At vælge de bedste futures er et af de kritiske aspekter, når det kommer til dagshandel. Afhængigt af dagen og værdien vil en futureskontrakt have et andet krav til dagshandelsmargin, hvilket i bund og grund betyder, at du skal have forskellige beløb på din handelskonto for at udføre en transaktion.
I denne artikel vil vi se, hvordan du får en idé om de bedste futures at handle med.
Lad os først se på, hvordan futures defineres. Disse er intet, men en finansiel kontrakt, som forpligter køb eller salg af et aktiv på en forudbestemt fremtidig dato og en forudbestemt pris.
Man skal forstå, at forskellige futureskontrakter har forskellige niveauer af risici og belønninger, ligesom andre investeringer, uanset om de er aktier eller obligationer. Når markedet for en bestemt vare forbliver ustabilt, kan det påvirke ændringerne i priserne. Nogle gange kan disse have lav likviditet, fordi der kan være mindre efterspørgsel efter det underliggende aktiv.
Her er et par ting, man bør være opmærksom på, når man vælger de bedste futures at handle.
Den rigtige handelsplatform: Allerede før du går i gang med at finde den bedste, skal du vælge den rigtige futures-handelsplatform. Der er nogle nøglefaktorer, du skal overveje, før du nulstiller ned på en handelsplatform. Til at begynde med skulle det muliggøre hurtig og effektiv handel. Gebyrstrukturen bør være klar og gennemsigtig, og provisionerne bør være rimelige. Platformen skal have adgang til forskellige udvekslinger, have en nem grænseflade og en avanceret teknologisk platform. Derudover bør den have funktioner, der hjælper dig med at forstå store mængder handelsdata på en hurtig og effektiv måde, have værktøjer, der hjælper dig med at analysere dataene og også levere de seneste nyheder. At vælge den rigtige platform kan gøre forskellen, når det kommer til, om du vil tjene penge eller tabe penge, når du handler med futures.
Marginkrav: Der er en sum penge, du skal indbetale, før du kan købe en futureskontraktposition til dagshandel eller andet. Mængden af kapital, du vil kræve til dagshandel, vil variere afhængigt af den type futureskontrakt, du handler. Featurekontrakter har forskellige marginkrav til dagshandel. En ting at huske er, at krav til dagshandelsmargin er lavere end overnight marginer, men for dette skal en erhvervsdrivende lukke sin position, før hver session slutter. Jo lavere marginer, jo bedre er det, især hvis du har en lille konto. En større konto og større marginer giver dig dog mere fleksibilitet. Så at vælge de bedste funktioner har meget at gøre med de krav til marginpenge, du kan opfylde. Pengekrav med lav margin giver dig mere valuta for pengene. En anden faktor, der bør spille en nøglerolle i valget af de bedste futures til handel, ville være mængden af tid, du har til din rådighed til at lave research, være involveret i aktiv handel og også til at gennemgå din præstation.
Likviditet: Likviditet er en anden funktion, som en investor skal overveje, når han vælger den bedste futures til handel. Hvad er likviditet? For at nævne et eksempel, lad os sige, at du har købt 50 futureskontrakter, men på salgstidspunktet kan du finde købere klar til at købe 10. I et sådant tilfælde vil du være tvunget til at sælge kontrakterne til en relativt lavere pris. Forskellen mellem den ønskede kurs og den lavere pris, du ender med at sælge dine futures, er kendt som slippage. Det betyder, at kontrakterne ikke er likvide nok. I et sådant tilfælde er omkostningerne ved at komme ind og ud højere. Flere faktorer påvirker likviditeten. En af disse er bud-udbudsspændet, som også er defineret ved det beløb, hvormed udbudsprisen overstiger budprisen. Bud-ask-spændet er en indikator for likviditet, hvor et mindre spænd indikerer højere likviditet. Andre faktorer, der påvirker likviditeten af futures, er antallet af ordrer mod hvert bud og frekvensen, hvormed en kontrakt handles på markedet. Jo flere ordrer, jo højere likviditet.
Handelsvolumen og åben interesse bestemmer også for et markeds likviditet. Åben rente refererer til det samlede antal kontrakter, der ikke er blevet udlignet eller afregnet ved levering.
Volatilitet: Visse råvarefutures er mere volatile end andre. Jo mere ustabilt markedet er, jo mere bevæger det sig og jo større er chancerne for at tjene penge. Den bedste future-to-day-handel bør være kontrakter med høj volatilitet. Nogle handlende foretrækker volatilitet, da det giver dem en chance for at tjene mere for de samme transaktionsomkostninger. Mere konservative investorer kan dog se på mindre volatile kontrakter. Inden man vælger det bedste, er volatilitet således en vigtig egenskab, der skal overvejes. Dette bør være baseret på din risikovillighed. Investoren bør måle markedsvolatiliteten ved at indsamle tilstrækkelige data og derefter beregne standardafvigelsen og markedets gennemsnitlige interval, som angiver, hvor volatilt et marked er.
Kontraktstørrelse: Lad os først forstå, hvad vi mener med kontraktstørrelsen. Kontraktstørrelsen er antallet af finansielle instrumenter underliggende futures, der handles på en børs. Kontraktstørrelsen er relateret til risikoeksponering. Større kontraktstørrelser betyder potentiale for højere afkast. Omkostningerne ved handel er dog højere i dette tilfælde. Når du handler med futures, skal du huske, at der er kontraktstørrelser for enhver type investor. For små handlende er minifutures mere velegnede, men større kontraktstørrelser foretrækkes for investorer, der ønsker mere gearing.
Med så mange fremtidige kontrakter til rådighed, er det svært at komme i gang. At vælge de bedste futures til handel kræver meget forskning fra investorens side. Man skal nøje studere alle ovennævnte faktorer som likviditet, volumener og marginer ved at lave deres research og analysere relevante data. En investor skal variere alle ovenstående faktorer og se, hvordan det påvirker hans investeringer under forskellige markedsforhold. Eksperthjælp anbefales også til at hjælpe i denne proces.
