Hvis du har tænkt dig at refinansiere dine studielån, men ikke er nået til det, kan det nu være et godt tidspunkt at begynde at shoppe rundt efter priser. Private långivere fastsætter renter ved hjælp af benchmarks, såsom London Interbank Offered Rate (LIBOR) og Secured Overnight Financing Rate (SOFR). Priserne har været lave siden foråret 2020 – men det varer måske ikke for evigt.

Federal Reserve forventer to renteforhøjelser inden udgangen af ​​2023 på grund af en forventet stigning i inflationen. Da benchmarkrenterne har en tendens til at bevæge sig sammen, betyder det, at en stigning i LIBOR- og SOFR-renterne også kan være i horisonten.

Selvom priserne stadig er lave, skader det måske ikke at sammenligne lånetilbud for at se, hvor meget du kan spare ved at refinansiere dine studielån. Læs videre for at lære mere om, hvordan refinansiering af studielån fungerer såvel som dets fordele og ulemper.

Hvordan fungerer refinansiering af studielån?

Refinansiering af studielån er processen med at optage et nyt lån med bedre vilkår og bruge det til at betale dine eksisterende private eller føderale studielån. Hvis du f.eks. betaler en høj rente på studielån, kan refinansiering give lavere månedlige betalinger og langsigtede besparelser på renteudgifter.

Om du skal refinansiere føderale lån er noget, du skal overveje nøje, selvom du er i stand til at få en lavere rente. Refinansiering gør dem til private lån, der ikke kvalificerer sig til de samme frynsegoder, såsom tilgivelse af studielån, overbærenhed og indkomstdrevne tilbagebetalingsprogrammer.

Plus, de fleste føderale studielån kvalificerer i øjeblikket til en pause i betalinger og renter indtil mindst 30. september takket være CARES Act og efterfølgende forlængelser.

Hvis du vil beholde dine føderale lånefrynsegoder, men kombinere flere lån til én betaling, kunne et føderalt direkte konsolideringslån gennem Department of Education være et bedre alternativ. Denne mulighed giver måske ikke så stor rentebesparelse, da renten på det nye lån vil være gennemsnitsrenten for de lån, du konsoliderer. Men det er en måde at forenkle betalingen uden at miste offentlige frynsegoder.

Sådan ansøger du om refinansiering af privat studielån

Hvis du overvejer at refinansiere, skal du vide, at din kreditscore er en vigtig faktor, som private långivere overvejer for at afgøre, om du er kvalificeret og til hvilken rente. Jo højere din kreditscore, jo bedre rente kan du potentielt opnå, hvilket kan føre til større samlet besparelse.

Hvis din kreditscore er mindre end perfekt, kan ansøgning med en cosigner hjælpe dig med at sikre en bedre pris. Din cosigner behøver måske heller ikke at blive ved med lånet for evigt. Nogle långivere tilbyder frigivelse af cosigner, hvis du foretager et vist antal betalinger og opfylder andre kreditkriterier.

De fleste private långivere har en nem online ansøgningsproces. Du kan endda være i stand til at prækvalificere på forhånd for at tjekke priser uden en hård forespørgsel, der kan skade dine kreditscore. Så kan du udfylde den fulde ansøgning, hvis du synes om et af tilbuddene. Når den er godkendt, udbetales der midler til at betale dine gamle lån tilbage, og du begynder at betale til den nye långiver.

Hvad er fordele og ulemper ved at refinansiere dine studielån?

Som ethvert økonomisk træk er der fordele og ulemper ved at refinansiere dine studielån. Her er fordele og ulemper:

Fordele

• Refinansiering kan sænke din rente og månedlige betaling.
• Der er normalt ingen gebyrer for ansøgning, start eller forudbetaling.
• Nogle private långivere tilbyder låntagerfordele, såsom overbærenhed, hvis du står over for økonomiske vanskeligheder eller betalingsudsættelse, hvis du beslutter dig for at gå tilbage til skolen.

Idele

• Du har sandsynligvis brug for en høj kreditvurdering for at kvalificere dig til en sats, der gør refinansiering umagen værd.
• Refinansiering af føderale studielån vil gøre dig ude af stand til at modtage generøse føderale lånefordele såsom indkomstdrevet tilbagebetaling og henstandsperioder.
• Hvis regeringen beslutter at eftergive studiegæld, er private lån muligvis ikke berettigede.

Hvornår bør du overveje at refinansiere dine lån?

Hvis du overvejer at refinansiere dine studielån, er her nogle tilfælde, hvor refinansiering af studielån kunne give mening:

• Du har et stabilt job og en stabil indkomst.
• Du ønsker en kortere låneperiode og har råd til at betale dine lån tilbage før tid.
• Du har en høj kreditscore (eller du har adgang til en villig cosigner med en høj score).
• Du overvejer ikke at arbejde som lærer eller i et offentligt serviceerhverv, der kan kvalificere dig til eftergivelse af offentlige lån.

Hvis ovenstående scenarier gælder for dig, kan refinansiering hjælpe dig med at spare penge. Lad os sige, at du har en studielånssaldo på $20.000, du har fire år tilbage af løbetiden, den gennemsnitlige rente er 8,5%, og du betaler $500. Refinansiering til en rente på 4 % kan potentielt spare dig 2.324,11 USD i samlet rente.

Hvor meget du vil spare på at refinansiere afhænger af den rente og låneperiode, du vælger. Hvis du ikke kan kvalificere dig til en bedre rente, vil refinansiering sandsynligvis ikke give mening, og det kan være risikabelt, hvis din indkomst ikke er stabil, da du ikke længere vil have offentlige frynsegoder at falde tilbage på.

Har du brug for en god kreditscore for at refinansiere dine studielån?

God kredit eller bedre er generelt nødvendigt for at kvalificere sig til refinansiering af studielån. Det skyldes, at en høj kreditscore viser långivere, at du er en lavrisikolåntager, og lavrisikolåntagere er typisk berettiget til godkendelser, der kommer med bedre renter.

Når det er sagt, betyder det ikke automatisk, at du har en mindre end perfekt kredit, at du ikke kan refinansiere dine studielån. Du kan muligvis kvalificere dig med en cosigner. Hvis du ikke har en medunderskriver, der accepterer at gøre dig den tjeneste, kan du tage skridt til at forbedre din kredit, før du ansøger.

Det første skridt mod at øge dine kreditscore er at tjekke din kredit og se, hvor du står. Dette vil hjælpe dig med at finde ud af, hvor du skal forbedre dig, og give dig vejledning om, hvor du skal starte. Experian tilbyder en FICO ^® Score ^☉ gratis, der inkluderer en opdeling af faktorer, der påvirker din kredit. Med disse oplysninger kan du komme med en plan for forbedring af score.

Når du er klar til at refinansiere studielån, skal du sørge for at shoppe rundt og sammenligne tilbud med flere långivere, da det vil hjælpe dig med at finde de bedst mulige priser og vilkår.