"UTMA" oversættes til loven om ensartede overførsler til mindreårige, som først blev oprettet i 1986 for at give voksne mulighed for at give økonomiske gaver til mindreårige, mens de stadig bevarer kontrollen over midlerne. Mindreårige kan ikke lovligt administrere deres egne investeringer, og UTMA-konti giver voksne mulighed for at holde og administrere aktiverne for dem, underlagt nogle regler.
UTMA-konti er underlagt statslovgivningen, og ikke alle stater anerkender dem. Nogle stater sørger i stedet for Uniform Gifts to Minors Act eller UGMA-konti, som er marginalt anderledes.
Antag, at du bidrager med $25.000 til en UTMA-konto på dit barns vegne. Du kan bidrage så meget du vil til en UTMA-konto. Der er ingen lovbestemte grænser. Du kan eller måske ikke navngive dig selv som kontoforvalter – den voksne, der investerer og forvalter disse penge på vegne af barnet.
Depotbanken kan investere i aktier, obligationer og investeringsforeninger, men de kan ikke købe med margin eller påtage sig aktieoptioner, fordi disse sidstnævnte investeringer er mere risikable. Og det er trods alt en andens penge, som depotselskabet forvalter.
Du kan ikke få de 25.000 $ tilbage, hvis du har en forandring i hjertet. Bidrag til UTMA-konti er uigenkaldelige gaver. Dit barn ejer lovligt disse penge, så snart overførslen er foretaget. De kan bare ikke administrere midlerne.
En forælder kan hæve penge fra en UTMA-konto, forudsat at de er depot for kontoen, men forældremyndigheden kan kun bruge de tilbagetrukne midler på den mindreåriges vegne og til deres fordel. Det betyder ikke, at du dykker ned i midlerne til skoletøj, ugentlige tillæg eller andet, som forældre forventes at sørge for deres børn. Hævede midler kan kun bruges på "ekstraudstyr", såsom en bil, der kan få dem i skole eller på arbejde eller en computer, der er nødvendig for studier.
Børn bliver lovligt voksne i alderen 18 eller 21 år, afhængigt af statens lovgivning. Dette er det magiske tal, når depotmanden for en UTMA-konto skal træde til side. I intet tilfælde er det nogensinde senere end 21 år, og dette er kun under særlige omstændigheder i nogle stater, der giver mulighed for, at midlerne kan opbevares i et par år mere efter 18 år.
Fuld kontrol over midlerne overføres til den unge voksne på dette tidspunkt, og de kan gøre absolut hvad de vil med pengene og aktiver. Donorer til kontoen må ikke stille betingelser for, hvad midlerne kan bruges til, når modtageren bliver myndig.
Midlerne på den UTMA-konto har formentlig vokset pænt i et stykke tid, og du kan være sikker på, at IRS i sidste ende vil have sin del af den vækst. Der skal betales indkomstskat af kontoens indtjening.
Indkomsten ville være skattepligtig til barnet eller modtageren af kontoen, selvom de første $1.100 er skattefri fra 2020, i hvert fald indtil de fylder 18 år. De næste $1.100 beskattes med "kiddie tax"-satsen, som starter fra 19 til 24 år, hvis modtageren er en fuldtidsstuderende. Ud over disse stigninger beskattes gevinster efter forældrenes formentlig højere skattesatser, forudsat at modtageren stadig er mindreårig på det tidspunkt, hvor hævningen foretages.
Denne regel gælder op til 24 år, medmindre barnet betaler for mere end halvdelen af deres egen forsørgelse fra egen arbejdsindkomst – ikke investeringsindkomst eller provenuet fra kontoen.
Forældre har også mulighed for at indberette hævningerne på deres egne selvangivelser, så de ikke skal indsende en selvangivelse på deres barns vegne, men barnets samlede investeringsindkomst for året kan ikke have været mere end 11.000 USD i 2020 .