parametre:Moat, Valuation, Uncertainty og Financial Health. En ikke-teknisk version af vurderingsmetoden er også tilgængelig.
Dette er et forhold mellem den estimerede dagsværdi med tilbagediskonterede pengestrømme (DCF) og dens aktuelle markedspris. Bedømmelsen er udtrykt som Overvurderet, Fair Valued og Undervurderet. De, der er interesseret i at udforske denne metode, kan bruge dette værktøj Automated Stock Analyzer med diskonteret pengestrømsvurdering. Det største problem med enhver værdiansættelsesmetode er analytikerinput. Disse er afgørende for resultatet og er baseret på en kvalitativ opfattelse af risiko og afkast i en bestemt branche. Så det vil være vilkårligt. Morningstars tilgang er forklaret i appendiks B i dette MorningStar Methodology Paper
En voldgrav er en skyttegrav, der omgiver et slot for at forhindre angreb. Bredere voldgraven, sikrere slottet. Warren Buffett brugte dette udtryk til at identificere den konkurrence, en bestemt virksomhed har i en sektor. En voldgrav er et mål for bæredygtig konkurrencefordel. Ifølge Morningstar,
De faktorer, der bruges til at nå frem til Moat-scoren, er beskrevet i appendiks C i det ovennævnte dokument. MorningStar hævder, at kun 10 % af alle analyserede aktier får en rating med bred vallgrav.
Dette er et mål for økonomisk nød eller hvor godt en virksomhed vil opfylde sine finansielle forpligtelser og er udtrykt som svag, moderat og stærk.
Dette tager højde for fremtidige mulige udfald af selskabets aktiekurs. Det er muligt for det at svinge vildt på grund af dets foreslåede aktiviteter, og hvordan vil de blive modtaget? Eller vil den være stabil, da den er en veletableret spiller? Bedømmelsen er udtrykt som Lav, Medium, Høj, Meget høj og Ekstrem. En lav rating indebærer et mere stabilt afkast (muligvis lavt), og højere rating indebærer højere risiko-belønning og kræver en større sikkerhedsmargin ved værdiansættelse.
Denne korte video opsummerer, hvordan ovenstående parametre bruges til at vurdere en aktie af MorningStar
Dette er et skærmbillede.
Efter en indledende shortlist anbefales en dybere analyse med indtjening power box-værktøjet og yderligere kontroller som nævnt i denne Wikipedia-artikel.