Internal Revenue Service-regler styrer individuelle pensionskonti , som tilbyder skattelettelser til dem, der benytter sig af dem. Med en traditionel IRA er bidrag op til den årlige grænse fradragsberettiget, og der er ingen skat på kontoens indtjening, da din pensionsopsparing akkumuleres. IRS vil straffe tidlige udbetalinger taget før 59-1/2-alderen, og vil opkræve skat af indtjening, hver gang du hæver penge. Under nogle forhold, herunder permanent og total invaliditet, er disse tidlige tilbagetrækninger straffri.
IRS giver afkald på straffen på 10 procent tidlig tilbagetrækning fra en IRA-konto, hvis kontoejeren kan vise permanent, total invaliditet. IRS-definitionen af denne tilstand stemmer temmelig tæt overens med Social Security Administrations definition. , som sætter betingelser for Social Security-invaliditetsforsikringsprogrammet. I henhold til IRS-statutten er en person deaktiveret, hvis han ikke er i stand til at deltage i væsentlig lønnet aktivitet på grund af en fysisk eller mental funktionsnedsættelse, som forventes at resultere i døden eller at være af lang varighed.
IRS kræver bevis for et handicap. Generelt betyder det, at du viser en udtalelse fra mindst én læge, der indikerer, at du ikke er i stand til at arbejde, samt eventuelle relevante testresultater og sygehistorie. At vise godkendelse af invaliditet fra Social Security - eller en dom om permanent, total invaliditetsstatus fra en statslig arbejdstagers erstatningskrav - vil understøtte sagen. Hvis IRS afviser din påstand om handicap, har du ret til at appellere ved at indgive en skriftlig protest og anmode om en konference.
Hvis du er handicappet, kan du anmode om en tidlig hævning direkte fra kontoforvalteren. Denne person eller virksomhed vil rapportere tilbagetrækningen til IRS på formular 1099-R. Du skal erklære invaliditet som begrundelse for en afkald på 10 procents straf af IRS. Account manageren vil kræve dokumentation for dit handicap, som er betinget af godkendelse fra IRS. Normalt alle distributioner fra traditionelle IRA'er er også underlagt tilbageholdelse af føderal skat på 10 procent, samt statslig tilbageholdelse af skat, hvis din stat opkræver indkomstskat på pensionskonti. Selvom straffen kan frafaldes, skal der med en traditionel IRA stadig betales indkomstskat ved udlodninger.
IRS-reglerne tillader også bødefrie hævninger, hvis du har ikke-refunderede lægeudgifter der udgør mere end 10 procent af din justerede bruttoindkomst, hvis du er under 65 år, eller mere end 7,5 procent af din justerede bruttoindkomst, hvis du er 65 år eller ældre. Hvis du har en Roth IRA, som ikke har fradragsberettigede bidrag, er der ingen straf for tidlig tilbagetrækning under alle omstændigheder, hvis du har haft kontoen åben i mindst fem år, og der er ingen indkomstskat på udlodninger af oprindelige bidrag eller konverteringer til kontoen. Hvis kontoen har været åben i mindst fem år, og du er nået 59-1/2 år, er der ingen indkomstskat på Roth-bidrag, konverteringer eller indtjening.