Mellemliggende og sofistikerede investorer og handlende bruger aktieoptioner til at styre og afbøde markedsrisikoen. Selvom det ikke er afgørende for at sikre tilstrækkelig porteføljespredning, har optioner en enorm strategisk værdi og kan dramatisk øge afkastet, når de indsatser, de muliggør, betaler sig.
Selvfølgelig er handel med optioner ikke uden risiko, og derfor bør du undgå dem, når du først starter. Når du først føler dig mere selvsikker som investor, kan du dyppe din tå i det til tider urolige vand ved handel med optioner.
Og når du gør det, vil du omfavne muligheden for at gøre det med den samme platform, som håndterer dine handler med aktier og børshandlede fonde (ETF).
Disse er blandt de bedste online børsmæglere til handel med billige optioner. De fleste tilbyder også gratis aktie- og ETF-handel, hvilket gør dem til one-stop-shops for investorer, der ønsker at opbygge diversificerede aktieporteføljer.
Hver af disse platforme gør mindst én ting rigtig godt, hvad enten det er at uddanne begyndere om faldgruberne og potentialet ved handel med optioner, generøst belønning af nye kunder eller gøre det nemt at handle optioner på en smartphone. Vores bedste valg, TradeStation , tilbyder den bedste samlede værdi og oplevelse for det bredeste udvalg af optioner.
TradeStation har et kraftfuldt optionshandelssetup bygget til aktive, erfarne investorer, der søger fleksibiliteten til at handle på farten. Kontraktpriser starter ved kun 0,50 USD pr. kontrakt på den mobilvenlige TS GO-platform.
TS SELECT-medlemmer, som nyder godt af et mere omfattende udvalg af desktop-handelsmuligheder, betaler $0,60 pr. kontrakt. Hvis du er ny til optionsspillet, skal du downloade TradeStations ultimative guide til handelsmuligheder til et lynkursus.
Yderligere funktioner:
E*HANDEL sparer ingen anstrengelser for at få nybegyndere med optioner til at føle sig hjemme. Start i dens vidensbase, hvor nyttige artikler og videoer definerer vilkår og introducerer grundlæggende handelsstrategi for optioner.
Gå derefter til Power E*TRADE-platformen, hvor du kan evaluere planlagte handler ved hjælp af avancerede analyser eller "udføre" dem uden at risikere rigtige penge ved hjælp af et sofistikeret papirhandelsværktøj.
Yderligere funktioner:
Interaktive mæglere er det bedste valg på denne liste for professionelle handlende med store mængder optioner, der søger tilpassede priser pr. kontrakt på deres foretrukne instrumenter og adgang til optionsmarkeder uden for Nordamerika.
Prisfastsættelsen er kompleks, men stort set rimelig. Vælg mellem niveaudelte eller faste priser baseret på dine handelsmønstre og strategi. Prissætning pr. kontrakt begynder så lavt som $0,10 stykket og muligvis lavere for handler med større volumen, men $0,25 til $0,50 pr. kontrakt er mere almindeligt ved lave til moderate volumener.
Yderligere funktioner:
Robinhood er en mobil-først handelsplatform, der er nem at bruge på farten. Selvom det ikke har de samme sofistikerede analyse- eller forskningsværktøjer som konkurrenter af professionel kvalitet, er det det mest brugervenlige produkt på denne liste, og det ser godt ud på en lille skærm. Foretag din research et andet sted, og kom så i gang.
Yderligere funktion:
Webull er stort set gebyrfrit. For optionshandlere betyder det, at der ikke kommer eller går provision og ingen kontraktgebyrer. Du betaler heller aldrig aktie- eller ETF-handelsprovision her.
Yderligere funktioner:
Ally Invest har det bedste incitament til kontoåbning af enhver handelsplatform med optioner. Indbetal mindst $10.000 i nye penge for at gøre krav på en brik. Jo mere du indbetaler, jo større er din bonus.
Bonusgrænserne er:
Finansier kontoen inden for 60 dage efter åbning og bevar den kombinerede bonus og kvalificerende indbetaling (med fradrag af eventuelle handelstab) på kontoen i 300 dage efter, at Ally Invest har krediteret bonussen.
Yderligere funktioner:
Vi bruger 7 nøglemålinger til at evaluere de bedste handelsplatforme for optioner på markedet. Hver metrik relaterer sig til et vigtigt aspekt af handelsoplevelsen, såsom dens samlede omkostninger (lavere er bedre) eller tilgængeligheden af værktøjer til at gøre dig til en bedre forhandler.
