Inden for ejendomsplanlægning kan oprettelse af en genkaldelig fond være en effektiv måde at hjælpe din familie med at undgå skifte, når du går bort. Når du sætter aktiver, der får værdi, i en tilbagekaldelig levende trust, kan disse aktiver være underlagt kapitalgevinstskat, når de likvideres.
Når man stifter en tilbagekaldelig levende trust, gør mange mennesker det med den hensigt at spare penge på skat. I virkeligheden sparer du ikke penge ved at bruge en tilbagekaldelig levende trust, når det kommer til at betale indkomstskat eller kapitalgevinstskat. Hvis du f.eks. sætter aktier i en tilbagekaldelig fond og derefter sælger dem med fortjeneste, skal der stadig betales kapitalgevinstskat på værdien af gevinsten.
Mange mennesker, der opretter en tilbagekaldelig levende tillid, placerer deres hjem i tilliden. Ved at gøre dette opgiver du ikke din ret til at kræve skattefritagelse, når du sælger dit hus. Når du sælger din primære bolig, kan du fra og med 2011 ekskludere op til 250.000 USD som enkeltperson eller 500.000 USD som par, hvis du har boet i dit hus i mere end to år, fra 2011. Selvom boligen er i fonden, er det stadig din primære bopæl, og du kan stadig tage fritagelsen.
Hvis du går bort, og modtageren af din trust arver aktiverne, kan han muligvis undgå at betale kapitalgevinstskat af aktiverne. Når du arver aktiver, der er steget i værdi, springer omkostningsgrundlaget for disse aktiver op til værdien på datoen for ejerens død. Det betyder, at hvis aktiverne i trusten sælges umiddelbart efter, at de er arvet, skal modtageren muligvis ikke betale kapitalgevinstskat.
Hvis trusten er oprettet, så den udbetaler en almindelig indkomst til en modtager, skal modtageren muligvis betale kapitalgevinstskat eller indkomstskat af denne indkomst, mens du stadig er i live. For eksempel, hvis trusten er designet til at sælge nogle aktier i aktier hvert år og give en betaling til modtageren af trusten, skal modtageren derefter betale skat af disse penge, som de modtages, hvis trusten ikke betaler skatterne først.