Handelskommissioner er sjældnere i dag end tidligere, men nogle online mæglerselskaber opkræver dem stadig. De kan gælde, når du køber kontrakten i første omgang (overdragelsesgebyr), når du udnytter optionen (udnyttelsesgebyr), eller begge dele.
Selvom et par dollars provision ikke virker af meget, kan det tære på dine fortjenstmargener på grænsehandler. Så medmindre du virkelig er indstillet på et bestemt mæglerhus, der opkræver handelskommissioner for optionsaktivitet, anbefaler vi, at du søger til provisionsfrie udbydere.
Optionskontraktgebyrer er mere almindelige end optionshandelskommissioner i disse dage. Disse er små gebyrer - normalt mindre end $ 1 pr. kontrakt - knyttet til dit køb (opgave). Hvis du køber 50 optionskontrakter med et kontraktgebyr på $0,50, betaler du $25 plus hvad optionerne faktisk koster.
Handel med grundlæggende optioner er ligetil, hvis ikke simpelt. Du placerer et væddemål om, at prisen på et underliggende aktiv vil stige eller falde, og positionerer dig selv i overensstemmelse hermed.
Hvis din indsats betaler sig, tjener du penge. Hvor meget du tjener afhænger af, hvor mange kontrakter du har købt, og hvor langt i pengene de fik, før du udnyttede dem.
Men det er bare appetitvækkeren for mere sofistikerede optionshandlere, hvoraf nogle foretrækker slet ikke at udøve deres kontrakter. De placerer væddemål på prisbevægelser på selve kontrakterne eller bruger optioner som en del af meget mere komplekse handelsmanøvrer. Deres aktiviteter er endnu mere risikable end handel med almindelige optioner (hvilket for at være klart er ret risikabelt), og de er afhængige af avancerede analyser og diagrammer for at afbøde ulemperne.
Hvis du er seriøs omkring optionshandel, har du brug for en optionshandelsplatform med førsteklasses analyse- og diagramfunktioner, selvom det ikke er det billigste valg. Der er for meget på spil til at gøre andet.
De fleste af handelsplatformene på denne liste har anstændige mobilapps.
Nogle, som Robinhood, kvalificerer sig som mobil-først eller endda kun mobil. De er ikke beregnet til at blive brugt på større skærme, og de er designet til mere afslappede handlende på farten.
Andre finder en bedre balance mellem mobil- og desktopfunktionalitet. De er designet til en bredere vifte af brugere, inklusive sofistikerede optionshandlere, der er tilbøjelige til at tilbringe hele dagen ved handelsterminalen.
Hver platform, der er anført her, har en vis mængde uddannelsesressourcer til handlende med optioner. Uanset hvor erfaren du bliver, er der altid noget mere at lære om handel.
Optionsuddannelse gavner dog uforholdsmæssigt mindre erfarne forhandlere. Det er derfor, de platforme, vi anser for at være begynder- og mellemvenlige, har en tendens til at have masser af træningsmoduler, forklarende artikler og andet undervisningsindhold til brugere, der har brug for dem.
De fleste handlende foretrækker ikke at skifte mellem handelsplatforme. De vil have en alt-i-en-grænseflade, hvor de kan handle optioner sammen med aktier, ETF'er, rentepapirer og måske også andre typer investeringsinstrumenter.
Ingen af de platforme, der er anført her, er kun valgmuligheder. Men vi foretrækker platforme med en bredere vifte af investeringsmuligheder.
Endelig prikken over i'et:incitamenter til kontoåbning. Mange mæglerselskaber tilbyder dem, og de kan være ret generøse. Vores bedste valg på dette punkt, Ally Invest , tilbyder op til $3.000 til kvalificerede nye kontoindehavere.
Din kontoåbningsbonus vil ikke gøre eller ødelægge din handlekarriere med optioner. Men det kan helt sikkert lindre smerten ved et tidligt fejltrin eller to.
Du har spørgsmål om handel med optioner. Vi har svar.
En optionskontrakt repræsenterer retten til at købe eller sælge et underliggende værdipapir, normalt en aktie, til en bestemt "strike-pris". Én option svarer normalt til 100 aktier i det underliggende værdipapir.
Hver optionskontrakt har en udløbsdato. Du kan udnytte (bruge) optionen til enhver tid før udløbsdatoen, men du er ikke forpligtet til at gøre det. Hvis du ikke gør noget, udløber kontrakten værdiløs, og du mister det, du har betalt for det. Hvis optionen er "in the money" - over eller under strike-kursen, afhængigt af kontrakttypen - når udløbsdatoen nærmer sig, kan du udnytte optionen og låse et overskud.
Optionshandel kan give betydelige overskud og betydelige tab. Lad os f.eks. sige, at du køber en enkelt købsoption for 30 USD. Strikeprisen er $20. Værdien af den underliggende aktie stiger til $30 ugen før udløb. Det er godt i pengene, så du udnytter muligheden for at købe 100 aktier for $2.000 i alt. Du kan med det samme vende om og sælge partiet for $3.000 i alt - låse $970 i fortjeneste efter at have trukket kontraktprisen fra.
De fleste amerikanere, der ejer aktier, køber ikke også optionskontrakter, ikke mindst fordi optionskontrakter ikke er afgørende for opbygningen af en diversificeret portefølje med en lang tidshorisont. Optioner afdækker kortsigtet markedsrisiko; de er mindre nyttige over perioder målt i år eller årtier.
Alligevel, for aktive investorer med tilstrækkelig markedserfaring til at undgå at blive brændt, kan handel med optioner betale udbytte. (Ikke bogstaveligt, selvfølgelig.)
Fordelene ved handel med optioner omfatter:
Begynd med at åbne en konto hos et af onlinemæglerne på denne liste, og gør dig bekendt med ins og outs i dens handelsproces, forskningsmuligheder og kontoadministrationsværktøjer.
Suppler derefter din mæglerkonto med et abonnement på en premium options-forskningsplatform for at blive bekendt med optionsmarkedet. Vi anbefaler Motley Fool Options . Snart nok vil du føle dig tryg ved at tage det næste skridt på din rejse som investor.
Måske ikke så meget, som du tror. Men handel med optioner har nogle omkostninger.
For det første er der kontraktprisen. Hver optionskontrakt har en pris, der svinger over tid. Når udløbsdatoen nærmer sig, intensiveres disse prisbevægelser. Jo længere ind i pengene kontrakten kommer, jo højere er prisen; jo længere ud af pengene, jo lavere er prisen.
Så er der omkostningerne ved at udnytte muligheden. Mange optionshandelsplatforme giver afkald på udnyttelsesgebyrer - den provision, der opkræves, når du udnytter optionen. Men hvis kontrakten kræver, at du køber en masse aktier, bliver du nødt til at finde midlerne ved træning.
Endelig er der kontraktgebyrer og købsprovisioner. Mange mæglere giver også afkald på købsprovision, men mange opkræver stadig kontraktgebyrer - normalt mindre end $1 pr. kontrakt - på salgsstedet.
Hver af handelsplatformene for optioner på denne liste kvalificerer sig som en af de allerbedste. Hvordan vælger du det bedste til dine behov?
Begynd med at vurdere dit komfortniveau med handel med optioner. Selvom du har erfaring med handel med aktier og ETF'er, bør du nærme dig muligheder forsigtigt. Optionshandel indebærer mere risiko end køb og behold aktier og ETF-handel og er virkelig ikke passende for alle. Start langsomt med en begyndervenlig mægler, og prøv tidligt at beslutte, om det er det rigtige for dig.
Hvis du kender din vej rundt i verden af puts og calls, så overvej hvilken platform der passer bedst til din handelsstil og -mål. Sætter du pris på brancheførende analyse- og diagramværktøjer? Kan du lide at undersøge de underliggende aktier, før du foretager en handel? Foretrækker du at handle fra din desktop, mobiltelefon eller begge dele?
Dine svar vil afgøre, hvordan du fortsætter, og hvilken service du i sidste ende vælger. Der er ikke noget forkert svar her - du kan ikke gå galt med nogen af valgene på denne liste.
Tjen og spar flere penge, brug mindre tid
Tilmeld dig vores daglige e-mail-nyhedsbrev
Slut dig til over 50.000 abonnenter og få praktiske pengetips i din indbakke dagligt. Ingen sludder og helt gratis – bare tippet.
Ingen spam, nogensinde. Afmeld når som helst.
Redaktionel og annoncør-oplysning:Det redaktionelle indhold på denne hjemmeside er ikke leveret, bestilt, gennemgået, godkendt eller på anden måde godkendt af nogen annoncør. Udtalte meninger er vores alene, ikke dem fra nogen annoncør. De tilbud, der fremkommer, er fra virksomheder, som vi kan modtage kompensation fra. Denne kompensation påvirker dog ikke, hvor og hvordan disse virksomheder nævnes på siden. Vi inkluderer ikke alle virksomheder eller alle tilgængelige tilbud på markedspladsen.
Relateret: